Παρουσίαση Οικονομικών Αποτελεσμάτων για το Έτος 2006 30 Μαρτίου 2007
Ημερήσια Διάταξη Χαιρετισμός Προέδρου Παρουσίαση Οικονομικών Αποτελεσμάτων Ερωτήσεις Γεύμα 30 Μαρτίου 2007 Παρουσίαση Οικονομικών Αποτελεσμάτων 2
Χαιρετισμός Προέδρου Σταύρος Ευαγόρου Πρόεδρος Διοικητικού Συμβουλίου Δήμητρα Επενδυτική Δημόσια Λτδ 30 Μαρτίου 2007 Παρουσίαση Οικονομικών Αποτελεσμάτων 3
Κέρδη & Εσωτερική Αξία Κέρδος / (Ζημιά) Έτους Εσωτερική Αξία Μετοχής ε κ α τ ο μ μ ύ ρ ι α 40 30 20 10 0-10 -10.5 14.3 43.5 2004 2005 2006 Σ ε ν τ Α ν ά Μ ε τ ο χ ή 80 70 60 50 40 30 20 10 0 41.5 17.3% 48.7 44,5% 70.3 2004 2005 2006 30 Μαρτίου 2007 Παρουσίαση Οικονομικών Αποτελεσμάτων 4
Επέκταση Δραστηριοτήτων Απεξάρτηση της κερδοφορίας από την πορεία των χρηματιστηρίων Διαφοροποίηση του χαρτοφυλακίου Ελαχιστοποίηση των επενδυτικών κινδύνων Επίτευξη καλύτερης απόδοσης για τους μετόχους 30 Μαρτίου 2007 Παρουσίαση Οικονομικών Αποτελεσμάτων 5
Ανασυγκρότηση & Ανασύνταξη Ανασυγκρότηση εργασιών και επέκταση δραστηριοτήτων Αναδιάρθρωση χαρτοφυλακίου Δημιουργία συνεργασιών με χρηματιστηριακούς οίκους Εμπλοκή στον τομέα Ανάπτυξης Γης & Ακινήτων Εμπλοκή σε άλλα αναπτυξιακά έργα και επενδυτικές ευκαιρίες Εφαρμογή του Κώδικα Εταιρικής Διακυβέρνησης 30 Μαρτίου 2007 Παρουσίαση Οικονομικών Αποτελεσμάτων 6
Διάρθρωση Χαρτοφυλακίου 28/2/2007 Κατηγορία Επένδυσης Λ.Κ. % Επενδύσεις στο ΧΑΚ 72,598,513 50.0% Επενδύσεις σε Άλλα Χρηματιστήρια 7,263,839 5.0% Χρεόγραφα & Εταιρικά Ομόλογα 8,761,004 6.0% Ανάπτυξη Γης & Ακινήτων 14,265,112 9.8% Επενδύσεις σε Άλλα Έργα 0 0.0% Μετρητά & Μετατρέψιμα 41,783,375 28.8% Άλλα Στοιχεία Ενεργητικού 580,423 0.4% Σύνολο Ενεργητικού 145,252,265 100.0% 30 Μαρτίου 2007 Παρουσίαση Οικονομικών Αποτελεσμάτων 7
Χαρτοφυλάκιο Με Επενδύσεις σε Χρηματιστήρια Μετοχικό Χαρτφυλάκιο Επί Σύνολο Ενεργητικού Επενδύσεις σε Χρηματιστήρια 9.1 % 45.0 % 55.0 % 90.9 % Μετοχικό Χαρτοφυλάκιο Υπόλοιπο Ενεργητικό Επενδύσεις στο ΧΑΚ Επενδύσεις σε Άλλα Χρηματιστήρια 30 Μαρτίου 2007 Παρουσίαση Οικονομικών Αποτελεσμάτων 8
Επενδύσεις Σταθερού Εισοδήματος 94.0% 6.0% Χρεόγραφα & Εταιρικά Ομόλογα Υπόλοιπο Ενεργητικό 30 Μαρτίου 2007 Παρουσίαση Οικονομικών Αποτελεσμάτων 9
Επενδύσεις Ανάπτυξης Γης & Ακινήτων 90.2% 9.8% Επενδύσεις Ανάπτυξης Γης & Ακινήτων Υπόλοιπο Ενεργητικό 30 Μαρτίου 2007 Παρουσίαση Οικονομικών Αποτελεσμάτων 10
Μερισματική Πολιτική Εισήγηση Διοικητικού Συμβουλίου: Μέρισμα: 2 σεντ ανά μετοχή (3,5 λεπτά) Μέρισμα Επί Ονομαστική Αξία: 4,0% Μερισματική Απόδοση (dividend yield): 4,38% (με βάση την τιμή της μετοχής στα 80 λεπτά) 30 Μαρτίου 2007 Παρουσίαση Οικονομικών Αποτελεσμάτων 11
Παρουσίαση Οικονομικών Αποτελεσμάτων 30 Μαρτίου 2007 Παρουσίαση Οικονομικών Αποτελεσμάτων 12
Κατάσταση Λογαριασμού Αποτελεσμάτων 2006-2005 - Εισοδήματα Μερίσματα εισπρακτέα 1.337.093 1.230.686 Τόκοι εισπρακτέοι 2.343.504 1.984.934 Κέρδος Ανάπτυξης Γης & Ακινήτων 155.467 - Κέρδος από επενδύσεις 41.417.543 11.932.004 45.253.607 15.147.624 Έξοδα διοικητικής λειτουργίας (807.123) (663.977) Χρηματοδοτικά έξοδα (446.585) (6.019) Κέρδος πριν τη φορολογία 43.999.899 14.477.628 Φορολογία (495.089) (141.887) Καθαρό κέρδος για το έτος 43.504.810 14.335.741 Κέρδος ανά μετοχή (σεντ) 21,75 7,17 30 Μαρτίου 2007 Παρουσίαση Οικονομικών Αποτελεσμάτων 13
Κέρδος από Χρηματοοικονομικά Περιουσιακά Στοιχεία Κέρδος από διάθεση & επανεκτίμηση επενδύσεων εισηγμένων στο ΧΑΚ Κέρδος από διάθεση & επανεκτίμηση επενδύσεων σε άλλα χρηματιστήρια Απόδοση 2006 106% 48,6% 2006 2005 41.106.228 11.155.951 1.980.061 2.051.282 Κέρδος από σύνθετα προϊόντα 4,7% 81.090 24.771 Κέρδος/(Ζημιά) από παράγωγα (1.436) 0 Απομείωση στην αξία των εταιρικών ομολόγων Καθαρό κέρδος / (ζημιά) από επενδύσεις (1.748.400) (1.300.000) 41.417.543 11.932.004 30 Μαρτίου 2007 Παρουσίαση Οικονομικών Αποτελεσμάτων 14
Κατάσταση Λογαριασμού Αποτελεσμάτων 2006-2005 - Εισοδήματα Μερίσματα εισπρακτέα 1.337.093 1.230.686 Τόκοι εισπρακτέοι 2.343.504 1.984.934 Κέρδος Ανάπτυξης Γης & Ακινήτων 155.467 - Κέρδος από επενδύσεις 41.417.543 11.932.004 45.253.607 15.147.624 Έξοδα διοικητικής λειτουργίας (807.123) (663.977) Χρηματοδοτικά έξοδα (446.585) (6.019) Κέρδος πριν τη φορολογία 43.999.899 14.477.628 Φορολογία (495.089) (141.887) Καθαρό κέρδος για το έτος 43.504.810 14.335.741 Κέρδος ανά μετοχή (σεντ) 21,75 7,17 30 Μαρτίου 2007 Παρουσίαση Οικονομικών Αποτελεσμάτων 15
Εσωτερική Αξία Μετοχής (Σεντ) Σ ε ν τ 80.0 70.0 60.0 17.3% 44,5% 70.32 Α ν ά Μ ε τ ο χ ή 50.0 40.0 30.0 20.0 10.0 0.0 41.50 48.67 2004 2005 2006 30 Μαρτίου 2007 Παρουσίαση Οικονομικών Αποτελεσμάτων 16
Διάρθρωση Χαρτοφυλακίου 28/2/2007 Κατηγορία Επένδυσης % Επενδύσεις στο ΧΑΚ & Χρηματιστήρια του Εξωτερικού 79,862,352 55.0% Μετρητά & Μετατρέψιμα 41,783,375 28.8% Ανάπτυξη Γης & Ακινήτων 14,265,112 9.8% Χρεόγραφα & Εταιρικά Ομόλογα 8,761,004 6.0% Άλλα Στοιχεία Ενεργητικού 580,423 0.4% Σύνολο Ενεργητικού 145,252,265 100.0% 30 Μαρτίου 2007 Παρουσίαση Οικονομικών Αποτελεσμάτων 17
Τιμή Μετοχής 1.0 0.8 0.5 0.3 0.0 Jan-05 Jun-05 Nov-05 Apr-06 Sep-06 Feb-07 Τιμή Μετοχής (Ευρώ) 30 Μαρτίου 2007 Παρουσίαση Οικονομικών Αποτελεσμάτων 18
Μερισματική Πολιτική Μείωση Κεφαλαίου: Μείωση Ονομαστικής Αξίας από 1 σε 0,50 Μερισματική Πολιτική Μέρισμα: 2 σεντ ανά μετοχή (3,5 λεπτά) Μερισματική Απόδοση (dividend yield): 4,38% (με βάση την τιμή της μετοχής στα 80 λεπτά) 30 Μαρτίου 2007 Παρουσίαση Οικονομικών Αποτελεσμάτων 19
Παρουσίαση Οικονομικών Αποτελεσμάτων για το Έτος 2006 30 Μαρτίου 2007