Συγκεντρωτικά Στοιχεία και Αριθµοδείκτες του Κλάδου Πετρελαιοειδών για το έτος 2011

Transcript

1 Ι ΡΥΜΑ ΟΙΚΟΝΟΜΙΚΩΝ & ΒΙΟΜΗΧΑΝΙΚΩΝ ΕΡΕΥΝΩΝ FOUNDATION FOR ECONOMIC & INDUSTRIAL RESEARCH Τσάµη Καρατάση 11 Αθήνα , Τηλ Fax , Tsami Karatasi Str.-Athens , Tel Fax , Συγκεντρωτικά Στοιχεία και Αριθµοδείκτες του Κλάδου Πετρελαιοειδών για το έτος 2011 Βαλαβανιώτη Ευαγγελία Ερευνητική Συνεργάτιδα ΙΟΒΕ ΙΟΒΕ Αύγουστος 2012

2 Το Ίδρυµα Οικονοµικών και Βιοµηχανικών Ερευνών (ΙΟΒΕ) είναι ιδιωτικός, µη κερδοσκοπικός, κοινωφελής, ερευνητικός οργανισµός και ιδρύθηκε το 1975 µε στόχους την προώθηση της επιστηµονικής έρευνας για τα τρέχοντα και αναδυόµενα προβλήµατα της ελληνικής οικονοµίας, την παροχή αντικειµενικής πληροφόρησης και τη διατύπωση προτάσεων, οι οποίες είναι χρήσιµες στη διαµόρφωση πολιτικής. Το ΙΟΒΕ επιτελεί την αποστολή του διατηρώντας θέση επιστηµονικής και ακαδηµαϊκής ουδετερότητας. ΙΟΒΕ - ΤΜΗΜΑ ΜΙΚΡΟΟΙΚΟΝΟΜΙΚΗΣ ΑΝΑΛΥΣΗΣ ΚΑΙ ΠΟΛΙΤΙΚΗΣ 2

3 ΕΤΑΙΡΕΙΕΣ ΕΜΠΟΡΙΑΣ ΠΕΤΡΕΛΑΙΟΕΙ ΩΝ ΠΟΥ ΠΕΡΙΛΑΜΒΑΝΟΝΤΑΙ ΣΤΟ ΕΙΓΜΑ ΤΟΥ 2011 Α/Α ΕΠΩΝΥΜΙΑ ΕΤΑΙΡΕΙΑΣ ΛΟΓΙΣΤΙΚΑ ΠΡΟΤΥΠΑ 1 AVIN OIL ΙΕΘΝΗ ΛΟΓΙΣΤΙΚΑ ΠΡΟΤΥΠΑ 2 ΑΙΓΑΙΟΝ OIL ΙΕΘΝΗ ΛΟΓΙΣΤΙΚΑ ΠΡΟΤΥΠΑ 3 BP ΕΛΛΗΝΙΚΗ ΙΕΘΝΗ ΛΟΓΙΣΤΙΚΑ ΠΡΟΤΥΠΑ 4 ΕΛΛΗΝΙΚΑ ΚΑΥΣΙΜΑ ΙΕΘΝΗ ΛΟΓΙΣΤΙΚΑ ΠΡΟΤΥΠΑ 5 CYCLON ΙΕΘΝΗ ΛΟΓΙΣΤΙΚΑ ΠΡΟΤΥΠΑ 6 ΕΚΟ ΙΕΘΝΗ ΛΟΓΙΣΤΙΚΑ ΠΡΟΤΥΠΑ 7 ΕΛΙΝΟΙΛ ΙΕΘΝΗ ΛΟΓΙΣΤΙΚΑ ΠΡΟΤΥΠΑ 8 ΕΤΕΚΑ ΕΛΛΗΝΙΚΑ ΛΟΓΙΣΤΙΚΑ ΠΡΟΤΥΠΑ 9 MAMIDOIL - JETOIL ΙΕΘΝΗ ΛΟΓΙΣΤΙΚΑ ΠΡΟΤΥΠΑ 10 REVOIL ΙΕΘΝΗ ΛΟΓΙΣΤΙΚΑ ΠΡΟΤΥΠΑ 11 CORAL ΙΕΘΝΗ ΛΟΓΙΣΤΙΚΑ ΠΡΟΤΥΠΑ 12 CORAL Gas ΙΕΘΝΗ ΛΟΓΙΣΤΙΚΑ ΠΡΟΤΥΠΑ ΙΟΒΕ - ΤΜΗΜΑ ΜΙΚΡΟΟΙΚΟΝΟΜΙΚΗΣ ΑΝΑΛΥΣΗΣ ΚΑΙ ΠΟΛΙΤΙΚΗΣ 3

4 ΠΙΝΑΚΑΣ ΠΕΡΙΕΧΟΜΕΝΩΝ 1. ΣΥΓΚΕΝΤΡΩΤΙΚΑ ΣΤΟΙΧΕΙΑ ΤΟΥ ΚΛΑ ΟΥ ΠΕΤΡΕΛΑΙΟΕΙ ΩΝ ΟΙΚΟΝΟΜΙΚΑ ΑΠΟΤΕΛΕΣΜΑΤΑ ΠΕΡΙΟΥΣΙΑΚΗ ΙΑΡΘΡΩΣΗ ΑΝΑΛΥΣΗ ΦΟΡΟΛΟΓΙΑΣ ΚΑΙ ΑΝΟΡΓΑΝΩΝ ΕΣΟ ΩΝ / ΕΞΟ ΩΝ ΕΠΕΝ ΥΣΕΙΣ ΚΑΙ ΛΟΙΠΑ ΣΤΟΙΧΕΙΑ ΤΟΥ ΚΛΑ ΟΥ ΚΟΙΝΩΝΙΚΟ ΠΡΟΪΟΝ ΑΡΙΘΜΟ ΕΙΚΤΕΣ ΚΛΑ ΟΥ ΕΤΑΙΡΕΙΩΝ ΠΕΤΡΕΛΑΙΟΕΙ ΩΝ ΑΡΙΘΜΟ ΕΙΚΤΕΣ ΑΠΟ ΟΤΙΚΟΤΗΤΑΣ (α) Αποδοτικότητα Συνόλου Απασχολούµενων Κεφαλαίων (β) Αποδοτικότητα Ιδίων Κεφαλαίων προ & µετά τους Φόρους (γ) Μικτό Περιθώριο Κέρδους (δ) Καθαρό Περιθώριο Κέρδους προ φόρων ΑΡΙΘΜΟ ΕΙΚΤΕΣ ΚΟΙΝΩΝΙΚΟΥ ΠΡΟΪΟΝΤΟΣ & ΑΛΛΟΙ (α) ιανοµή Κοινωνικού Προϊόντος στο ηµόσιο (β) ιανοµή Κοινωνικού Προϊόντος στο Προσωπικό (γ) ιανοµή Κοινωνικού Προϊόντος στις Τράπεζες (δ) ιανοµή Κοινωνικού Προϊόντος στους Μετόχους - Επιχειρήσεις (ε) Επενδύσεις προς Μικτά κέρδη ΣΥΓΚΕΝΤΡΩΤΙΚΑ ΣΤΟΙΧΕΙΑ ΚΛΑ ΟΥ ΠΕΤΡΕΛΑΙΟΕΙ ΩΝ ΕΞΕΛΙΞΗ ΟΙΚΟΝΟΜΙΚΩΝ ΜΕΓΕΘΩΝ, ΕΞΕΛΙΞΗ ΑΡΙΘΜΟ ΕΙΚΤΩΝ, ΙΟΒΕ - ΤΜΗΜΑ ΜΙΚΡΟΟΙΚΟΝΟΜΙΚΗΣ ΑΝΑΛΥΣΗΣ ΚΑΙ ΠΟΛΙΤΙΚΗΣ 4

5 1. ΣΥΓΚΕΝΤΡΩΤΙΚΑ ΣΤΟΙΧΕΙΑ ΤΟΥ ΚΛΑ ΟΥ ΠΕΤΡΕΛΑΙΟΕΙ ΩΝ Οικονοµικά Αποτελέσµατα Το 2011 οι πωλήσεις των επιχειρήσεων του κλάδου εµπορίας πετρελαιοειδών 1 διαµορφώθηκαν σε εκατ. έναντι εκατ. του προηγούµενου έτους, καταγράφοντας άνοδο κατά 5% περίπου. Η σηµαντική αύξηση των διεθνών τιµών των πετρελαιοειδών και του ειδικού φόρου κατανάλωσης στα καύσιµα σε συνδυασ- µό µε την ύφεση της ελληνικής οικονοµίας, οδήγησαν το 2011 σε περαιτέρω περιορισµό του όγκου των πωλήσεων κατά 5,1%, µετά τη µεί- Οι υπόλοιπες δαπάνες των επιχειρήσεων του κλάδου µειώθηκαν το 2011 κατά 10% περίπου σε σχέση µε το προηγούµενο έτος και διαµορφώθηκαν στα 567 εκατ. έναντι 624 εκατ. το Από τα επιµέρους στοιχεία των δαπανών σχεδόν όλα σχεδόν σηµείωσαν µείωση, µε µεγαλύτερη αυτή στα ανόργανα έσοδα/έξοδα (- 52,3%). ιάγραµµα 1 Ανάλυση απανών του Κλάδου, 2011 ωση κατά 12,6% την περίοδο 2009/2010. Τα µικτά κέρδη το 2011 περιορίστηκαν υποχωρώντας στα 489 εκατ., έναντι 552 εκατ. την προηγούµενη χρονιά. Το συνολικό κόστος πωληθέντων αυξήθηκε κατά 5,7%. Αναφορικά µε τα επιµέρους µεγέθη του συνολικού κόστους πωληθέντων, παρατηρήθηκε ότι το 2011 το 67,1% αυτού αφορά στο κόστος εισαγωγής CIF, το οποίο δεδοµένου Πηγή: Επεξεργασία οικονοµικών στοιχείων των εταιρειών. ότι αποτελεί συνάρτηση της τιµής εισαγωγής πετρελαίου καταγράφει αύξηση κατά 21,4% έναντι του 2010, απορροφώντας το µεγαλύτερο µερίδιο της µεταβολής του κόστους πωληθέντων. Οι δασµοί και φόροι µε ποσοστό 32,5% Το 2011 ο κλάδος παρέµεινε σε ζηµιογόνα καθαρά αποτελέσµατα, το ύψος των οποίων διαµορφώθηκε στα 46 εκατ. στα επίπεδα δηλαδή της προηγούµενης περιόδου. αποτελούν το δεύτερο σηµαντικότερο παράγοντα διαµόρφωσης του κόστους πωληθέντων. Μικρή είναι η επίδραση του τρίτου παράγοντα, δηλαδή των άµεσων εξόδων αγορών, που συµ- µετέχουν στο κόστος πωληθέντων µε ποσοστό µικρότερο του 1%. 1.2 Περιουσιακή ιάρθρωση Τα περισσότερα µεγέθη που προσδιορίζουν την περιουσιακή διάρθρωση των επιχειρήσεων του κλάδου πετρελαιοειδών παρουσίασαν µείωση το 2011 ( ιάγραµµα 2). 1 Τα σύνολα δεν αφορούν το σύνολο των επιχειρήσεων που δραστηριοποιούνται στον κλάδο εµπορίας πετρελαιοειδών, αλλά µόνο τα µέλη του Συνδέσµου Εµπορίας Πετρελαιοειδών (βλ. Πίνακα σελ.3). ΙΟΒΕ - ΤΜΗΜΑ ΜΙΚΡΟΟΙΚΟΝΟΜΙΚΗΣ ΑΝΑΛΥΣΗΣ ΚΑΙ ΠΟΛΙΤΙΚΗΣ 5

6 Πίνακας 1. Ανάλυση Αποτελεσµάτων 2011 (σε χιλ. ) % Μεταβολή 2010/2011 (Α) ΠΩΛΗΣΕΙΣ ΣΕ ΧΙΛ Μ.Τ ,35-5,08% ΑΞΙΑ ΠΩΛΗΣΕΩΝ ,96% ΚΟΣΤΟΣ CIF ,37% ΑΣΜΟΙ ΚΑΙ ΦΟΡΟΙ ,57% ΆΜΕΣΑ ΈΞΟ Α ΑΓΟΡΩΝ ,68% (Β) ΣΥΝΟΛΟ ΚΟΣΤΟΥΣ ΠΩΛΗΘΕΝΤΩΝ ,69% (Α-Β) ΜΙΚΤΑ ΚΕΡ Η ,41% (Γ) ΑΛΛΑ ΕΣΟ Α ΕΚΜΕΤΑΛΛΕΥΣΗΣ ,57% ( ) ΣΥΝΟΛΟ (Α-Β)+Γ ,69% ΑΜΟΙΒΕΣ ΠΡΟΣΩΠΙΚΟΥ ,28% ΕΡΓΟ ΟΤΙΚΕΣ ΕΙΣΦΟΡΕΣ ,00% ΦΟΡΟΙ ΚΑΙ ΕΙΣΦΟΡΕΣ ,18% ΆΛΛΑ ΛΕΙΤΟΥΡΓΙΚΑ ΈΞΟ Α ,33% ΑΠΟΣΒΕΣΕΙΣ ,21% ΑΝΟΡΓΑΝΑ ΈΣΟ Α ΚΑΙ ΈΞΟ Α ,28% (Ε) ΣΥΝΟΛΟ ΑΠΑΝΩΝ ,11% ΚΕΡ Η(ΖΗΜΙΕΣ) ΠΡΟ ΤΟΚΩΝ & ΦΟΡΩΝ ( -Ε) ,80% ΚΕΡ Η(ΖΗΜΙΕΣ) ΠΡΟ Τ&Φ ΑΝΑ Μ.Τ. ( -Ε)/Α 2,31 1,93-16,45% ΤΟΚΟΙ (net) ,30% ΚΕΡ Η(ΖΗΜΙΕΣ) ΠΡΟ ΦΟΡΩΝ ,84% ΚΕΡ Η (ΖΗΜΙΕΣ) ΠΡΟ ΦΟΡΩΝ ΑΝΑ Μ.Τ. -0,93-2,80 201,08% ΜΕΙΟΝ ΦΟΡΟΙ ΕΙΣΟ ΗΜΑΤΟΣ ,08% ΚΑΘΑΡΑ ΚΕΡ Η (ΖΗΜΙΕΣ) ,41% ΚΑΘΑΡΑ ΚΕΡ Η (ΖΗΜΙΕΣ) ΑΝΑ Μ.Τ. -3,30-3,49 5,76% Πηγή: Οικονοµικά Στοιχεία επιχειρήσεων Επεξεργασία Στοιχείων: ΙΟΒΕ. ιάγραµµα 2 Εξέλιξη Μεγεθών Περιουσιακής ιάρθρωσης, (σε εκατ. ) Αναλυτικότερα, τα πάγια αυξήθηκαν το 2011 ο- ριακά, κατά 1,7%, ενώ αντίθετα αρκετά υψηλή µείωση (-4,5%) σηµείωσε το κυκλοφορούν ε- νεργητικό σε σχέση µε το προηγούµενο έτος. Ανάλογη ήταν και η εξέλιξη του βραχυπρόθεσ- µου παθητικού το οποίο µειώθηκε κατά 8,1%. Απόρροια των ανωτέρω ήταν να µειωθεί οριακά το κεφάλαιο κίνησης, που αποτελεί τη διαφορά κυκλοφορούντος ενεργητικού και βραχυπρόθεσ- µου παθητικού, από 844 εκατ. το 2010 σε 839 εκατ. το 2011 (-0,6%). Το σύνολο του απασχολούµενου κεφαλαίου το 2011 αυξήθηκε οριακά (0,7%) σε σχέση µε το Επιπρόσθετα, σύµφωνα µε τα στοιχεία του Πηγή: Επεξεργασία οικονοµικών στοιχείων των εταιρειών. Πίνακα 2 και του ιαγράµµατος 2, η καθαρά θέ- ΙΟΒΕ - ΤΜΗΜΑ ΜΙΚΡΟΟΙΚΟΝΟΜΙΚΗΣ ΑΝΑΛΥΣΗΣ ΚΑΙ ΠΟΛΙΤΙΚΗΣ 6

7 ση των επιχειρήσεων µειώθηκε κατά 2,7%, από 789 εκατ. το 2010 σε 767 εκατ. περίπου το Αναφορικά µε τις µακροπρόθεσµες υποχρεώσεις, παρατηρείται ότι αυξήθηκαν σε µικρό βαθµό το 2011 κατά 1,7% σε σχέση µε το 2010, ενώ η εξάρτηση των εταιρειών εµπορίας πετρελαιοειδών από ξένα κεφάλαια ενισχύθηκε περαιτέρω µε την αύξηση του βραχυπρόθεσµου τραπεζικού δανεισµού κατά 7,9% το Πίνακας 2. Περιουσιακή ιάρθρωση (σε χιλ. ) % Μεταβολή 2010/ ΠΑΓΙΑ ,7% 2. ΚΥΚΛΟΦΟΡΟΥΝ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟ ,5% 3. ΜΕIΟΝ : ΒΡΑΧ. ΠΑΘΗΤΙΚΟ ,1% 4. ΣΥΝΟΛΟ ΚΕΦΑΛΑΙΟΥ ΚΙΝΗΣΗΣ (4=2-3) ,6% Α. ΣΥΝΟΛΟ ΑΠΑΣΧΟΛΟΥΜΕΝΟΥ ΚΕΦΑΛΑΙΟΥ (Α = 1+2-3) ,7% 5. ΚΑΘΑΡΑ ΘΕΣΗ ,7% 6. ΜΑΚΡΟΠΡΟΘΕΣΜΕΣ ΥΠΟΧΡΕΩΣΕΙΣ ,7% 7. ΠΡΟΒΛΕΨΕΙΣ ,0% 8. ΒΡΑΧΥΠΡΟΘΕΣΜΟΣ ΤΡΑΠΕΖ. ΑΝΕΙΣΜΟΣ ,9% Β. ΣΥΝΟΛΟ (Β= ) ,7% Πηγή: Οικονοµικά Στοιχεία επιχειρήσεων Επεξεργασία Στοιχείων: ΙΟΒΕ. 1.3 Ανάλυση Φορολογίας και Ανόργανων Εσόδων / Εξόδων Στον Πίνακα 3 αποτυπώνονται αναλυτικότερα τα µεγέθη σχετικά µε τη φορολογία και τα ανόργανα έσοδα / έξοδα. Οι φόροι και οι έκτακτες εισφορές δεν σηµείωσαν ουσιαστική µεταβολή το 2011 ξεπερνώντας οριακά τα 14,1 εκ. έναντι 14,5 εκ. το 2010 (βλ. και Πίνακα 10). Οι ανόργανες δαπάνες (έσοδα) προσέγγισαν το 2011 τα 11 εκατ., ενώ οι φόροι εισοδήµατος χρήσεως υποδιπλασιάστηκαν φτάνοντας τα 10,5 εκ. έναντι 23,4 εκατ. την προηγουµένη χρήση. ιάγραµµα 3 Εξέλιξη Φορολογικών Στοιχείων & Ανόργανων Εσόδων/ Εξόδων (σε εκατ. ) Πηγή: Επεξεργασία οικονοµικών στοιχείων των εταιρειών. ΙΟΒΕ - ΤΜΗΜΑ ΜΙΚΡΟΟΙΚΟΝΟΜΙΚΗΣ ΑΝΑΛΥΣΗΣ ΚΑΙ ΠΟΛΙΤΙΚΗΣ 7

8 Πίνακας 3. Ανάλυση Φορολογίας και Ανόργανων Εσόδων/ Εξόδων (σε χιλ. ) % Μεταβολή 2010/2011 Α. ΑΝΑΛΥΣΗ ΦΟΡΩΝ ΚΑΙ ΕΙΣΦΟΡΩΝ ΦΟΡΟΙ ΑΚΙΝΗΤΗΣ ΠΕΡΙΟΥΣΙΑΣ ,1% ΕΚΤΑΚΤΗ ΕΙΣΦΟΡΑ ,2% ΤΕΛΗ ΕΙΣΦΟΡΕΣ ΚΑΙ ΛΟΙΠΟΙ ΦΟΡΟΙ ,2% ΣΥΝΟΛΟ (ΛΟΓΑΡΙΑΣΜΟΣ 63 ΕΓΛΣ) ,8% Β. ΑΝΑΛΥΣΗ ΑΝΟΡΓΑΝΩΝ ΕΣΟ ΩΝ/ ΕΞΟ ΩΝ ΣΥΝΑΛΛΑΓΜΑΤΙΚΕΣ ΙΑΦΟΡΕΣ (net) ,7% ΚΕΡ Η/ ΖΗΜΙΕΣ ΑΠΟ ΠΩΛΗΣΕΙΣ ΠΑΓΙΩΝ ,9% ΠΡΟΣΑΥΞΗΣΕΙΣ ΚΑΙ ΛΟΙΠΟΙ ΦΟΡΟΙ ,7% ΣΥΜΜΕΤΟΧΕΣ ,5% ΙΑΦΟΡΑ ,1% ΣΥΝΟΛΟ (ΩΣ ΑΝΑΛΥΣΗ ΑΠΟΤΕΛΕΣΜΑΤΩΝ) ,1% Γ. ΑΝΑΛΥΣΗ ΦΟΡΩΝ ΕΙΣΟ ΗΜΑΤΟΣ ΦΟΡΟΙ ΕΙΣΟ ΗΜΑΤΟΣ ΧΡΗΣΕΩΣ ,2% ΦΟΡΟΙ ΥΠΕΡΑΞΙΑΣ ΑΚΙΝΗΤΩΝ ,0% ΦΟΡΟΙ ΕΙΣΟ ΗΜΑΤΟΣ ΠΡΟΗΓ. ΧΡΗΣΕΩΣ ,1% ΣΥΝΟΛΟ (ΩΣ ΑΝΑΛΥΣΗ ΑΠΟΤΕΛΕΣΜΑΤΩΝ) ,3% Πηγή: Οικονοµικά Στοιχεία επιχειρήσεων Επεξεργασία Στοιχείων: ΙΟΒΕ. 1.4 Επενδύσεις και Λοιπά Στοιχεία του Κλάδου ιάγραµµα 4 Κατανοµή Επενδύσεων (σε χιλ. ) Σε αντίθεση µε το γενικότερο αρνητικό επενδυτικό κλίµα στην ελληνική οικονοµία, οι επενδύσεις των επιχειρήσεων του κλάδου, οι οποίες ταξινοµούνται σε εκείνες που αφορούν «την ασφάλεια και το περιβάλλον» και στις «λοιπές», αυξήθηκαν το 2011 κατά 1,4% έναντι του 2010, τάση που προκύπτει από τη µικρή ενίσχυση, κατά 1,6% των λοιπών επενδύσεων. Οι επενδύσεις για την ασφάλεια και το περιβάλλον υποχώρησαν στις χιλ. το 2011, έναντι χιλ. το προηγούµενο έτος. Η πλειοψηφία των επιχειρήσεων του δείγµατος επενδύει λιγότερα σε σχέση µε το προηγούµενο έτος κονδύλια για τη βελτίωση των συνθηκών ασφάλειας στις εγκαταστάσεις τους και την προστασία του Πηγή: Επεξεργασία οικονοµικών στοιχείων των εταιρειών. Οι ιδιόκτητοι αποθηκευτικοί χώροι ανέρχονται στα 1176 χιλ. m 3 το 2011, καταγράφοντας σηµαντική αύξηση της τάξης του 15% σε σχέση µε το Σηµαντική αύξηση παρατηρήθηκε παράλληλα και στους ενοικιαζόµενους απο- περιβάλλοντος. ΙΟΒΕ - ΤΜΗΜΑ ΜΙΚΡΟΟΙΚΟΝΟΜΙΚΗΣ ΑΝΑΛΥΣΗΣ ΚΑΙ ΠΟΛΙΤΙΚΗΣ 8

9 θηκευτικούς χώρους από 223χιλ. m 3 το 2010 σε. 381 χιλ. m 3 το Ο αριθµός των πρατηρίων, που φέρουν το σή- µα των εταιρειών πετρελαιοειδών, παρουσιάζει µικρή υποχώρηση κατά 1,9%, στα πρατή- Αντίστοιχα, µικρή πτώση παρουσίασαν οι πωλήσεις σε χιλ. µ.τ. στα πρατήρια, καθώς δια- µορφώθηκαν σε χιλ. µ.τ. το 2011, υποχωρώντας κατά 5% περίπου σε σχέση µε το προηγούµενο έτος. ρια το 2010 έναντι το 2010 (βλ. Πίνακα 4). Πίνακας 4. Λοιπά Πληροφοριακά Στοιχεία (σε χιλ. ) % Μεταβολή 2010/2011 (Α) ΕΠΕΝ ΥΣΕΙΣ ΕΠΕΝ ΥΣΕΙΣ ΙΑΦΟΡΕΣ ,57% ΕΠΕΝ ΥΣΕΙΣ ΓΙΑ ΑΣΦΑΛΕΙΑ ΚΑΙ ΠΕΡΙΒΑΛΛΟΝ ,47% ΣΥΝΟΛΙΚΕΣ ΕΠΕΝ ΥΣΕΙΣ ,27% (Β) ΑΡΙΘΜΟΣ ΑΤΥΧΗΜΑΤΩΝ 0 ΘΑΝΑΤΗΦΟΡΑ 0 0 ΤΡΑΥΜΑΤΙΣΜΟΙ ,0% ΑΛΛΑ ,5% ΣΥΝΟΛΟ ΑΤΥΧΗΜΑΤΩΝ ,33% (Γ) ΑΡΙΘΜΟΣ ΠΡΑΤΗΡΙΩΝ ,87% ( ) Ι ΙΟΚΤ. ΑΠΟΘΗΚ. ΧΩΡΟΙ ΣΕ χιλ. m ,18% (E) ΕΝΟΙΚΙΑΣ. ΑΠΟΘΗΚ. ΧΩΡΟΙ ΣΕ χιλ. m ,85% (ΣΤ) ΑΠΟΘΗΚΕΥΤΙΚΟΙ ΧΩΡΟΙ ΠΡΑΤΗΡΙΩΝ ΣΕ χιλ. m ,32% (Ζ) ΑΡΙΘΜΟΣ ΣΗΜΕΙΩΝ ΕΦΟ ΙΑΣΜΟΥ ,88% (Η) ΑΡΙΘΜΟΣ ΠΕΛΑΤΩΝ ,88% (θ) ΣΥΝΟΛΟ ΠΙΣΤΩΤΩΝ ,63% (Ι) ΑΡΙΘΜΟΣ ΑΠΑΣΧΟΛΟΥΜΕΝΩΝ ΑΥΤΟΚΙΝΗΤΩΝ 1) Ι ΙΟΚΤΗΤΑ ,54% 2) ΤΡΙΤΩΝ ,13% ΣΥΝΟΛΟ ,42% (Κ) ΠΩΛΗΣΕΙΣ ΣΕ ΧΙΛ. Μ.Τ. ΣΤΑ ΠΡΑΤΗΡΙΑ ,02% (Λ) ΑΡΙΘΜΟΣ ΠΡΟΣΩΠΙΚΟΥ ,74% Πηγή: Οικονοµικά Στοιχεία επιχειρήσεων Επεξεργασία Στοιχείων: ΙΟΒΕ. 1.5 Κοινωνικό Προϊόν Το κοινωνικό προϊόν, αποτελεί µέρος των εσόδων των επιχειρήσεων που κατανέµεται στο προσωπικό, στο κράτος, στους µετόχους και στους πιστωτές. Είναι δηλαδή δαπάνες για (α) τη µισθοδοσία του προσωπικού και την παροχή σε αυτό διαφόρων ωφεληµάτων πέραν των στενά προβλεπόµενων από τις ισχύουσες διατάξεις (όπως ασφαλιστική κάλυψη του προσωπικού για νοσοκοµειακή περίθαλψη και συνταξιοδοτικές παροχές), την κάλυψη των ασφαλιστικών εισφορών στους διάφορους οργανισµούς κοινωνικής ασφάλισης, (β) την πληρωµή στο κράτος του φόρου εισοδήµατος, του φόρου µισθωτών υπηρεσιών καθώς και διαφόρων άλλων φόρων, την πραγµατοποίηση διαφόρων δωρεών και χορηγιών, (γ) την πληρωµή τόκων στα πιστωτικά ιδρύµατα, (δ) την πληρωµή ΙΟΒΕ - ΤΜΗΜΑ ΜΙΚΡΟΟΙΚΟΝΟΜΙΚΗΣ ΑΝΑΛΥΣΗΣ ΚΑΙ ΠΟΛΙΤΙΚΗΣ 9

10 Ο ρυθµός µεταβολής του κοινωνικού προϊόντος, µετά από µία περίοδο θετικών µεταβολών παρουσίασε το 2011 µείωση κατά 16,4%. Το κοινωνικό προϊόν αυξάνεται µε µέσο ετήσιο ρυθµό 10% την περίοδο , ωστόσο το 2011 διαµορφώθηκε στα εκατ. (από εκατ. το 2010). µερίσµατος στους µετόχους και για την αύξηση των αποθεµατικών. Με την ευρεία έννοια, και τα λειτουργικά έξοδα θα µπορούσαν να θεωρηθούν κοινωνικό προϊόν αφού καταλήγουν στη χρηµατοδότηση άλλων παραγωγικών µονάδων, που και αυτές µε τη σειρά τους παράγουν κοινωνικό προϊόν, όπως αρχικά ορίσθηκε. Πίνακας 5. Κοινωνικό Προϊόν (σε χιλ. ) % Μεταβολή 2010/2011 ΚΟΙΝΩΝΙΚΟ ΠΡΟΪΟΝ Α. ΑΞΙΑ ΠΩΛΗΣΕΩΝ ,0% Β. ΑΛΛΑ ΕΣΟ Α ΕΚΜΕΤΑΛΛΕΥΣΗΣ ,6% Γ. ΕΚΤΑΚΤΑ/ ΑΝOΡΓΑΝΑ - ΕΣΟ Α/ ΕΞΟ Α ,3% 1. ΣΥΝΟΛΟ ΕΙΣΡΟΩΝ (Α+Β+Γ) ,7%. ΚΟΣΤΟΣ ΠΡΟΪΟΝΤΩΝ CIF ,4% Ε. ΑΜΕΣΑ ΕΞΟ Α ΑΓΟΡΩΝ ,7% Ζ. ΑΛΛΑ ΛΕΙΤΟΥΡΓΙΚΑ ΕΞΟ Α ,3% Η. ΑΠΟΣΒΕΣΕΙΣ ,2% 2. ΣΥΝΟΛΟ ΕΚΡΟΩΝ ( +Ε+Ζ+Η) ,0% 3. ΚΟΙΝΩΝΙΚΟ ΠΡΟΪΟΝ (1-2) ,4% Πηγή: Οικονοµικά Στοιχεία επιχειρήσεων Επεξεργασία Στοιχείων: ΙΟΒΕ. Αναλυτικότερα, σύµφωνα µε τα στοιχεία του Πίνακα 5, οι εισροές / έσοδα του συνόλου των εξεταζόµενων εταιρειών του κλάδου από την οικονοµική δραστηριότητα του έτους 2011, ανέρχονται σε εκατ., εκ των οποίων τα εκατ. (64,2%) διατέθηκαν για κάλυψη του κόστους προϊόντων CIF, ένα µικρότερο µέρος (3,7%) κάλυψε άλλα λειτουργικά έξοδα των εταιρειών, ενώ ακόµη µικρότερο κοµµάτι αποσπούν κατ. και κατέβαλε στο εν ενεργεία προσωπικό, υπό µορφή καθαρών αµοιβών και άλλων παροχών, περίπου 131 εκατ. Εν κατακλείδι, ο κλάδος της εµπορίας πετρελαιοειδών καταγράφει ιδιαίτερα σηµαντική συνεισφορά στην οικονοµία της χώρας µας. ιάγραµµα 5 Κατανοµή Εισροών Εσόδων 2011 (%) τα άµεσα έξοδα αγορών και οι αποσβέσεις. Η συνεισφορά του κλάδου πετρελαιοειδών (µε βάση τα ενοποιηµένα µεγέθη) στο κοινωνικό προϊόν είναι ιδιαίτερα σηµαντική, καθώς το 2011 ο κλάδος πετρελαιοειδών δηµιούργησε για τον κρατικό προϋπολογισµό έσοδα από φόρους και άλλες εισφορές που ξεπερνούν τα ε- Πηγή: Επεξεργασία οικονοµικών στοιχείων των εταιρειών. ΙΟΒΕ - ΤΜΗΜΑ ΜΙΚΡΟΟΙΚΟΝΟΜΙΚΗΣ ΑΝΑΛΥΣΗΣ ΚΑΙ ΠΟΛΙΤΙΚΗΣ 10

11 Πίνακας 6. ιανοµή Κοινωνικού Προϊόντος (σε χιλ. ) % Μεταβολή 2010/2011 ΙΑΝΟΜΗ ΚΟΙΝΩΝΙΚΟΥ ΠΡΟΪΟΝΤΟΣ 1. ΗΜΟΣΙΟ ΑΣΜOΙ & ΦΟΡΟΙ ΑΓΟΡΩΝ ,6% ΦΟΡΟΙ & ΕΙΣΦΟΡΕΣ ,2% ΦΟΡΟΣ ΕΙΣΟ ΗΜΑΤΟΣ ,3% ΣΥΝΟΛΟ ΗΜΟΣΙΟΥ ,9% 2. ΠΡΟΣΩΠΙΚΟ ΑΜΟΙΒΕΣ ΠΡΟΣΩΠΙΚΟΥ ,3% ΕΡΓΟ ΟΤΙΚΕΣ ΕΙΣΦΟΡΕΣ ,0% ΣΥΝΟΛΟ ΠΡΟΣΩΠΙΚΟΥ ,3% 3. ΤΡΑΠΕΖΕΣ ΤΟΚΟΙ ,3% ΣΥΝΟΛΟ ΤΡΑΠΕΖΩΝ ,3% 4. ΕΠΙΧΕΙΡΗΣΕΙΣ ΚΑΘΑΡΑ ΚΕΡ Η ΜΕΤΑ ΑΠΟ ΦΟΡΟΥΣ ,4% ΣΥΝΟΛΟ ΕΠΙΧΕΙΡΗΣΕΩΝ ,4% ΣΥΝΟΛΟ ΚΟΙΝΩΝΙΚΟΥ ΠΡΟΪΟΝΤΟΣ ( ) ,4% Πηγή: Οικονοµικά Στοιχεία επιχειρήσεων Επεξεργασία Στοιχείων: ΙΟΒΕ. ιάγραµµα 6 Σύνθεση Κοινωνικού Προϊόντος 2011 (%) Πηγή: Επεξεργασία οικονοµικών στοιχείων των εταιρειών Η συνεισφορά αυτή, ως αποτέλεσµα της επιτυχηµένης επιχειρηµατικής δραστηριότητας, υλοποιείται µε την παραγωγή «πλούτου» (έσοδα για το κράτος από φόρους και εισφορές των επιχειρήσεων του κλάδου), τη δηµιουργία θέσεων εργασίας, µε ταυτόχρονη διασφάλιση του περιβάλλοντος και µε τη συµβολή και επίδραση στην κοινωνική πρόοδο και συνοχή. Το ύψος και η σύνθεση του κοινωνικού προϊόντος που παράγουν οι επιχειρήσεις του κλάδου συνολικά, προσδιορίζει µε σαφήνεια το µέγεθος της συνεισφοράς αυτής. ΙΟΒΕ - ΤΜΗΜΑ ΜΙΚΡΟΟΙΚΟΝΟΜΙΚΗΣ ΑΝΑΛΥΣΗΣ ΚΑΙ ΠΟΛΙΤΙΚΗΣ 11

12 2. ΑΡΙΘΜΟ ΕΙΚΤΕΣ ΚΛΑ ΟΥ ΕΤΑΙΡΕΙΩΝ ΠΕΤΡΕΛΑΙΟΕΙ ΩΝ 2011 Στην παρούσα ενότητα επιδιώκεται µια σύντοµη ίων µπορεί εύκολα να µηδενιστεί σε περίπτωση ανάλυση των σηµαντικότερων αριθµοδεικτών και που ο κλάδος διέλθει περίοδο κρίσεως. οικονοµικών στοιχείων που εκτιµήθηκαν και παρουσιάστηκαν Το 2011, η αποδοτικότητα του συνόλου των ήδη για το σύνολο των δώδεκα απασχολουµένων κεφαλαίων των εξεταζόµενων εταιρειών εµπορίας πετρελαιοειδών, για το έτος εταιρειών ήταν ίση µε το 1,3%, παρουσιά Ταυτόχρονα, εκτιµώνται οι µεταβολές αυτών ζοντας επιδείνωση κατά µισή µονάδα περίπου σε των δεικτών συγκριτικά µε το προηγούµενο σχέση µε το προηγούµενο έτος και 5 περίπου έτος. 2 ποσοστιαίες µονάδες σε σχέση µε το 2009, εξέλιξη 2.1 Αριθµοδείκτες Αποδοτικότητας που οφείλεται κυρίως στη σηµαντική µείωση Οι αριθµοδείκτες αποδοτικότητας παρέχουν πληροφόρηση των κερδών προ τόκων και φόρων του συνόλου για την αποδοτικότητα των κεφαλαί- των επιχειρήσεων του δείγµατος την τελευταία ων και των στοιχείων του ενεργητικού των επιχειρήσεων διετία. και αποδίδουν ουσιαστικά την ικανότητα (β) Αποδοτικότητα Ιδίων Κεφαλαίων προ & της διοίκησης να µεγιστοποιεί τα κέρδη της µε µετά τους Φόρους: (ΚΠΦ/ Μ.Ο. διετίας Καθαρής βάση τα υφιστάµενα περιουσιακά της στοιχεία. Θέσης)*100 & (ΚΜΦ/ Μ.Ο. διετίας Καθαρής Θέσης) Για την εξαγωγή συµπερασµάτων σε ό,τι αφορά *100. την αποδοτικότητα των επιλεχθέντων δειγµάτων Ο αριθµοδείκτης αποδοτικότητας ιδίων κεφαλαίων των επιχειρήσεων χρησιµοποιούνται οι ακόλουθοι απεικονίζει την κερδοφόρα δυναµικότητα των αριθµοδείκτες. επιχειρήσεων. Η υψηλή τιµή του δείκτη αποδοτικότητας (α) Αποδοτικότητα Συνόλου Απασχολού- ιδίων κεφαλαίων αποτελεί ένδειξη ευη- µενων Κεφαλαίων: (Κέρδη προ Τόκων & Φόρων/ µερίας των εξεταζόµενων επιχειρήσεων. Αυτό Μ.Ο. 2ετίας Συνόλου Απασχολουµένου Κεφαλαίου)*100. µπορεί να οφείλεται στην επιτυχηµένη διοίκησή τους, στις ευνοϊκές για αυτές οικονοµικές συνθήκες και στην εύστοχη χρησιµοποίηση των κεφαλαίων Ο αριθµοδείκτης αυτός δείχνει την αποδοτικότητα τους. Η διαφορά µεταξύ του αριθµοδείκτη του συνόλου των εξεταζόµενων εταιρειών α- αποδοτικότητας ιδίων κεφαλαίων προ φόρων και νεξάρτητα από τις πηγές προέλευσης των κεφαλαίων αυτού µετά τους φόρους εντοπίζεται στη χρήση τους (ίδια και ξένα). Με άλλα λόγια, µετρά του µεγέθους κέρδη (ζηµιές) προ φόρων στη την ικανότητα των επιχειρήσεων για πραγµατοποίηση θέση του αριθµητή για τον υπολογισµό του πρώτου κερδών, καθώς και το βαθµό επιτυχίας αριθµοδείκτη και αντίστοιχα στη χρήση του των διοικήσεών τους. Όσο υψηλότερος είναι ο µεγέθους καθαρά κέρδη (ζηµιές) στη θέση του αριθµοδείκτης τόσο ευνοϊκότερο είναι το οικονοαριθµητή για τον υπολογισµό του δεύτερου. µικό περιβάλλον για τις επιχειρήσεις του δείγµατος. Αντίθετα, ένας χαµηλός αριθµοδείκτης αποδοτικότητας Το 2011, η µείωση των προ φόρων κερδών οδήγησε συνόλου απασχολουµένων κεφαλα- την προ φόρων αποδοτικότητα ιδίων κεφαλαίων σε επιδείνωση κατά 4 ποσοστιαίες µονάδες, 2 Στο δείγµα της παρούσας µελέτης περιλαµβάνονται δώδεκα φτάνοντας το -4,8%. Παρόµοια πορεία είχε 2 (12) επιχειρήσεις. Από αυτές, έντεκα (11) έχουν υιοθετήσει και ο δείκτης της αποδοτικότητας ιδίων κεφαλαί- τα ιεθνή Λογιστικά Πρότυπα. ΙΟΒΕ - ΤΜΗΜΑ ΜΙΚΡΟΟΙΚΟΝΟΜΙΚΗΣ ΑΝΑΛΥΣΗΣ ΚΑΙ ΠΟΛΙΤΙΚΗΣ 12

13 ων µετά από φόρους, ο οποίος παρέµεινε κοντά στο -6%, υποχωρώντας οριακά σε σχέση µε το Η εξέλιξη αυτή είναι αποτέλεσµα της ση- µαντικής πτώσης τόσο των προ φόρων όσο και των µετά τους φόρους καθαρών κερδών την τελευταία διετία. (γ) Μικτό Περιθώριο Κέρδους: (Μικτά Κέρδη / Αξία Πωλήσεων)*100 Ο συγκεκριµένος δείκτης αποτελεί ένδειξη της πολιτικής αγορών-πωλήσεων που εφαρµόζουν οι επιχειρήσεις και θεωρείται σηµαντικό µέτρο αξιολόγησης της αποτελεσµατικότητας των διοικήσεών τους. Μια υψηλή τιµή του δείκτη δείχνει την ικανότητα των επιχειρήσεων για επίτευξη φθηνών αγορών και πωλήσεων σε υψηλές τιµές. Η τιµή του δείκτη εξαρτάται και από τη δοµή των κεφαλαίων των εξεταζόµενων επιχειρήσεων, δηλαδή από το βαθµό δανειακής επιβάρυνσης, γιατί είναι ενδεχόµενο τα κέρδη τους να δια-τίθενται σε σηµαντικό ποσοστό για την πληρωµή τόκων. Ακόµη, µπορεί να επηρεάζεται από τη µέθοδο αποτίµησης των αποθεµάτων. Πάντως, σε ορισ- µένες περιπτώσεις ενδέχεται ο αριθµοδείκτης µικτού περιθωρίου κέρδους να µην περιέχει µια πλήρη εικόνα της αποδοτικότητας των επιχειρήσεων, διότι ένα µικρό περιθώριο µπορεί να συνοδεύεται από πολύ υψηλό όγκο πωλήσεων. Η µεγαλύτερη αύξηση του κόστους πωληθέντων έναντι της αξίας των πωλήσεων, µείωσε τα µικτά κέρδη µε αποτέλεσµα το 2011, το µικτό περιθώριο κέρδους των εξεταζόµενων εταιρειών να µειωθεί κατά 1 ποσοστιαία µονάδα σε σχέση µε το 2010, λαµβάνοντας την τιµή 3,6% (βλ. Πίνακα 7). Σε επίπεδο εταιρειών, το υψηλότερο µικτό περιθώριο κέρδους κατέγραψε η Coral Gas (17,6%) µε τις υπόλοιπες να κυµαίνονται σε χαµηλά επίπεδα. Η κύρια δραστηριότητα της συγκεκριµένης εταιρείας διαφέρει από αυτήν των υπόλοιπων ε- ταιρειών του δείγµατος καθώς τα έσοδα της προέρχονται από την εµπορία υγραερίου. Έτσι, κρίνεται σκόπιµο να αναφερθεί ότι πέραν της ε- ταιρείας αυτής, από τις υψηλότερες τιµές στο συγκεκριµένο δείκτη κατέγραψε η BP Ελληνική (8%) µε τις υπόλοιπες να κυµαίνονται κάτω από 10%. Από την άλλη πλευρά, τα χαµηλότερα ποσοστά παρουσίασαν η ΕΤΕΚΑ µε 2,1% και η Revoil µε 2,9%. (δ) Καθαρό Περιθώριο Κέρδους προ φόρων: (Κέρδη προ Φόρων / Αξία Πωλήσεων)*100. Ο λόγος των κερδών προ φόρων προς τις πωλήσεις εκφράζει τον αριθµοδείκτη καθαρού περιθωρίου κέρδους (προ φόρων) ή καθαρού κέρδους. Ο συγκεκριµένος αριθµοδείκτης καταγράφει το ποσοστό κέρδους επί των πωλήσεων µε συνυπολογισµό των λειτουργικών και µη λειτουργικών εσόδων / εξόδων. Όσο µεγαλύτερος είναι ο αριθµοδείκτης καθαρού κέρδους, τόσο πιο επικερδής είναι µια επιχείρηση ή ένα σύνολο επιχειρήσεων. Το 2011, το καθαρό περιθώριο κέρδους µειώθηκε σε σχέση µε το προηγούµενο έτος και παρουσιάζεται οριακά αρνητικό (-0,3%). Η εξέλιξη αυτή όπως και στην προηγούµενη περίπτωση οφείλεται στο χαµηλότερο ρυθµό µεταβολής των προ φόρων κερδών έναντι εκείνου των πωλήσεων. Σε εταιρικό επίπεδο, το υψηλότερο καθαρό περιθώριο κέρδους το 2011, κατέγραψε η BP Ελληνική (3,1%) µε την Coral Gas να ακολουθεί (2,2%), ενώ οι υπόλοιπες εταιρείες του κλάδου κινήθηκαν οριακά θετικά και αρνητικά. Μεγαλύτερη µείωση σηµείωσαν τα Ελληνικά Καύσιµα (- 1,6%) ΙΟΒΕ - ΤΜΗΜΑ ΜΙΚΡΟΟΙΚΟΝΟΜΙΚΗΣ ΑΝΑΛΥΣΗΣ ΚΑΙ ΠΟΛΙΤΙΚΗΣ 13

14 Πίνακας 7. Αριθµοδείκτες Εταιρειών Αποδοτικότητα Συνόλου Απασχολουµένων Κεφαλαίων 1,7% 1,3% 2. Αποδοτικότητα Ιδίων Κεφαλαίων προ Φόρων -1,6% -4,8% 3. Αποδοτικότητα Ιδίων Κεφαλαίων µετά από Φόρους -5,7% -6,0% 4. Μικτό Περιθώριο Κέρδους 4,3% 3,6% 5. Καθαρό Περιθώριο Κέρδους (προ φόρων) -0,1% -0,3% 6. ιανοµή Κοινωνικού Προϊόντος στο ηµόσιο 97,3% 96,6% (α) ασµοί / Φόροι Αγορών 96,3% 96,1% (β) Φόρος Εισοδήµατος 0,7% 0,2% (γ) Άλλοι φόροι και εισφορές 0,3% 0,3% 7. ιανοµή Κοινωνικού Προϊόντος στο Προσωπικό 2,8% 3,0% (α) Αµοιβές Προσωπικού 2,2% 2,3% (β) Εργοδοτικές Εισφορές 0,6% 0,7% 8. ιανοµή Κοινωνικού Προϊόντος στις Τράπεζες 0,9% 1,4% 9. ιανοµή Κοινωνικού Προϊόντος στις Επιχειρήσεις -0,9% -1,1% 10. Επενδύσεις προς Μικτά Κέρδη 11,1% 13,0% Πηγή: Οικονοµικά Στοιχεία επιχειρήσεων Επεξεργασία Στοιχείων: ΙΟΒΕ. 2.2 Αριθµοδείκτες Κοινωνικού Προϊόντος & άλλοι Οι αριθµοδείκτες κοινωνικού προϊόντος παρέχουν πληροφόρηση για τη διανοµή του κοινωνικού προϊόντος: (α) στο ηµόσιο, (β) στο Προσωπικό, (γ) στις Τράπεζες και (δ) στους Μετόχους. Όπως έχει ήδη αναφερθεί, ως κοινωνικό προϊόν νοείται η διαφορά του συνόλου των εισροών (αξία πωλήσεων, άλλα έσοδα εκµετάλλευσης, έκτακτα και ανόργανα έσοδα/ έξοδα) και του συνόλου των εκροών (κόστος προϊόντων CIF, άµεσα έξοδα αγορών, άλλα λειτουργικά έξοδα, αποσβέσεις) των επιχειρήσεων. Στην παρούσα ενότητα περιλαµβάνεται ένας ακόµη αριθµοδείκτης, αυτός των επενδύσεων προς το σύνολο των µικτών κερδών. (α) ιανοµή Κοινωνικού Προϊόντος στο ηµόσιο Οι εξεταζόµενες εταιρείες διαθέτουν το κοινωνικό προϊόν τους στο ηµόσιο µέσω (α) δασµών και φόρων αγορών, (β) φόρου εισοδήµατος και (γ) άλλων φόρων και εισφορών. Το ποσοστό που αφορά στη διανοµή του κοινωνικού προϊόντος στο ηµόσιο µειώθηκε στο 96,6% το 2011 από 97,3% το Σε εταιρικό επίπεδο, τις υψηλότερες τιµές στο συγκεκριµένο δείκτη κατέγραψαν τα Ελληνικά Καύσιµα (101,7%), ενώ ακολουθεί η Αιγαίον Οιλ (98,0%) και η ΕΤΕΚΑ µε 97,7%. Από την άλλη, το χαµηλότερο ποσοστό συγκεντρώνει η BP Ελληνική µε (7,5%). (β) ιανοµή Κοινωνικού Προϊόντος στο Προσωπικό Μέρος του κοινωνικού προϊόντος των επιχειρήσεων του δείγµατος διατίθεται στο προσωπικό ΙΟΒΕ - ΤΜΗΜΑ ΜΙΚΡΟΟΙΚΟΝΟΜΙΚΗΣ ΑΝΑΛΥΣΗΣ ΚΑΙ ΠΟΛΙΤΙΚΗΣ 14

15 τους µέσω (α) των αµοιβών και (β) των εργοδοτικών εισφορών. Το 2010, ο δείκτης παρουσίασε οριακή αύξηση στο 3%, ενώ ο δείκτης των αµοιβών προσωπικού διατηρήθηκε στα ίδια περίπου επίπεδα. Σε επίπεδο επιχειρήσεων, τις πρώτες θέσεις στη διανοµή του κοινωνικού προϊόντος στο προσωπικό για το 2011 κατείχαν η BP Ελληνική µε ποσοστό 52,9% και η Coral Gas µε 32,2%, ενώ στις τελευταίες θέσεις βρέθηκαν τα Ελληνικά καύσιµα και η ETEKA µε 2,2% και 1,2%, αντίστοιχα. (γ) ιανοµή Κοινωνικού Προϊόντος στις Τράπεζες Οι επιχειρήσεις διαθέτουν µέρος του κοινωνικού τους προϊόντος στις τράπεζες για την αποπληρω- µή δανείων. Για την οικονοµική χρήση 2011, το ποσοστό που αφορά στη διανοµή του κοινωνικού προϊόντος στις τράπεζες αυξήθηκε κατά 1,5 ποσοστιαία µονάδα. Σε εταιρικό επίπεδο, οι επιχειρήσεις που διέθεσαν το υψηλότερο ποσοστό του κοινωνικού τους προϊόντος στις τράπεζες το συγκεκριµένο έτος, ήταν η BP Ελληνική και η Mamidoil-Jetoil µε 3,7% ενώ οι υπόλοιπες εταιρείες του κλάδου κυ- µαίνονται χαµηλά, χωρίς να ξεπερνούν σε ποσοστό το 2%. Από την άλλη µεριά, το χαµηλότερο ποσοστό διέθεσαν η Coral Gas (0,3%) και τα Ελληνικά καύσιµα (0,5%). Το 2011 η τιµή του εν λόγω δείκτη κυµάνθηκε και πάλι σε αρνητικά επίπεδα (-1,1%) σηµειώνοντας µικρή πτώση σε σχέση µε το Η ε- πιδείνωση του δείκτη οφείλεται κατά κύριο λόγο στην υποχώρηση των καθαρών κερδών µετά τους φόρους της χρήσης του 2011 (βλ. Πίνακα 8). Αναφορικά µε τις εταιρείες του δείγµατος, µόνο η BP Ελληνική φαίνεται να ξεχωρίζει διαθέτοντας το 35,9% του κοινωνικού της προϊόντος για πληρωµή µερίσµατος στους µετόχους και αύξηση των αποθεµατικών τους, ενώ στις τελευταίες θέσεις και µε αρνητικό πρόσηµο στην τιµή του δείκτη βρίσκονται τα Ελληνικά καύσιµα (-4,4%) και η ΕΚΟ (-2,9%)(Πίνακας 14). (ε) Επενδύσεις προς Μικτά κέρδη Ο συγκεκριµένος αριθµοδείκτης δεν ανήκει στην κατηγορία των αριθµοδεικτών διανοµής κοινωνικού προϊόντος. Ζητούµενο εδώ είναι η σύγκριση των συνολικών επενδύσεων των επιχειρήσεων του δείγµατος µε τα µικτά τους κέρδη. Το 2011, ο δείκτης βελτιώθηκε κατά 2 περίπου ποσοστιαίες µονάδες φτάνοντας το 13% από 11,2% την προηγούµενη χρονιά. Η αύξηση οφείλεται εν µέρει στην επενδυτική πολιτική των επιχειρήσεων, η οποία ήταν αυξηµένη σε σχέση µε το προηγούµενο έτος. Σε εταιρικό επίπεδο, οι επιχειρήσεις που διέθεσαν το υψηλότερο ποσοστό κατέχει η Revoil µε 34,5%, ενώ στην τελευταία θέση βρίσκεται η Ε- λινόιλ µε ποσοστό κοντά στο 3%. (δ) ιανοµή Κοινωνικού Προϊόντος στους Μετόχους - Επιχειρήσεις Οι επιχειρήσεις του κλάδου διαθέτουν επίσης ένα µέρος του κοινωνικού προϊόντος για την πληρω- µή µερίσµατος στους µετόχους και για την αύξηση των αποθεµατικών. ΙΟΒΕ - ΤΜΗΜΑ ΜΙΚΡΟΟΙΚΟΝΟΜΙΚΗΣ ΑΝΑΛΥΣΗΣ ΚΑΙ ΠΟΛΙΤΙΚΗΣ 15

16 3. ΣΥΓΚΕΝΤΡΩΤΙΚΑ ΣΤΟΙΧΕΙΑ ΚΛΑ ΟΥ ΠΕΤΡΕΛΑΙΟΕΙ ΩΝ Εξέλιξη Οικονοµικών Μεγεθών, Πίνακας 8. Οικονοµικά Αποτελέσµατα ΟΛΕΣ ΟΙ ΕΤΑΙΡΕΙΕΣ Υπόδειγµα Α ΜΕΡΜ (Α) ΠΩΛΗΣΕΙΣ ΣΕ ΧΙΛ Μ.Τ ,2% % µεταβολή - -5,2% 3,0% 12,6% -0,8% -2,2% 0,9% -0,1% 2,4% 6,5% -12,6% -5,1% ΑΞΙΑ ΠΩΛΗΣΕΩΝ ,6% % µεταβολή - -6,9% -1,2% 14,4% 7,6% 22,2% 15,0% 4,4% 26,8% -15,8% 20,2% 5,0% ΚΟΣΤΟΣ CIF ,0% % µεταβολή - -21,9% -5,8% 15,7% 11,7% 38,8% 15,8% 6,0% 27,6% -29,2% 18,3% 21,4% ΑΣΜΟΙ ΚΑΙ ΦΟΡΟΙ ,9% % µεταβολή - 35,0% 2,4% 14,0% 2,3% -1,3% 16,2% 0,7% 35,8% 13,8% 29,8% -16,6% ΑΜΕΣΑ ΕΞΟ Α ΑΓΟΡΩΝ ,5% % µεταβολή - -14,4% -21,9% -20,7% 11,6% 51,9% 92,6% -4,7% -40,4% -4,9% 2,4% 9,7% (Β) ΣΥΝΟΛΟ ΚΟΣΤΟΥΣ ΠΩΛΗΘΕΝΤΩΝ ,0% % µεταβολή - -7,9% -3,0% 14,8% 8,2% 24,7% 16,4% 4,4% 29,2% -16,9% 22,8% 5,7% (Α-Β) ΜΙΚΤΑ ΚΕΡ Η ,2% % µεταβολή - 5,1% 17,5% 10,7% 2,7% -0,5% -1,2% 4,1% -6,6% 6,6% -18,6% -11,4% (Γ) ΑΛΛΑ ΕΣΟ Α ΕΚΜΕΤΑΛΛΕΥΣΗΣ ,5% % µεταβολή - -4,3% 27,1% 28,9% 18,6% 10,3% 19,5% 10,0% 6,2% 33,8% -35,3% -0,6% ( ) ΣΥΝΟΛΟ (Α-Β)+Γ ,4% % µεταβολή - 4,4% 18,2% 12,2% 4,1% 0,6% 1,2% 4,9% -5,1% 10,9% -21,8% -9,7% ΑΜΟΙΒΕΣ ΠΡΟΣΩΠΙΚΟΥ ,6% % µεταβολή - -10,0% 6,1% 20,1% 8,5% 6,9% 6,5% 6,1% 6,4% 0,2% -4,9% -13,3% ΕΡΓΟ ΟΤΙΚΕΣ ΕΙΣΦΟΡΕΣ ,7% % µεταβολή - -1,4% 0,6% 21,5% 15,8% 17,7% 15,2% 9,9% 1,2% 15,9% -17,2% 1,0% ΦΟΡΟΙ ΚΑΙ ΕΙΣΦΟΡΕΣ ,2% % µεταβολή - -4,2% 21,0% 8,4% 22,2% 42,9% -1,6% 2,0% 24,2% -14,0% -6,7% 2,2% ΑΛΛΑ ΛΕΙΤΟΥΡΓΙΚΑ ΕΞΟ Α ,3% % µεταβολή - 6,9% 12,9% 5,8% 21,9% -3,6% 9,1% -0,2% 7,0% 0,6% -10,8% -18,3% ΑΠΟΣΒΕΣΕΙΣ ,0% % µεταβολή - 12,7% -2,0% 8,2% 5,7% 1,4% -12,0% 6,1% 4,1% 13,3% -13,4% 2,2% ΑΝΟΡΓΑΝΑ ΕΣΟ Α ΚΑΙ ΕΞΟ Α ,1% % µεταβολή - -4,5% 77,5% -77,3% -597,4% 143,9% -111,4% -317,7% 33,1% -22,9% -1,2% 52,3% (Ε) ΣΥΝΟΛΟ ΑΠΑΝΩΝ ,4% % µεταβολή - 3,9% 11,4% 4,5% 10,5% -7,0% 21,2% -1,9% 6,0% 2,7% -10,9% -9,1% ΚΕΡ Η(ΖΗΜΙΕΣ) ΠΡΟ ΤΟΚΩΝ & ΦΟΡΩΝ ( -Ε) ΚΕΡ Η(ΖΗΜΙΕΣ) ΠΡΟ Τ&Φ ΑΝΑ ΧΙΛ. Μ.Τ. ( -Ε)/Α ΤΟΚΟΙ (net) Σύνολο Εταιρειών (σε χιλ. ) ,1% % µεταβολή - 6,7% 52,7% 40,9% -13,4% 27,4% -50,1% 46,9% -51,1% 85,3% -76,7% -20,8% 6,099 6,86 10,17 12,73 11,12 14,48 7,16 10,53 5,03 8,70 2,32 1,93-9,9% % µεταβολή - 12,5% 48,3% 25,2% -12,7% 30,2% -50,5% 47,1% -52,2% 73,0% -73,4% -16,6% ,2% % µεταβολή - 7,0% -43,8% 30,0% -21,6% 7,4% 28,7% -13,7% 146,7% -18,7% 17,8% 38,3% ΚΕΡ Η(ΖΗΜΙΕΣ) ΠΡΟ ΦΟΡΩΝ ,2% % µεταβολή - 6,6% 97,6% 40,2% -13,4% 33,2% -57,1% 63,1% -79,1% 456,0% -112,9% 185,9% ΚΕΡ Η (ΖΗΜΙΕΣ) ΠΡΟ ΦΟΡΩΝ ΑΝΑ ΧΙΛ Μ.Τ. 4,171 4,687 8,988 11,188 9,763 13,289 5,65 9,22 1,88 6,29-0,93-2,80-196,4% % µεταβολή - 12,4% 91,8% 24,5% -12,7% 36,1% -57,5% 63,3% -79,6% 235,2% -114,7% 201,2% ΜΕΙΟΝ ΦΟΡΟΙ ΕΙΣΟ ΗΜΑΤΟΣ ,4% % µεταβολή - 46,1% 51,6% 42,2% -11,3% -8,4% -53,5% 6,6% -47,0% 144,6% -24,9% -69,3% ΚΑΘΑΡΑ ΚΕΡ Η (ΖΗΜΙΕΣ) ,3% % µεταβολή - -31,0% 190,1% 42,6% -18,4% 80,5% -59,2% 100,5% -102,5% 2164,9% 188,4% 0,4% ΚΑΘΑΡΑ ΚΕΡ Η (ΖΗΜΙΕΣ) ΑΝΑ ΧΙΛ. Μ.Τ. 2,139 1,56 4,38 5,38 4,56 8,42 3,40 6,83-0,17 3,44-3,30-3,49-204,6% % µεταβολή - -27,3% 181,6% 22,9% -15,3% 84,5% -59,6% 100,7% -102,5% 2146,7% 195,9% 5,8% ΙΟΒΕ - ΤΜΗΜΑ ΜΙΚΡΟΟΙΚΟΝΟΜΙΚΗΣ ΑΝΑΛΥΣΗΣ ΚΑΙ ΠΟΛΙΤΙΚΗΣ 16

17 Πίνακας 9. Περιουσιακή διάρθρωση Συγκεντρωτικά Στοιχεία και Αριθµοδείκτες του Κλάδου Πετρελαιοειδών ΟΛΕΣ ΟΙ ΕΤΑΙΡΕΙΕΣ Σύνολο Εταιρειών (σε χιλ. ) Υπόδειγµα Β ΜΕΡΜ ΠΑΓΙΑ ,3% % µεταβολή - 0,7% 4,3% 24,8% 9,9% 9,8% 6,1% 14,1% 10,2% 10,0% 1,8% 1,7% ΚΥΚΛΟΦΟΡΟΥΝ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟ ,3% % µεταβολή - 5,6% 4,2% 4,6% 9,1% 21,8% 10,6% 16,4% -9,4% 2,3% 12,2% -4,5% ΜΕIΟΝ: ΒΡΑΧ. ΠΑΘΗΤΙΚΟ ,8% % µεταβολή - 18,7% 13,6% -55,8% 24,6% 116,3% 2,7% 20,3% -15,2% 9,8% 9,2% -8,1% ΣΥΝΟΛΟ ΚΕΦΑΛΑΙΟΥ ΚΙΝΗΣΗΣ ,8% % µεταβολή - -8,8% -9,1% 113,0% 3,3% -20,7% 20,3% 12,3% -3,0% -5,1% 15,5% -0,6% ΣΥΝΟΛΟ ΑΠΑΣΧΟΛΟΥΜΕΝΟΥ ΚΕΦΑΛΑΙΟΥ ,6% % µεταβολή - -3,7% -1,6% 15,0% 14,3% 22,0% 12,4% 13,3% 4,0% 3,4% 7,3% 0,7% ΚΑΘΑΡΑ ΘΕΣΗ ,6% % µεταβολή - 1,8% 1,1% 14,5% 15,1% 10,9% 0,8% 10,0% -3,9% 10,1% -4,7% -2,7% ΜΑΚΡΟΠΡΟΘΕΣΜΕΣ ΥΠΟΧΡΕΩΣΕΙΣ ,6% % µεταβολή - -18,7% -28,8% -4,1% 25,8% 119,6% 24,7% 36,9% 25,3% -20,7% 26,1% 1,7% ΠΡΟΒΛΕΨΕΙΣ ,2% % µεταβολή - 7,7% 11,1% 9,0% 27,9% -22,2% 12,4% 15,7% -5,8% 1,5% -36,8% -39,0% ΒΡΑΧΥΠΡΟΘΕΣΜΟΣ ΤΡΑΠΕΖ. ΑΝΕΙΣΜΟΣ ,9% % µεταβολή - -10,4% 1,6% 25,9% 4,4% 34,7% 29,1% 5,0% 4,3% 14,0% 22,6% 7,9% ΣΥΝΟΛΟ ,6% % µεταβολή - -3,7% -1,6% 15,0% 14,3% 22,0% 12,4% 13,3% 4,0% 3,4% 7,3% 0,7% ΙΟΒΕ - ΤΜΗΜΑ ΜΙΚΡΟΟΙΚΟΝΟΜΙΚΗΣ ΑΝΑΛΥΣΗΣ ΚΑΙ ΠΟΛΙΤΙΚΗΣ 17

18 Πίνακας 10. Ανάλυση Φορολογίας και Ανόργανων Εσόδων/ Εξόδων ΟΛΕΣ ΟΙ ΕΤΑΙΡΕΙΕΣ Σύνολο Εταιρειών (σε χιλ. ) Υπόδειγµα Γ ΜΕΡΜ (Α) ΑΝΑΛΥΣΗ ΦΟΡΩΝ ΚΑΙ ΕΙΣΦΟΡΩΝ ΦΟΡΟΙ ΑΚΙΝΗΤΗΣ ΠΕΡΙΟΥΣΙΑΣ ,7% % µεταβολή - -39,5% 48,7% 15,1% 18,7% 111,8% -1,0% 6,9% 28,1% -23,0% 53,9% -40,0% ΕΚΤΑΚΤΗ ΕΙΣΦΟΡΑ % µεταβολή ΤΕΛΗ ΕΙΣΦΟΡΕΣ ΚΑΙ ΛΟΙΠΟΙ ΦΟΡΟΙ ,9% % µεταβολή - 0,9% 20,0% 25,2% 24,0% 19,1% 0,3% 4,0% 22,0% 86,1% -58,2% 4,2% ΣΥΝΟΛΟ ,1% % µεταβολή - -1,2% 21,0% 24,8% 25,9% 20,6% 0,1% 4,2% 26,7% 72,8% -53,1% -2,8% (Β) ΑΝΑΛΥΣΗ ΑΝΟΡΓΑΝΩΝ ΕΣΟ ΩΝ/ ΕΞΟ ΩΝ ΣΥΝΑΛΛΑΓΜΑΤΙΚΕΣ ΙΑΦΟΡΕΣ (ΝΕΤ) ,9% % µεταβολή - 0,5% -175,1% 540,8% -96,9% -373,9% 104,7% -50,2% 219,4% -243,3% -366,3% -158,3% ΚΕΡ Η/ΖΗΜΙΕΣ ΑΠΟ ΠΩΛΗΣΕΙΣ ΠΑΓΙΩΝ ,8% % µεταβολή ,0% -103,7% 38,1% 2561,9% -117,2% -17,9% -453,3% -249,4% 68,8% 10,9% 65,9% ΠΡΟΣΑΥΞΗΣΕΙΣ ΚΑΙ ΛΟΙΠΟΙ ΦΟΡΟΙ ,7% % µεταβολή ,7% -355,5% -71,2% 53,1% 1313,1% 373,0% -106,7% -110,4% -100,7% -148,4% ΣΥΜΜΕΤΟΧΕΣ % µεταβολή ,6% ,4% ΙΑΦΟΡΑ ,6% % µεταβολή ,2% -1,9% -118,0% 183,3% -703,3% -118,2% -204,9% 130,9% -21,4% -1,6% -127,9% ΣΥΝΟΛΟ (ΩΣ ΑΝΑΛΥΣΗ ΑΠΟΤΕΛΕΣΜΑΤΩΝ) ,0% % µεταβολή ,2% 77,5% -62,4% -35,1% 1026,4% -111,4% -317,6% 33,1% -22,9% 40,5% -62,1% (Γ) ΑΝΑΛΥΣΗ ΦΟΡΩΝ ΕΙΣΟ ΗΜΑΤΟΣ ΦΟΡΟΙ ΕΙΣΟ ΗΜΑΤΟΣ ΧΡΗΣΕΩΣ ,9% % µεταβολή - 46,1% 37,1% 27,2% -5,9% 2,3% -52,5% -12,7% -75,3% 174,0% -51,5% -67,2% ΦΟΡΟΙ ΥΠΕΡΑΞΙΑΣ ΑΚΙΝΗΤΩΝ % µεταβολή ,0% -127,8% -428,1% -72,3% 3333,4% -96,7% 74,6% -100,0% ΦΟΡΟΙ ΕΙΣΟ ΗΜΑΤΟΣ ΠΡΟΗΓ. ΧΡΗΣΕΩΣ ,3% % µεταβολή - 96,5% 30,4% 182,0% -64,6% -47,2% -100,1% ,0% -94,0% 465,7% 19,5% 36,1% ΣΥΝΟΛΟ (ΩΣ ΑΝΑΛΥΣΗ ΑΠΟΤΕΛΕΣΜΑΤΩΝ) ,3% % µεταβολή - 47,2% 36,4% 42,9% -16,7% -2,9% -53,5% 6,3% -61,3% 103,9% -48,5% -55,3% ΙΟΒΕ - ΤΜΗΜΑ ΜΙΚΡΟΟΙΚΟΝΟΜΙΚΗΣ ΑΝΑΛΥΣΗΣ ΚΑΙ ΠΟΛΙΤΙΚΗΣ 18

19 Πίνακας 11. Επενδύσεις και Λοιπά Στοιχεία του Κλάδου Συγκεντρωτικά Στοιχεία και Αριθµοδείκτες του Κλάδου Πετρελαιοειδών ΟΛΕΣ ΟΙ ΕΤΑΙΡΕΙΕΣ Σύνολο Εταιρειών (σε χιλ. ) Υπόδειγµα ΜΕΡΜ (Α) ΕΠΕΝ ΥΣΕΙΣ ΕΠΕΝ ΥΣΕΙΣ ΙΑΦΟΡΕΣ ,1% % µεταβολή - 125,9% -0,6% 91,4% -26,9% 8,2% -19,0% 66,6% -2,9% -13,9% -32,8% 1,6% ΕΠΕΝ ΥΣΕΙΣ ΓΙΑ ΑΣΦΑΛΕΙΑ ΚΑΙ ΠΕΡΙΒΑΛΛΟΝ ,4% % µεταβολή - 57,6% -31,9% 40,7% -37,2% 52,2% 7,9% 20,6% -45,2% -14,5% -44,5% -1,5% ΣΥΝΟΛΙΚΕΣ ΕΠΕΝ ΥΣΕΙΣ ,2% % µεταβολή - 111,1% -5,6% 85,5% -27,8% 11,6% -16,2% 60,4% 1,7% -21,5% -34,7% 3,3% (Β) ΑΡΙΘΜΟΣ ΑΤΥΧΗΜΑΤΩΝ ΘΑΝΑΤΗΦΟΡΑ % µεταβολή - -66,7% 0,0% ΤΡΑΥΜΑΤΙΣΜΟΙ ,7% % µεταβολή - 0,0% 29,4% -50,0% 0,0% -63,6% 0,0% 125,0% 0,0% -44,4% -20,0% -50,0% ΑΛΛΑ ,6% % µεταβολή - -52,6% 22,2% -45,5% 100,0% -91,7% 100,0% 300,0% -62,5% 33,3% 100,0% 12,5% ΣΥΝΟΛΟ ΑΤΥΧΗΜΑΤΩΝ ,9% % µεταβολή - -30,8% 25,9% -50,0% 35,3% -78,3% 20,0% 183,3% -29,4% -25,0% 33,3% -8,3% (Γ) ΑΡΙΘΜΟΣ ΠΡΑΤΗΡΙΩΝ ,0% % µεταβολή - -14,4% -6,3% 24,4% 1,2% 1,0% -0,6% -1,0% 4,4% 0,2% -2,5% -1,9% ( ) Ι ΙΟΚΤ. ΑΠΟΘΗΚ. ΧΩΡΟΙ ΣΕ χιλ m³ ,0% % µεταβολή - -8,6% 3,7% 14,8% 0,0% 0,2% 4,3% -5,7% -0,8% 1,4% 0,6% 15,2% (E) ΕΝΟΙΚΙΑΣ. ΑΠΟΘΗΚ. ΧΩΡΟΙ ΣΕ χιλ m³ ,3% % µεταβολή - 280,0% -5,3% 150,0% 0,0% 6,7% 127,1% -0,9% 26,4% 0,5% 62,5% 71,1% (ΣΤ) ΑΠΟΘΗΚΕΥΤΙΚΟΙ ΧΩΡΟΙ ΠΡΑΤΗΡΙΩΝ ΣΕ χιλ m ,7% % µεταβολή - -1,1% -2,3% 13,9% 1,0% -14,1% -12,6% 4,8% -5,2% 48,4% -22,8% 40,6% (Ζ) ΑΡΙΘΜΟΣ ΣΗΜΕΙΩΝ ΕΦΟ ΙΑΣΜΟΥ ,4% % µεταβολή - 21,3% -11,1% 164,6% 2,4% -41,5% -0,7% -6,6% 7,8% 2,0% 8,4% -14,9% (Η) ΑΡΙΘΜΟΣ ΠΕΛΑΤΩΝ ,8% % µεταβολή - -9,3% 5,8% -59,6% 2,1% 9,3% -10,5% 19,0% -9,8% -15,8% 14,7% 1,9% (Θ) ΣΥΝΟΛΟ ΠΙΣΤΩΤΩΝ ,1% % µεταβολή - -25,4% -5,7% 474,1% 12,1% 41,5% 8,4% 26,8% -27,9% -83,2% -1,6% -3,6% (Ι) ΑΡΙΘΜΟΣ ΑΠΑΣΧΟΛΟΥΜΕΝΩΝ ΑΥΤΟΚΙΝΗΤΩΝ 1) Ι ΙΟΚΤΗΤΑ ,8% % µεταβολή - 9,5% -11,1% 60,8% -7,3% -21,2% -8,4% -1,4% 7,4% -13,8% -2,7% -1,5% 2) ΤΡΙΤΩΝ ,6% % µεταβολή - -13,0% -2,3% 34,4% 1,2% 7,6% -5,1% 0,0% 7,0% 12,7% 4,0% -0,1% ΣΥΝΟΛΟ ,5% % µεταβολή - -6,5% -5,3% 42,5% -1,7% -2,1% -6,0% -0,4% 2,0% 11,1% 2,6% -0,4% (Κ) ΠΩΛΗΣΕΙΣ ΣΕ ΧΙΛΙΑ ΕΣ Μ.Τ. ΣΤΑ ΠΡΑΤΗΡΙΑ ,0% % µεταβολή - -28,3% 3,5% 46,1% -1,2% 7,2% -5,1% -6,4% 33,0% -39,8% 3,1% -5,0% (Λ) ΑΡΙΘΜΟΣ ΠΡΟΣΩΠΙΚΟΥ ,4% % µεταβολή - -12,8% -8,9% 33,6% 1,7% 2,1% 0,7% 0,6% 3,6% -0,3% -11,0% -6,7% ΙΟΒΕ - ΤΜΗΜΑ ΜΙΚΡΟΟΙΚΟΝΟΜΙΚΗΣ ΑΝΑΛΥΣΗΣ ΚΑΙ ΠΟΛΙΤΙΚΗΣ 19

20 Πίνακας 12. Κοινωνικό Προϊόν Συγκεντρωτικά Στοιχεία και Αριθµοδείκτες του Κλάδου Πετρελαιοειδών ΟΛΕΣ ΟΙ ΕΤΑΙΡΕΙΕΣ Σύνολο Εταιρειών (σε χιλ. ) Υπόδειγµα E ΜΕΡΜ ΚΟΙΝΩΝΙΚΟ ΠΡΟΪΟΝ (Α) ΑΞΙΑ ΠΩΛΗΣΕΩΝ ,6% % µεταβολή - -6,9% -1,2% 14,4% 7,6% 22,2% 15,0% 4,4% 26,8% -15,8% 20,2% 5,0% (Β) ΑΛΛΑ ΕΣΟ Α ΕΚΜΕΤΑΛΛΕΥΣΗΣ ,5% % µεταβολή - -4,3% 27,1% 28,9% 18,6% 10,3% 19,5% 10,0% 6,2% 33,8% -35,3% -0,6% (Γ) ΕΚΤΑΚΤΑ/ΑΝOΡΓΑΝΑ ΕΣΟ Α/ ΕΞΟ Α % µεταβολή - -4,5% 77,5% -77,3% -532,8% 180,3% -111,4% -317,7% 52,5% -22,9% -1,2% -52,3% 1. ΣΥΝΟΛΟ ΕΙΣΡΟΩΝ (Α+Β+Γ) ,6% % µεταβολή - -6,9% -1,2% 14,9% 8,2% 22,6% 14,0% 4,7% 26,5% -15,3% 19,3% 4,7% ( ) ΚΟΣΤΟΣ ΠΡΟΪΟΝΤΩΝ CIF ,0% % µεταβολή - -21,9% -5,8% 15,7% 11,7% 38,8% 15,8% 6,0% 27,6% -29,2% 18,3% 21,4% (Ε) ΑΜΕΣΑ ΕΞΟ Α ΑΓΟΡΩΝ ,5% % µεταβολή - -14,4% -21,9% -20,7% 11,6% 51,9% 92,6% -4,7% -40,4% -4,9% 2,4% 9,7% (Ζ) ΑΛΛΑ ΛΕΙΤΟΥΡΓΙΚΑ ΕΞΟ Α ,3% % µεταβολή - 6,9% 12,9% 5,8% 21,0% -2,9% 9,1% -0,2% 7,0% 0,6% -10,8% -18,3% (Η) ΑΠΟΣΒΕΣΕΙΣ ,0% % µεταβολή - 12,7% -2,0% 8,2% 5,7% 1,4% -12,0% 6,1% 4,1% 13,3% -13,4% 2,2% 2. ΣΥΝΟΛΟ ΕΚΡΟΩΝ ( +Ε+Ζ+Η) ,7% % µεταβολή - -19,6% -4,5% 14,3% 12,4% 34,5% 15,6% 5,5% 25,4% -27,3% 15,8% 19,0% 3. ΚΟΙΝΩΝΙΚΟ ΠΡΟΪΟΝ (1-2) ,0% % µεταβολή - 30,7% 4,8% 15,9% 1,4% 1,2% 10,1% 2,8% 29,5% 14,6% 24,9% -16,4% ΙΟΒΕ - ΤΜΗΜΑ ΜΙΚΡΟΟΙΚΟΝΟΜΙΚΗΣ ΑΝΑΛΥΣΗΣ ΚΑΙ ΠΟΛΙΤΙΚΗΣ 20