Πρωινή Ενηµέρωση. Πέµπτη, 6 Ιουλίου Σχόλιο Ηµέρας

Transcript

1 .Ε.Π.Ε.Υ. Πρωινή Ενηµέρωση Πρωινή Ενηµέρωση Πέµπτη, 6 Ιουλίου 2017 είκτες Κλείσιµο %Ηµ. %YTD Γενικός 841,34 1,87% 30,7% FTSE/ASE ,50 1,61% 25,7% FTSE/ASE ,77 1,74% 54,1% FTSE/ASE ,12 0,00% 0,0% Τράπεζες 1.083,23 2,80% 29,3% Τηλεπικοινωνίες 2.961,77 0,65% 20,5% Κατασκευές-Υλικά 2.939,54 1,37% 30,4% Πετρέλαιο & Αέριο 4.661,95 1,64% 55,5% Κοινής Ωφέλειας 2.347,41 2,87% 54,8% Τροφίµων & Ποτών 9.544,63-0,12% 23,8% Στατιστικά Μετοχές Ανοδικές Καθοδικές Σταθερές Στατιστικά Αξία Συναλλαγών ( σε εκατ.) Μεταβολή Αξίας Συναλλαγών Κεφαλαιοποίηση ( σε δις.) Κεφαλαιοποίηση/ΑΕΠ 2012 Παράγωγα FTSE /07/17 04/07/ % 55,2 54,9 28% % Premium ASE ADEX (Discount) Ιούλιος , ,25-0,19 Άυγουστος , ,25-0,19 Σεπτέµβριος , ,00-0,94 Μεγαλύτερη Άνοδος Μετοχή Κλείσιµο % QUALITY & RELIABILITY 0,24 17,33 INTRAKAT 0,60 10,19 ΚΡΕΤΑ ΦΑΡΜ A.E.(KO) 0,63 7,33 CENTRIC ΠΟΛΥΜΕΣΑ Α.Ε. 0,16 7,28 ΙΑΣΩ Α.Ε.(KO) 1,11 6,73 Μεγαλύτερη Πτώση Μετοχή Κλείσιµο % ΣΠΥΡΟΥ ΑΕΒΕ (ΚΑ) 0,41-10,00 INFORM Π.ΛΥΚΟΣ (ΚΟ) 0,78-4,76 MERMEREN KOMBINAT 12,41-4,24 Κ.Λ.Μ. Α.Ε. 0,79-3,44 ΙΑΤΡΙΚΟ ΚΕΝΤΡΟ (ΚΟ) 1,36-2,86 Υψηλ. Όγκος Συν/γών Μετοχή Τεµάχια % ΕΘΝΙΚΗ (ΚΟ) ,91 ΤΡΑΠΕΖΑ ΠΕΙΡΑΙΩΣ (ΚΟ) ,62 ALPHA BANK (ΚΟ) ,29 MARFIN INVESTMENT GROUP ,00 EUROBANK ERGASIAS (KO) ,99 Υψηλ. Αξία Συν/γών Μετοχή Ευρώ % ALPHA BANK (ΚΟ) ,29 ΟΤΕ(ΚΟ) ,65 ΕΘΝΙΚΗ (ΚΟ) ,91 JUMBO Α.Ε.Ε.(ΚO) ,20 EUROBANK ERGASIAS (KO) ,99 Σχόλιο Ηµέρας Άνοδο κατά 1,87% κατέγραψε ο Γενικός είκτης στη χτεσινή συνεδρίαση κλείνοντας στις 841,34 µονάδες. Παράλληλα, η αξία των συναλλαγών βελτιώθηκε ουσιαστικά καθώς διαµορφώθηκε στα 79,7 εκ. ευρώ. Η συνεδρίαση έδειξε την καλή της διάθεση από την αρχή και ολοκληρώθηκε µε αδιάλειπτη ανοδική κίνηση µέχρι το τέλος. Σε αυτό είχαν συµµετοχή το µεγαλύτερο µέρος των µετοχών, οι τράπεζες, οι λοιπές δεικτοβαρείς µετοχές αλλά και σηµαντικό µέρος µετοχών από τη µεσαία και µικρή κεφαλαιοποίηση, επιβεβαιώνοντας την αίσθηση ότι σταδιακά κινούµαστε σε ενάρετη χρηµατιστηριακή φάση. Έτσι, ο τραπεζικός δείκτης κατέγραψε (+2,80%) κατέγραψε ισχυρά κέρδη µε τη µετοχή της Πειραιώς (+3,62%) να υπερααποδίδει. Άνοδο ακόµη σηµείωσαν η ΕΗ (+5,45%), τα ΕΛΠΕ (+1,12%), η Motor Oil (+1,87%), o ΟΠΑΠ (1,32%), ο Μυτιληναίος (+2,33%), το FolliFollie (+2,14%), η Grivalia (+2,35%), η ΕΥ ΑΠ (+5,23%) για 5η συνεχόµενη ηµέρα, ο ΟΛΠ (+2,17%), η Lamda (+4,25%), η Cenergy (+2,61%) και από τη µικρή κεφαλαιοποίηση το Ιασώ (+6,73%), η AS Company (+3,62%), η Ιντρακάτ (+10,19%) και το Πλαίσιο (+3,56%). Στον αντίποδα, υποχώρηση κατέγραψαν η ΕΕΕ (-0,12%) και ο Φουρλής (-1,34%). Απολογιστικά, 92 µετοχές κατέγραψαν άνοδο έναντι 34 εκείνων που υποχώρησαν. Στη σηµερινή συνεδρίαση που θα ξεκινήσει µε θετική ψυχολογία αναµένεται η συνέχιση της ανόδου στο ξεκίνηµα. Θα απαιτηθεί ωστόσο αυξηµένος τζίρος για την υπερπήδηση των αντιστάσεων που θα συναντήσει ο Γενικός είκτης, εξέλιξη που µάλλον θα απαιτήσει περισσότερες της µιας συνεδριάσεις. Επιχειρηµατικά Νέα Το ποσό του 1,625 δισ. ευρώ άντλησε το Ελληνικό ηµόσιο από τη δηµοπρασία εντόκων γραµµατίων εξάµηνης διάρκειας. Το επιτόκιο µειώθηκε στο 2,78% από 2,97% στην αντίστοιχη προηγούµενη δηµοπρασία, ενώ η έκδοση καλύφθηκε κατά 1,3 φορές. Η µείωση αυτή το επιτοκίου για τα εξάµηνα έντοκα έρχεται την ώρα που συνεχίζεται η αποκλιµάκωση στις αποδόσεις των οµολόγων, στον απόηχο του Eurogroup της 15/6, που οδήγησε τα yields του 2ετούς τίτλου να υποχωρούν έως και στο 3,5%. Χθες, η απόδοση του 2ετούς ελληνικού κρατικού οµολόγου κινήθηκε στο 3,61% και του 10ετούς στο 5,33%. Η Ελλάδα κατέλαβε και το 2016 τη δεύτερη θέση µεταξύ των χωρών της ΕΕ µε την υψηλότερη κατανάλωση παράνοµων τσιγάρων, παρά την πτώση κατά µία ποσοστιαία µονάδα σε σχέση µε το 2015 (18,8% , έναντι 19,8% ). Η ανεξάρτητη µελέτη διενεργήθηκε για λογαριασµό του Royal United Services Institute (RUSI), µε ποσοτικά στοιχεία που προήλθαν από την ετήσια έκθεση Project SUN της KPMG. Πειραιώς: πακέτο NPLs πούλησε η σερβική θυγατρική. Χαρτοφυλάκιο µη εξυπηρετούµενων δανείων 47 τοπικών εταιρικών πελατών, συνολικού ύψους 43 εκατ., µεταβίβασε η Piraeus Bank Belgrade. Συνεχίζεται η υλοποίηση του πλάνου αναδιάρθρωσης. Γαλαξίδι: Στο 88,18% το ποσοστό της «Ανεµοκάµπι». Το προσφερόµενο από την Ανεµοκάµπτι αντάλλαγµα για την απόκτηση κάθε Μετοχής της ηµόσιας Πρότασης ανέρχεται σε 0,700 ανά Μετοχή. Εφορία: Εσπασε το φράγµα των κατασχέσεων τη µέρα έναντι 730 µέχρι τώρα. Στη µέγγενη βρίσκονται συνολικά φορολογούµενοι. Από τις αρχές του έτους πραγµατοποιήθηκαν κατασχέσεις, ενώ µόνο τον Μάιο έγιναν ή κάθε εργάσιµη ηµέρα. Μπήκαν στα δηµόσια ταµεία 1,96 δισ.

2 ΔΙΕΘΝΕΙΣ ΔΕΙΚΤΕΣ ΤΙΜΗ ΜΕΤΑΒΟΛΗ %YTD ΟΜΟΛΟΓΑ ΑΠΟΔΟΣΗ ΜΕΤΑΒΟΛΗ ΑΜΕΡΙΚΗ ΗΠΑ MSCI WORLD 1920,33 0,07% 9,66% US 10 Year 2,32% -1,14% MSCI EMERGING 1009,85 0,31% 17,12% ΗΝ. ΒΑΣΙΛΕΙΟ S&P ,54 0,15% 8,65% UK 10 Year 1,26% -0,32% DOW JONES 21478,17-0,01% 8,68% ΕΥΡΩΠΗ NASDAQ ,82 0,93% 16,14% EU 10 Year 0,47% -1,05% BRAZIL IBOVESPA ΕΥΡΩΠΗ 63154,17-0,12% 4,86% ΙΑΠΩΝΙΑ JP 10 Year 0,09% 13,58% EURO STOXX ,41-0,38% 5,71% STOXX ,99-0,11% 5,97% DAX ,68-0,17% 8,47% ΕΛΛΗΝΙΚΑ ΚΡΑΤΙΚΑ ΟΜΟΛΟΓΑ FTSE ,60-0,13% 3,15% GR 10 Year 5,35% -0,98% CAC ,10-0,30% 6,54% GR 15 Year 6,19% -0,43% IBEX ,60-0,76% 12,53% GR 20 Year 6,45% 0,19% SWISS MARKET 8954,10-0,62% 8,93% RUSSIAN RTSI $ 1007,88-0,15% -12,54% ΕΛΛΗΝΙΚΑ ΕΤΑΙΡΙΚΑ ΟΜΟΛΟΓΑ ΛΗΞΗ TURKEY BIST ,45 0,22% 28,93% ΟΠΑΠ 3,06% 0,86% 21/03/2022 ΑΣΙΑ ΕΛΠΕ 3,14% 0,45% 04/07/2019 NIKKEI ,63 0,25% 4,67% ΟΤΕ 1,67% -1,64% 07/02/2018 HANG SENG 25521,97 0,52% 15,98% OTE 2,25% 5,51% 09/07/2020 SHANGHAI COMP. 3207,134 0,76% 3,38% ΕΗ 12,66% -0,81% 01/05/2019 ΜΕΤΑΒΛΗΤΟΤΗΤΑ MLS 5,21% 6,89% 11/07/2020 CBOE VIX 11,07-1,34% -21,15% MOTOR OIL 2,73% -0,09% 15/05/2019 VSTOXX 14,70 1,47% -18,88% ΕΜΠΟΡΕΥΜΑΤΑ (ΣΜΕ) ΣΥΝΑΛΛΑΓΜΑ ΤΙΜΗ ΜΕΤΑΒΟΛΗ %YTD CRUDE OIL 45,13-4,12% -19,93% EUR/USD 1,135 0,05% 7,82% BRENT OIL 47,79-3,67% -18,01% EUR/GBP 0,878-0,05% -2,56% NATURAL GAS 2,840-3,76% -19,75% EUR/CHF 1,094-0,07% -2,05% GOLD 1221,70 0,21% 5,58% EUR/JPY 128,57 0,02% -4,15% SILVER 15,90-1,22% -0,87% EUR/AUD 1,493 0,07% -2,19% COPPER ,32% 5,52% ΙΕΘΝΕΙΣ ΑΓΟΡΕΣ Η Αγορά Μετοχών Με µεικτά πρόσηµα έκλεισε χτες, µετά την αργία της 4ης Ιουλίου, η Wall Street, στον απόηχο της δηµοσίευσης των πρακτικών από την τελευταία συνεδρίαση της Οµοσπονδιακής Τράπεζας των ΗΠΑ, µε την άνοδο των τεχνολογικών µετοχών να προσφέρει ώθηση στους δείκτες S&P 500 και Nasdaq. Ειδικότερα, ο S&P 500 ενισχύθηκε κατά 0,15% και έκλεισε στις 2.432,54 µονάδες ο Nasdaq κατέγραψε κέρδη 0,67% και έκλεισε στις 6.150,85 µονάδες, µε τις µετοχές των Facebook, Amazon, Apple, Netflix και Alphabet (µητρικής της Google) όλες να κλείνουν υψηλότερα,παρά τη διολίσθηση των µετοχών της Tesla κατά περισσότερο από 7%, στον απόηχο της ανακοίνωσης της εταιρείας για παράδοση οχηµάτων κατά το πρώτο εξάµηνο του 2017, όταν η αρχική εκτίµηση έκανε λόγο για Ωστόσο, ο Dow Jones Industrial average έκλεισε σε αρνητικό έδαφος, σηµειώνοντας οριακή πτώση 0,01% και κλείνοντας στις ,17 µονάδες. Ο πανευρωπαϊκός Stoxx 600 ενισχύθηκε κατά 0,18%, ενώ ο Euro Stoxx 50 έκλεισε µε οριακά κέρδη της τάξης του 0.04%. Στους επιµέρους ευρωπαϊκούς δείκτες, ο βρετανικός FTSE 100 ενισχύθηκε κατά 0,14%, ενώ ο γαλλικός CAC 40 σηµείωσε κέρδη 0,10% και ο γερµανικός DAX ενισχύθηκε κατά 0,13%. Στην περιφέρεια, ο ιταλικός FTSE MIB κατέγραψε απώλειες 0,44%, ο ισπανικός IBEX 35 έκλεισε 0,41% χαµηλότερα και ο πορτογαλικός PSI 20 γνώρισε κέρδη 0,43%. Η Αγορά Εµπορευµάτων Στην αγορά εµπορευµάτων, η τιµή του χρυσού κινήθηκε υψηλότερα για δεύτερη διαδοχική µέρα, τούτη τη φορά κατά 0,2% στα 1221 δολ./oz. Εν τω µεταξύ, το επενδυτικό κλίµα βάρυνε η «βουτιά» των τιµών του πετρελαίου, καθώς η Ρωσία απέκλεισε οποιοδήποτε ενδεχόµενο εµβάθυνσης των περικοπών της παραγωγής, στο πλαίσιο της συµφωνία του ΟΠΕΚ. Η τιµή του αργού υποχώρησε κατά 4,1% ή 1,94 δολάρια, στα 45,13 δολάρια ανά βαρέλι, ενώ το Brent κατέγραψε πτώση 3,7%, στα 47,76 δολάρια ανά βαρέλι.

3 Η Αγορά Οµολόγων Πτωτικά έκλεισαν οι αποδόσεις των αµερικανικών οµολόγων µε την δεκαετία να κλείνει στο 2,33%. Οι αποδόσεις των ευρωπαϊκών οµολόγων κινήθηκαν επίσης πτωτικά µε την απόδοση της γερµανικής δεκαετίας να κλείνει στο 0,47%. Οικονοµικά στοιχεία - ιεθνείς εξελίξεις Κέρδη κατέγραψε η Wall Street στην πρώτη συνεδρίαση µετά τον εορτασµό της 4ης Ιουλίου στις ΗΠΑ. Στο επίκεντρο του επενδυτικού ενδιαφέροντος βρέθηκαν τα πρακτικά της τελευταίας συνεδρίασης της Fed, όπου µεταξύ άλλων οι τραπεζίτες εµφανίστηκαν διχασµένοι αναφορικά µε τον χρόνο έναρξης «συρρίκνωσης» του ισολογισµού (ύψους 4,5 τρισ.) της Κεντρικής Τράπεζας. Αρκετοί αξιωµατούχοι τάχθηκαν υπέρ να ξεκινήσει η µείωση του ισολογισµού τους επόµενους, ένα ή δύο µήνες, ενώ άλλοι, πιο επιφυλακτικοί, πρότειναν να περιµένουν περισσότερους µήνες. Νωρίτερα, αρνητικός ήταν ο αντίχτυπος από την µείωση των εργοστασιακών παραγγελιών κατά 0,8% τον Μάιο έναντι µικρότερη µείωσης 0,2% τον προηγούµενο µήνα στις ΗΠΑ. Σηµειώνεται ότι οι αναλυτές ανέµεναν πτώση κατά 0,7%. Επιπλέον επανήλθα στο προσκήνιο οι γεωπολιτικές ανησυχίες µετά τη δοκιµή διηπειρωτικού βαλλιστικού πυραύλου από τη Βόρεια Κορέα και την απάντηση ΗΠΑ και Νότιας Κορέας µε εκτόξευση πυραύλων στη θάλασσα, ανοιχτά της ασιατικής χώρας. Στο µεταξύ, ισχυρές πιέσεις ασκήθηκαν στην τιµή του πετρελαίου µετά την απροσδόκητη αύξηση στην προσφορά αργού από τις χώρες µέλη του ΟΠΕΚ παρά την απόφαση για µείωση της παραγωγής κατά 1,8 εκατ. βαρέλια. Συγκεκριµένα, τον Ιούνιο, ο ΟΠΕΚ εξήγαγε 25,92 εκατ. βαρέλια, ήτοι βαρέλια περισσότερα σε σχέση µε τον προηγούµενο µήνα. Ο µαύρος χρυσός WTI «βούλιαξε» 4,1% στα 45,13 δολάρια ανά βαρέλι.

4 Γενικός είκτης Χ.Α. Ο Γενικός είκτης διέσπασε και την αντίσταση στις 813µ µε βοήθεια και από το καλό διεθνές κλίµα. Πλέον η πιο κοντινή σηµαντική στήριξη εντοπίζεται στις 781µ, ενώ η πρώτη αντίσταση εντοπίζεται στις 841µ και η κύρια αντίσταση στο επίπεδο των 850 µονάδων.. Κρίσιµες ηµεροµηνίες για το έτος Ιουλίου 2017: Λήξη οµολόγου 2 ις Ευρώ 20 Ιουλίου 2017: Λήξη οµολόγου 4 ις Ευρώ 20 Ιουλίου 2017: Συνεδρίαση ΕΚΤ 21 Ιουλίου 2017: Έκθεση αξιολόγησης πιστοληπτικής ικανότητας Ελλάδος από την S&P 18 Αυγούστου 2017: Έκθεση αξιολόγησης πιστοληπτικής ικανότητας Ελλάδος από την Fitch Σεπτέµβριος 2017: Έναρξη Γ Αξιολόγησης 7 Σεπτεµβρίου 2017: Συνεδρίαση ΕΚΤ 24 Σεπτεµβρίου 2017: Γερµανικές Εκλογές 13 Οκτωβρίου 2017: Έκθεση αξιολόγησης πιστοληπτικής ικανότητας Ελλάδος από την Moody's 26 Οκτωβρίου 2017:- Συνεδρίαση ΕΚΤ 14 εκεµβρίου 2017: Συνεδρίαση ΕΚΤ

5 Οικονοµικό Ηµερολόγιο Πέµπτη Χώρα Ώρα Γεγονός Εκτίµηση ΕΥΡΩΖΩΝΗ 9:00 EUR German Factory Orders n.s.a. (YoY) (MAY) ΕΥΡΩΖΩΝΗ 10:30 EUR Markit Germany Construction PMI (JUN) ΕΥΡΩΖΩΝΗ 11:10 EUR Markit Germany Retail PMI (JUN) ΗΠΑ 14:00 USD MBA Mortgage Applications (JUN 30) ΕΥΡΩΖΩΝΗ 14:30 EUR ECB account of the monetary policy meeting ΗΠΑ 15:15 USD ADP Employment Change (JUN) ΗΠΑ 15:30 USD Initial Jobless Claims (JUL 01) ΗΠΑ 15:30 USD Continuing Claims (JUN 24) ΗΠΑ 15:30 USD Trade Balance (MAY) ΗΠΑ 17:00 USD ISM Services/Non-Manufacturing Composite (JUN ΗΠΑ 18:00 USD DOE U.S. Crude Oil Inventories (JUN 30) ΜΕΤΟΧΗ ΜΕΡ. ΑΠΟΔΟΣΗ Ημερ. Αποκοπής ΑΡΑΙΓ 4,71% 17/05/2017 ΕΛΠΕ 2,48% 03/07/2017 ΕΥΠ ΙΚ 2,65% 24/05/2017 ΕΧΑΕ 1,11% ΕΥΑΠΣ 2,42% 29/06/2017 ΓΡΙΒ 4,16% 27/03/2017 ΟΤΕ 1,49% 07/07/2017 ΙΝ ΤΕΡΚΟ 4,58% 18/05/2017 ΚΑΡΕΛ 2,80% 15/07/2016 ΚΛΜ 2,54% 20/06/2017 ΛΥΚ 8,86% 07/06/2017 ΜΟΗ 4,69% 26/06/2017 ΟΛΘ 2,63% 18/07/2016 ΟΠΑΠ 7,20% 02/05/2017 ΟΤΟΕΛ 4,05% 15/06/2017 ΣΑΡΑΝ 1,42% 09/05/2017 ΕΛΛ 5,27% 09/03/2017 ΤΕΝΕΡΓΑ 2,35% 19/06/2017 ΤΙΤΚ 0,42% 13/06/2017 ΠΛΑΙΣΙΟ 1,07% 30/05/2017 EEEK 1,72% 29/06/2017 ΓΕΝΙΚΕΣ ΣΥΝΕΛΕΥΣΕΙΣ Εταιρεία Ηµεροµηνία Εταιρεία Ηµεροµηνία ΙΚΤΙΝΟΣ ΕΛΛΑΣ Α.Ε. 30/06/2017 DIONIC AEBE 30/06/2017 ΛΑΝΑΚΑΜ Α.Ε. 30/06/2017 SATO ΑΝΩΝΥΜΗ ΕΤΑΙΡΕΙΑ ΕΙ ΩΝ ΓΡΑΦΕΙΟΥ ΚΑΙ ΣΠΙΤΙΟ 30/06/2017 ALPHA ΤΡΑΠΕΖΑ Α.Ε. 30/06/2017 ΕΠΙΛΕΚΤΟΣ ΚΛΩΣ/ΡΓΙΑ Α.Ε.Β.Ε 30/06/2017 ΕΘΝΙΚΗ ΤΡΑΠΕΖΑ ΤΗΣ ΕΛΛΑ ΟΣ Α.Ε 30/06/2017 ΕΚΤΕΡ Α.Ε. 30/06/2017 EPSILON NET Α.Ε. 30/06/2017 ΒΙΣ Α.Ε 30/06/2017 ΦΙΕΡΑΤΕΞ ΑΦΟΙ ΑΝΕΖΟΥΛΑΚΗ Α.Ε 30/06/2017 ΑΤΤΙΚΕΣ ΕΚ ΟΣΕΙΣ Α.Ε 30/06/2017 ΥΙΟΙ Ε.ΧΑΤΖΗΚΡΑΝΙΩΤΗ - ΑΛΕΥΡΟΒΙΟΜ. ΤΥΡΝΑΒΟΥ 30/06/2017 ΑΓΡΟΤΙΚΟΣ ΟΙΚΟΣ ΣΠΥΡΟΥ Α.Ε.Β.Ε. 30/06/2017 MEDICON ΕΛΛΑΣ ΑΝΩΝΥΜΗ ΕΤΑΙΡΙΑ 30/06/2017 ΕΛΛΑΚΤΩΡ Α.Ε. 30/06/2017 M.L.S. ΠΛΗΡΟΦΟΡΙΚΗ Α.Ε. 30/06/2017 FOLLI-FOLLIE Α.Ε.Β.Τ.Ε. 30/06/2017 Ε. ΠΑΙΡΗΣ Α.Β.Ε.Ε ΠΛΑΣΤΙΚΩΝ 30/06/2017 Π.Γ. ΝΙΚΑΣ Α.Β.Ε.Ε. 03/07/2017 ΕΛ.ΤΕΧ. ΑΝΕΜΟΣ Α.Ε. 30/06/2017 ΕΙ ΗΣΕΟΦΩΝΙΚΗ ΕΛΛΑΣ Α.Ε.Ε 04/07/2017 ΟΥΡΟΣ Α.Ε 30/06/2017 Forthnet A.E. 05/07/2017 QUALITY AND RELIABILITY Α.Β.Ε.Ε. 30/06/2017 ΚΥΡΙΑΚΟΥΛΗΣ Μ.Κ.Ν. Α.Ε 06/07/2017 ΝΤΡΟΥΚΦΑΡΜΠΕΝ ΕΛΛΑΣ ΑΕΒΕ 30/06/2017 ΕΛΛΗΝΙΚΑ ΠΕΤΡΕΛΑΙΑ Α.Ε. 06/07/2017 REDS Α.Ε. ΑΝΑΠΤΥΞΗΣ ΑΚΙΝΗΤΩΝ & ΥΠΗΡΕΣΙΩΝ 30/06/2017 ΟΡΓΑΝΙΣΜΟΣ ΛΙΜΕΝΟΣ ΘΕΣΣΑΛΟΝΙΚΗΣ Α.Ε 07/07/2017 ΜΠΗΤΡΟΣ ΣΥΜΜΕΤΟΧΙΚΗ Α.Ε. 30/06/2017 ΑΛΚΟ ΕΛΛΑΣ Α.Β.Ε.Ε 07/07/2017 ΕΠΙΧΕΙΡΗΣΕΙΣ ΗΧΟΥ ΚΑΙ ΕΙΚΟΝΟΣ Α.Ε. 30/06/2017 ΝΕΩΡΙΟΝ Α.Ε. ΣΥΜΜΕΤΟΧΩΝ 07/07/2017 ΝΤΟΠΛΕΡ Α.Β.Ε.Ε 30/06/2017 ΑΦΟΙ Χ. ΚΟΡ ΕΛΛΟΥ Α.Ε.Β.Ε 07/07/2017 Ν. ΒΑΡΒΕΡΗΣ-MODA BAGNO Α.Ε. 30/06/2017 ΗΜΟΣΙΑ ΕΠΙΧΕΙΡΗΣΗ ΗΛΕΚΤΡΙΣΜΟΥ ΑΕ 07/07/2017 EUROMEDICA Α.Ε. ΠΑΡΟΧΗΣ ΙΑΤΡΙΚΩΝ ΥΠΗΡΕΣΙΩΝ 30/06/2017 ΚΡΕΤΑ ΦΑΡΜ ΑΒΕΕ 07/07/2017 ΛΙΒΑΝΗΣ ΑΕ 30/06/2017 ΒΑΡΑΓΚΗΣ Α.Β.Ε.Π.Ε 14/07/2017 ΡΕΒΟΪΛ Α.Ε.Ε.Π 30/06/2017 ΚΤΗΜΑ ΚΩΣΤΑ ΛΑΖΑΡΙ Η Α.Ε. 14/07/2017 FLEXOPACK Α.Ε.Β.Ε.Π 30/06/2017 PASAL 18/07/2017 ΟΜΙΛΟΣ ΙΝΤΕΑΛ Α.Β.Ε.Ε..Ε 30/06/2017 ΚΑΠΝΟΒΙΟΜΗΧΑΝΙΑ ΚΑΡΕΛΙΑ Α.Ε 19/07/2017

6 ΕΤΑΙΡΙΚΗ ΙΑΡΘΡΩΣΗ Αγορά εσωτερικού Αναστάσιος Σταµατόπουλος, Ιωάννης Βλαχάκης, ηµήτρης Τζάνας, Εµµανουήλ Στάικος, Νεκτάριος Ιωάννου, Αλεξάνδρα Βοϊλή ιεθνείς αγορές Παναγιώτης ουκέλης, ηµήτρης Μούρκας Ιωάννης Βλαχάκης Θεσµικοί επενδυτές Αναστάσιος Σταµατόπουλος, Εµµανουήλ Στάικος Εξυπηρέτηση πελατείας Ευαγγελία Κουνιάρη Ελένη Γιαννακοπούλου Παράγωγα Νίκος Αλευροµάγειρας, Νίκος Γιαννόπουλος Σηµαντικές Γνωστοποιήσεις Πιστοποίηση Αναλυτών Η Κύκλος Χρηµατιστηριακή Α.Ε.Π.Ε.Υ. βεβαιώνει ότι οι απόψεις σχετικά µε εταιρίες και µετοχές που εµπεριέχονται στο παρόν σηµείωµα αντικατοπτρίζουν αποκλειστικά και µόνο προσωπικές απόψεις των αναλυτών και ότι κανένα τµήµα της χρηµατικής τους αποζηµίωσης δεν συνδέεται και ούτε πρόκειται να συνδεθεί άµεσα ή έµµεσα µε τις συγκεκριµένες συστάσεις ή απόψεις τους. Η χρηµατική αποζηµίωσή τους, επίσης, δεν σχετίζεται µε καµία υπηρεσία επενδυτικής τραπεζικής που έχει τυχόν παρασχεθεί από την Κύκλος Χρηµατιστηριακή Α.Ε.Π.Ε.Υ. Γνωστοποιήσεις για την εταιρία Η Κύκλος Χρηµατιστηριακή Α.Ε.Π.Ε.Υ. και οι εργαζόµενοι της ενδέχεται να προβαίνουν σε κάθε είδους νόµιµες συναλλαγές επί µετοχών των αναφεροµένων εταιριών για ίδιο λογαριασµό ή για λογαριασµό τρίτων ή και να παρέχουν τις υπηρεσίες τους στους εκδότες των µετοχών αυτών. Συνεπώς, οι επενδυτές θα πρέπει να λαµβάνουν υπόψη τους ότι είναι πιθανόν να υπάρχει σύγκρουση συµφερόντων η οποία θα µπορούσε να επηρεάσει την αντικειµενικότητα της ανάλυσης. Η Κύκλος Χρηµατιστηριακή Α.Ε.Π.Ε.Υ. δεν αναλαµβάνει ευθύνη για επενδυτικές αποφάσεις βασισµένες στα κείµενα ή τις αξιολογήσεις του παρόντος. Σηµαντικές Γνωστοποιήσεις Το περιεχόµενο των παραπάνω αναλύσεων, απόψεων, εκτιµήσεων, κρίσεων δεν έχει αποσταλεί στις αναφερόµενες εταιρίες και εκφράζει την άποψη του αναλυτή κατά την ηµεροµηνία σύνταξης της ανάλυσης / πρωινής ενηµέρωσης / εβδοµαδιαίας στρατηγικής και υπόκεινται σε αλλαγές χωρίς προηγούµενη προειδοποίηση. Η ανανέωση των αναλύσεων των επιµέρους αναφερόµενων εταιριών γίνεται σε µη προκαθορισµένες ηµεροµηνίες αναλόγως µε τις εταιρικές ανακοινώσεις και τις εξελίξεις που αφορούν τον κλάδο ή την αγορά και που ενδέχεται να έχουν σηµαντική επίδραση στις απόψεις ή συστάσεις που αναφέρονται στο παρόν σηµείωµα. Η ανάλυση / πρωινή ενηµέρωση / εβδοµαδιαία στρατηγική εκπονήθηκε από το τµήµα ανάλυσης µε απόλυτη εχεµύθεια και εµπιστευτικότητα χωρίς τη συµµετοχή στελεχών εκτός του τµήµατος αυτού και δηµοσιοποιήθηκε µετά την ολοκλήρωσή της ταυτοχρόνως στο κοινό και τα στελέχη της εταιρίας. ήλωση Αποποίησης Το παρόν δεν αποτελεί προτροπή για την αγορά, πώληση ή/και διακράτηση αξιών και αποσκοπεί στην ενηµέρωση των επενδυτών. εν επιτρέπεται να αναπαραχθεί, αποθηκευτεί σε σύστηµα από το οποίο µπορεί να ανακτηθεί, ή να διαβιβαστεί περαιτέρω, σε οποιαδήποτε µορφή ή µε οποιοδήποτε µέσο, ηλεκτρονικό, µηχανικό, φωτοτυπικό, µαγνητοφωνικό ή άλλο, εν όλω ή εν µέρει, σε κανένα πρόσωπο, για οποιοδήποτε λόγο ή/και σκοπό χωρίς την προηγούµενη έγγραφη άδεια της ΚΥΚΛΟΣ ΑΧΕΠΕΥ. Το παραπάνω έγγραφο δηµιουργήθηκε από το Τµήµα Ανάλυσης, τηλ , fax , analysis@cyclos.gr.