Πρωινή Ενηµέρωση. Τετάρτη, 19 Ιουλίου Σχόλιο Ηµέρας

Transcript

1 .Ε.Π.Ε.Υ. Πρωινή Ενηµέρωση Πρωινή Ενηµέρωση Τετάρτη, 19 Ιουλίου 2017 είκτες Κλείσιµο %Ηµ. %YTD Γενικός 848,07-1,17% 31,8% FTSE/ASE ,83-1,12% 26,5% FTSE/ASE ,02-1,30% 56,3% FTSE/ASE ,12 0,00% 0,0% Τράπεζες 1.106,29-2,53% 32,0% Τηλεπικοινωνίες 2.997,55-0,09% 21,9% Κατασκευές-Υλικά 2.960,68-0,75% 31,3% Πετρέλαιο & Αέριο 4.760,58 0,40% 58,8% Κοινής Ωφέλειας 2.324,04 0,21% 53,2% Τροφίµων & Ποτών 9.394,40-0,85% 21,9% Στατιστικά Μετοχές Ανοδικές Καθοδικές Σταθερές Στατιστικά Αξία Συναλλαγών ( σε εκατ.) Μεταβολή Αξίας Συναλλαγών Κεφαλαιοποίηση ( σε δις.) Κεφαλαιοποίηση/ΑΕΠ 2012 Παράγωγα FTSE /07/17 17/07/ % 55,5 56,0 29% % Premium ASE ADEX (Discount) Ιούλιος , ,00-0,17 Άυγουστος , ,25-0,12 Σεπτέµβριος , ,75-0,14 Μεγαλύτερη Άνοδος Μετοχή Κλείσιµο % ΑΒΑΞ (KΟ) 0,72 6,80 ΚΑΝΑΚΗΣ ΣΤΕΛΙΟΣ Α.Β.Ε.Ε 3,14 4,67 ΙΝΤΡΑΚΟΜ (ΚΟ) 0,65 3,68 MOTOR OIL HELLAS (KO) 19,53 0,98 ΕΗ Α.Ε. 2,32 0,87 Μεγαλύτερη Πτώση Μετοχή Κλείσιµο % ATTICA BANK (ΚΟ) 0,12-4,96 ΤΡΑΠΕΖΑ ΠΕΙΡΑΙΩΣ (ΚΟ) 0,25-4,21 ΣΕΛΟΝΤΑ ΙΧΘ.(ΚΟ) 0,26-4,06 INFORM Π.ΛΥΚΟΣ (ΚΟ) 0,76-3,90 VIOHALCO SA/NV (ΚΑ) 2,82-3,75 Υψηλ. Όγκος Συν/γών Μετοχή Τεµάχια % ΕΘΝΙΚΗ (ΚΟ) ,70 ΤΡΑΠΕΖΑ ΠΕΙΡΑΙΩΣ (ΚΟ) ,21 ALPHA BANK (ΚΟ) ,31 EUROBANK ERGASIAS (KO) ,94 MARFIN INVESTMENT GROUP ,58 Υψηλ. Αξία Συν/γών Μετοχή Ευρώ % ALPHA BANK (ΚΟ) ,31 ΕΘΝΙΚΗ (ΚΟ) ,70 EUROBANK ERGASIAS (KO) ,94 ΤΡΑΠΕΖΑ ΠΕΙΡΑΙΩΣ (ΚΟ) ,21 ΟΠΑΠ ΑΕ (ΚΟ) ,20 Σχόλιο Ηµέρας Υποχώρηση κατά 1,17% κατέγραψε ο Γενικός είκτης στη χτεσινή συνεδρίαση κλείνοντας στις 848,07 µονάδες. Παράλληλα, η αξία των συναλλαγών αυξήθηκε καθώς διαµορφώθηκε στα 79,8 εκ. ευρώ. Η ολιγοήµερη εκτός απροόπτου αναβολή της έκδοσης οµολόγου στις αγορές µε στόχο «την αριστοποίηση στο timing» κατά τη κυβερνητική ανακοίνωση, είχε αρνητικό απόηχο, καθώς εισήγαγε την αβεβαιότητα και πάλι στην ατµόσφαιρα. Αυτή µε τη σειρά της διατάραξε την ψυχολογία των επενδυτών προκαλώντας κύµα ρευστοποιήσεων από τους πωλητές, παρά τη διαβεβαίωση των F.T. ότι η έξοδος στις αγορές θα συντελεστεί οσονούπω. Έτσι, ο τραπεζικός δείκτης (-2,53%) ήταν ο αρνητικός πρωταγωνιστής µε τις µετοχές της Πειραιώς (-4,21%) και Εθνικής (-2,70%) να καταγράφουν τις µεγαλύτερες απώλειες. Πτωτικά ακόµη κινήθηκαν τα ΕΛΠΕ (-0,85%), ο Ελλάκτωρ (-1,69%), ο Μυτιληναίος (-1,61%), το Folli-Follie (-0,65%), η ΕΕΕ (-0,83%), η ΕΥ ΑΠ (-1,57%), η Βιοχάλκο (-3,75%), η Lamda (1,46%) και η Τράπεζα Αττικής (-4,95%). Στον αντίποδα, κέρδη κατέγραψε η ΕΗ (+0,87%), η Motor Oil (+0,98%), η Jumbo (+0,13%), o ΟΛΠ (+0,31%) και η Ιντρακόµ (+3,68%) αλλά και ο οι Κανάκης (+4,67%) µε ιστορικό ρεκόρ και ο Λιβάνης (+19,23%) από τη µικρή κεφαλαιοποίηση. Απολογιστικά, 37 µετοχές κατέγραψαν κέρδη έναντι 74 εκείνων που υποχώρησαν. Η σηµερινή συνεδρίαση αναµένεται να έχει προδιάθεση για πλαγιοκαθοδική κίνηση, θέτοντας σε εγρήγορση τους αγοραστές και σε δοκιµασία τα όρια στήριξης κάτω από τις 850 µονάδες. Επιχειρηµατικά Νέα Η Βιοκαρπέτ ΑΕ γνωστοποίησε ότι, η θυγατρική της εταιρία Exalco ΑΕ όπου κατέχει το 98,39% των µετοχών της, προέβη στην πώληση των µετοχών που κατείχε στην εταιρία Φως Ελέας Ενεργειακή ΑΕ στην εταιρία Β Γκρουπ Μονοπρόσωπη ΙKEµε συνολικό τίµηµα H Fulgor, θυγατρική της Ελληνικά Καλώδια που ανήκει στη Cenergy, υπέγραψε σύµβαση µε-το-κλειδί-στο-χέρι µε την Enel Green Power Hellas για την υποβρύχια καλωδιακή διασύνδεση µε το εθνικό δίκτυο της συστοιχίας των χερσαίων αιολικών πάρκων του Καφηρέα στην Κάρυστο, Ευβοίας. Ολοκληρώθηκε η απόκτηση του 43,63% της Αγοράς Μοδιάνο (ακίνητο που φιλοξενεί την ιστορική αγορά της Θεσσαλονίκης) από την One Outlet στην οποία συµµετέχει η Notos Com και ο επιχειρηµατίας Σάµι Φάις. Στα 1,9 εκατ. ευρώ το τίµηµα. Η τιµή πρώτης προσφοράς στον πλειστηριασµό για τα σήµατα «Εθνος» και «Εθνος της Κυριακής» ορίστηκε στα 2,355 εκατ. ευρώ και για το σήµα «Ηµερησία» στα ευρώ. H Αθήνα επιστρέφει στις αγορές αναφέρουν οι F.T. Αυτή ή την επόµενη εβδοµάδα η έκδοση 5ετούς οµολόγου, µετά από τρία χρόνια «εξορίας», κάτι που αποτελεί την πιο πρόσφατη ένδειξη της προθυµίας των επενδυτών να ξεχάσουν τα παλιά προβλήµατα του πρώην παρία των κρατικών δανειοληπτών. Η Ελλάδα αναµένεται να πουλήσει πενταετές οµόλογο αυτή την εβδοµάδα ή την επόµενη. Οι συνθήκες στην αγορά οµολόγων έχουν σταθεροποιηθεί µετά την αναστάτωση του περασµένου µήνα, όταν οι κεντρικές τράπεζες υπαινίχθηκαν τη µεταστροφή προς τη νοµισµατική σύσφιξη, παρότι οι αποδόσεις αναφοράς έχουν αυξηθεί. Το ξεσκόνισµα όλων των δανείων διάρκειας 12 εβδοµάδων της Εθνικής και της Alpha Bank ξεκινά την επόµενη εβδοµάδα κλιµάκιο της ΤτΕ για λογαριασµό του Ενιαίου Εποπτικού Μηχανισµού (SSM).

2 ΔΙΕΘΝΕΙΣ ΔΕΙΚΤΕΣ ΤΙΜΗ Μ ΕΤΑΒΟΛΗ %YTD ΟΜΟΛΟΓΑ ΑΠΟΔΟΣΗ Μ ΕΤΑΒΟΛΗ ΑΜ ΕΡΙΚΗ ΗΠΑ M SCI W O RLD 1 949,66 0,06% 11,33% US 10 Year 2,26% -2,38% M SCI EMERG ING 1 053,23 0,16% 22,15% ΗΝ. ΒΑΣΙΛΕΙΟ S&P ,61 0,06% 9,91% UK 10 Year 1,21% -7,86% D OW JO NES ,73-0,25% 9,17% ΕΥΡΩΠΗ N ASDAQ ,10 0,69% 20,90% EU 10 Year 0,55% -4,65% BRAZIL IBO VESPA ΕΥΡΩΠΗ ,67 0,19% 8,49% ΙΑΠΩΝΙΑ JP 10 Year 0,07% -13,25% EURO STO XX ,68-1,34% 5,72% STO XX ,58-1,10% 5,85% D AX ,39-1,59% 8,27% ΕΛΛΗΝΙΚΑ ΚΡΑΤΙΚΑ ΟΜΟΛΟΓΑ FTSE ,22 0,16% 3,46% GR 10 Year 5,25% -1,30% C AC ,27-1,19% 6,40% GR 15 Year 6,23% -0,27% IBEX ,50-1,23% 12,54% GR 20 Year 6,50% 0,23% SW ISS MARKET 8 977,98-0,63% 9,22% RUSSIAN RTSI $ 1 038,45-0,56% -9,88% ΕΛΛΗΝΙΚΑ ΕΤΑΙΡΙΚΑ ΟΜ ΟΛΟΓΑ ΛΗΞΗ TURKEY BIST ,31 0,52% 35,30% ΟΠΑΠ 3,03% -0,84% 21/03/2022 ΑΣΙΑ ΕΛΠΕ 3,19% -0,35% 04/07/2019 N IKKEI ,91-0,59% 4,78% ΟΤΕ 1,63% 3,70% 07/02/2018 H ANG SENG ,94 0,21% 21,05% OTE 2,23% -0,05% 09/07/2020 SHANG HAI CO MP ,5 67 0,35% 3,60% ΕΗ 9,30% -3,64% 01/05/2019 ΜΕΤΑΒΛΗΤΟΤΗΤΑ MLS 5,05% 0,00% 11/07/2020 C BOE VIX 9,89 0,71% -29,56% MOTOR O IL 2,74% -0,03% 15/05/2019 VSTO XX 13,68 8,17% -24,49% ΕΜΠΟΡΕΥΜ ΑΤΑ (ΣΜ Ε) ΣΥΝΑΛΛΑΓΜΑ ΤΙΜ Η ΜΕΤΑΒΟΛΗ %YTD C RUDE OIL 46,40 0,83% -18,77% EUR/USD 1,155 0,66% 9,6 5% BRENT OIL 48,84 0,87% -17,28% EUR/G BP 0,886 0,77% -3,4 5% N ATURAL G AS 3,0 88 2,25% -13,76% EUR/CHF 1,103-0,16% -2,7 6% G O LD 1 241,90 0,66% 6,81% EUR/JPY 12 9,48 0,15% -4,9 0% SILVER 16,27 1,05% 0,24% EUR/AUD 1,460-0,80% 0,4 2% C OPPER 5973,5-0,38% 8,52% ΙΕΘΝΕΙΣ ΑΓΟΡΕΣ Η Αγορά Μετοχών Μικτές τάσεις επικράτησαν στην αµερικανική αγορά µε τα αποτελέσµατα των εισηγµένων να βρίσκονται στο επίκεντρο. Ο Dow Jones ολοκλήρωσε τη συνεδρίαση στις µονάδες µε απώλειες 0,25%. Ο Nasdaq κατέγραψε νέο ιστορικό ρεκόρ, καθώς έκλεισε στις µονάδες µε κέρδη 0,47%. Νέο ρεκόρ (2.460 µονάδες) και για τον S&P, παρά τα οριακά κέρδη (0,06%) που σηµείωσε. Ο πανευρωπαϊκός Stoxx 600 κατέγραψε απώλειες πάνω από 1% στις 382 µονάδες, βάζοντας τέλος σε ένα σερί τεσσάρων ηµερών. Στο Λονδίνο ο FTSE 100 κινήθηκε 0,19% χαµηλότερα στις µονάδες. Στη Φρανκφούρτη ο δείκτης DAX διολίσθησε 1,25% στις µονάδες, ενώ στο Παρίσι ο CAC 40 κινήθηκε 1,09% χαµηλότερα στις µονάδες. Στο Μιλάνο, ο FTSE MIB διολίσθησε 0,59% στις µονάδες, ενώ ο IBEX υποχώρησε 1,19% στις µονάδες. Η Αγορά Εµπορευµάτων O χρυσός έκλεισε ανοδικά καθώς το πιο αδύναµο δολάριο έστειλε τις τιµές του πολύτιµου µετάλλου υψηλότερα για τρίτη διαδοχική συνεδρίαση. Η τιµή του συµβολαίου του χρυσού παραδόσεως Αυγούστου έκλεισε µε άνοδο 0,7% στα 1.241,9 δολάρια ανά ουγκιά. Ανοδικά κινήθηκε και το αργό πετρέλαιο, αντλώντας στήριξη από δηµοσιεύµατα σύµφωνα µε τα οποία η Σαουδική Αραβία εξετάζει την µείωση των εξαγωγών αργού. Στη Νέα Υόρκη, η τιµή του συµβολαίου του αργού παραδόσεως Αυγούστου έκλεισε µε άνοδο 0,7% στα 46,34 δολάρια το βαρέλι. Στο Λονδίνο, η τιµή του συµβολαίου του Brent παραδόσεως Σεπτεµβρίου έκλεισε µε άνοδο 0,9% στα 48,83 δολάρια το βαρέλι. Η Αγορά Οµολόγων Στα οµόλογα, η απόδοση του αµερικανικού 10ετούς διαµορφώθηκε στο 2,26% και του γερµανικού στο 0,55%.

3 Οικονοµικά στοιχεία - ιεθνείς εξελίξεις Το ιεθνές Νοµισµατικό Ταµείο αναβάθµισε την πρόβλεψη του για την ανάπτυξη της ισπανικής οικονοµίας, κάνοντας λόγο για µια «εντυπωσιακή» ανάκαµψη. Το Ταµείο προβλέπει ότι η τέταρτη µεγαλύτερη οικονοµία της ευρωζώνης θα αναπτυχθεί µε ρυθµό 3,1% φέτος, προσθέτοντας πως υπάρχουν «ανοδικές προοπτικές» στην πρόβλεψη καθώς «το momentum που δηµιουργήθηκε από τις προηγούµενες µεταρρυθµίσεις µπορεί να είναι µεγαλύτερο από ότι υπολογίζεται». H αναθεώρηση από την πρόβλεψη 2,6% του Απριλίου είναι η δεύτερη από το ΝΤ τους τελευταίους επτά µήνες. Η Goldman Sachs ανακοίνωσε µια απροσδόκητη άνοδο στα κέρδη της κατά το δεύτερο τρίµηνο, παρά τις δύσκολες συνθήκες στo trading. Η αµερικανική τράπεζα εµφάνισε κέρδη 3,95 δολαρίων ανά µετοχή, έναντι µέσης πρόβλεψης των αναλυτών στα 3,39 δολάρια και κερδών 3,72 δολαρίων το ίδιο διάστηµα πέρυσι.τα έσοδα υποχώρησαν σε 7,89 δισ. δολάρια από 7,93 δισ. πέρυσι, ενώ ξεπέρασαν τις προσδοκίες των αναλυτών για 7,52 δισ. Η Bank of America ανακοίνωσε πως τα κέρδη της αυξήθηκαν το δεύτερο τρίµηνο καθώς τα αυξανόµενα βραχυπρόθεσµα επιτόκια αντιστάθµισαν τη βουτιά στο trading. Τα τριµηνιαία κέρδη της τράπεζας ανήλθαν σε 5,27 δισ. δολάρια, από 4,78 δισ. πριν από ένα χρόνο. Ανά µετοχή, τα κέρδη διαµορφώνονται σε 46 cents, έναντι προσδοκιών για 43c. Τα έσοδα του δεύτερου τριµήνου αυξήθηκαν σε 23,07 δισ. δολάρια από 21,51 δισ. το ίδιο διάστηµα πέρυσι. Οι αναλυτές ανέµεναν 21,78 δισ. δολάρια. Στη διάρκεια του δεύτερου τριµήνου, η δεύτερη µεγαλύτερη αµερικανική τράπεζα σε όρους περιουσιακών στοιχείων αντιµετώπισε δυσκολίες. Προειδοποίησε πως τα έσοδα από το trading θα υποστούν πίεση, ενώ παράλληλα αναγκάστηκε να υποβαθµίσει τις προσδοκίες της για αύξηση στα έσοδα από τόκους. Παρόµοιοι παράγοντες επηρέασαν και τα αποτελέσµατα της JP Morgan και άλλων µεγάλων τραπεζών που ανακοίνωσαν τις επιδόσεις τους την Παρασκευή. Η Novartis εµφάνισε πτώση στα βασικά καθαρά κέρδη το δεύτερο τρίµηνο, καθώς συνέχισε να επενδύει στην κυκλοφορία νέων φαρµάκων που ελπίζει ότι θα αντισταθµίσουν την υποχώρηση του Gleevec, του φαρµάκου που εστιάζει στον καρκίνο και σηµειώνει τις καλύτερες πωλήσεις. Η ελβετική εταιρία τόνισε πως τα βασικά καθαρά έσοδα, µια µέτρηση που εξαιρεί έκτακτα στοιχεία, υποχώρησαν σε 2,87 δισ. δολάρια, από 2,93 δισ. δολάρια. Οι πωλήσεις υποχώρησαν κατά 2% σε 12,24 δισ. δολάρια. Οι αναλυτές ανέµεναν βασικά καθαρά κέρδη 1,83 δισ. δολαρίων, από έσοδα 12,26 δισ. Η Johnson & Johnson αναβάθµισε τις προβλέψεις της για το σύνολο του έτους, παρότι τα έσοδα του κολοσσού στην ιατρική φροντίδα υποχώρησαν το δεύτερο τρίµηνο εν µέσω πιο σκληρού ανταγωνισµού σε κάποια βασικά φάρµακα. Στη διάρκεια του δεύτερου τριµήνου, η J&J είχε κέρδη 3,83 δισ. δολαρίων ή 1,4 δολαρίου ανά µετοχή, από τέσσερα δισ. δολάρια ή 1,43 δολάριο/µετοχή την ίδια περίοδο πέρυσι. Τα έσοδα αυξήθηκαν στο τρίµηνο κατά 1,9%, σε 18,84 δισ. δολάρια. Υποχώρηση για 21ο συνεχόµενο τρίµηνο σηµείωσαν τα κέρδη της IBM (International Business Machines) το β' 3µηνο του 2017, καθώς ανήλθαν στα 2,3 δισ. ή 2,48 δολάρια ανά µετοχή, επίδοση µειωµένη κατά 7% σε ετήσια βάση. Τα έσοδα για την ίδια περίοδο διαµορφώθηκαν στα 19,3%, µειωµένα κατά 5% σε σχέση µε το β' 3µηνο Το ευχάριστο νέο είναι ότι τα έσοδα από την υπηρεσία «cloud» αυξήθηκαν εκ νέου, κατά 15%, φτάνοντας τα 3,9 δισ. δολάρια. Το προσωπικό της Ευρωπαϊκής Κεντρικής Τράπεζας εξετάζει σενάρια για τη µελλοντική πορεία του προγράµµατος ποσοτικής χαλάρωσης (QE) ενόψει της απόφασης που θα λάβει το ιοικητικό Συµβούλιο το Σεπτέµβριο ή αργότερα, δήλωσαν αξιωµατούχοι στο Bloomberg. Όπως επισηµαίνει το πρακτορείο, η ανάλυση των σεναρίων δεν σηµαίνει πως θα επέλθει άµεσα µια αλλαγή στο βαθµό της νοµισµατικής τόνωσης. εν έχουν ακόµα συγκροτηθεί τελικές προτάσεις ή χρονοδιαγράµµατα και οι κεντρικοί τραπεζίτες δεν έχουν ακόµα συζητήσει επίσηµα για τη λήξη των αγορών οµολόγων. Οι αξιωµατούχοι της ΕΚΤ δεν έχουν αυτή τη στιγµή διάθεση να προχωρήσουν σε σηµαντικές αλλαγές στην γλώσσα που χρησιµοποιούν για την παρουσίαση της νοµισµατικής πολιτικής στους επενδυτές, ανέφεραν οι πηγές.

4 Γενικός είκτης Χ.Α. Ο Γ.. συνεχίζει να κινείται ανοδικά και να προσεγγίζει τη σηµαντική αντίσταση των 855µ. Εφόσον καταφέρει να σπάσει τα επίπεδα αυτά, µε αυξηµένο όγκο συναλλαγών, η αγορά θα έχει ανοικτό τον ορίζοντα ώστε να προσεγγίσει και να ξεπεράσει το ψυχολογικό όριο των 900µ. Το πιο σηµαντικό κοντινό σηµείο στήριξης είναι πλέον οι 798µ. Κρίσιµες ηµεροµηνίες για το έτος Ιουλίου 2017: Λήξη οµολόγου 4 ις Ευρώ 20 Ιουλίου 2017: Συνεδρίαση ΕΚΤ 21 Ιουλίου 2017: Έκθεση αξιολόγησης πιστοληπτικής ικανότητας Ελλάδος από την S&P 18 Αυγούστου 2017: Έκθεση αξιολόγησης πιστοληπτικής ικανότητας Ελλάδος από την Fitch Σεπτέµβριος 2017: Έναρξη Γ Αξιολόγησης 7 Σεπτεµβρίου 2017: Συνεδρίαση ΕΚΤ 24 Σεπτεµβρίου 2017: Γερµανικές Εκλογές 13 Οκτωβρίου 2017: Έκθεση αξιολόγησης πιστοληπτικής ικανότητας Ελλάδος από την Moody's 26 Οκτωβρίου 2017:- Συνεδρίαση ΕΚΤ 14 εκεµβρίου 2017: Συνεδρίαση ΕΚΤ

5 Οικονοµικό Ηµερολόγιο Τετάρτη Χώρα Ώρα Γεγονός Εκτίµηση ΕΥΡΩΖΩΝΗ 12:00 EUR Euro-Zone Construction Output s.a. (MoM) (MAY ΕΥΡΩΖΩΝΗ 12:00 EUR Euro-Zone Construction Output w.d.a. (YoY) (MA ΗΠΑ 14:00 USD MBA Mortgage Applications (JUL 14) ΗΠΑ 15:30 USD Housing Starts (JUN) ΗΠΑ 15:30 USD Housing Starts (MoM) (JUN) ΗΠΑ 15:30 USD Building Permits (JUN) ΗΠΑ 15:30 USD Building Permits (MoM) (JUN) ΗΠΑ 17:30 USD DOE U.S. Crude Oil Inventories (JUL 14) ΗΠΑ 17:30 USD DOE Cushing OK Crude Inventory (JUL 14) ΗΠΑ 17:30 USD DOE U.S. Gasoline Inventories (JUL 14) ΗΠΑ 17:30 USD DOE U.S. Distillate Inventory (JUL 14) Μ ΕΤΟ ΧΗ Μ Ε Ρ. Α Π Ο ΔΟ ΣΗ Η μερ. Α πο κ οπ ής Α Ρ Α ΙΓ 4, 8 3 % 1 7 / 0 5 / Ε Λ Π Ε 2, 4 4 % 0 3 / 0 7 / Ε Υ Π Ι Κ 2, 6 7 % 2 4 / 0 5 / Ε Χ Α Ε 1, 0 7 % 2 4 / 0 7 / Ε Υ Α Π Σ 2, 5 3 % 2 9 / 0 6 / Γ Ρ ΙΒ 4, 1 3 % 2 7 / 0 3 / Ο Τ Ε 1, 4 7 % 0 7 / 0 7 / ΙΝ Τ Ε Ρ Κ Ο 4, 8 3 % 1 8 / 0 5 / Κ Α Ρ Ε Λ 2, 8 3 % 1 5 / 0 7 / Κ Λ Μ 2, 6 8 % 2 0 / 0 6 / Λ Υ Κ 9, 1 4 % 0 7 / 0 6 / Μ Ο Η 4, 6 1 % 2 6 / 0 6 / Ο Λ Θ 2, 0 9 % 3 1 / 0 7 / Ο Π Α Π 7, 1 0 % 0 2 / 0 5 / Ο Τ Ο Ε Λ 4, 1 9 % 1 5 / 0 6 / Σ Α Ρ 1, 4 3 % 0 9 / 0 5 / Ε Λ Λ 4, 8 7 % 0 9 / 0 3 / Τ Ε Ν Ε Ρ Γ Α 2, 3 5 % 1 9 / 0 6 / Τ Ι Τ Κ 0, 4 1 % 1 3 / 0 6 / Π Λ Α Ι Σ Ι Ο 1, 1 4 % 3 0 / 0 5 / E E E K 1, 7 5 % 2 9 / 0 6 / ΑΠΟΤΕΛΕΣΜΑΤΑ ΕΤΑΙΡΕΙΩΝ ΣΑΡ ΤΙΤΚ ΕΧΑΕ ΟΤΕ ΠΕΤΡΟ ΜΥΤΙΛ ΕΕΕΚ ΓΡΙΒ ΓΕΝΙΚΕΣ ΣΥΝΕΛΕΥΣΕΙΣ Εταιρεία Ηµεροµηνία Εταιρεία Ηµεροµηνία ΗΜΟΣΙΑ ΕΠΙΧΕΙΡΗΣΗ ΗΛΕΚΤΡΙΣΜΟΥ ΑΕ 20/07/2017 ΚΡΕ.ΚΑ Α.Ε. 04/09/2017 ΙΑΤΡΙΚΟ ΑΘΗΝΩΝ Ε.Α.Ε 20/07/2017 ΕΛΒΕ ΑΝΩΝΥΜΗ ΒΙΟΜΗΧΑΝΙΚΗ ΕΜΠΟΡΙΚΗ ΕΤΑΙΡΙΑ 05/09/2017 ΣΙ ΗΡΕΜΠΟΡΙΚΗ ΜΑΚΕ ΟΝΙΑΣ ΣΙ ΜΑ Α.Ε 26/07/2017 ΙΟΝΙΚΗ (ΞΕΝ/ΚΕΣ ΕΠΙΧ/ΣΕΙΣ) 06/09/2017 ΠΑΠΟΥΤΣΑΝΗΣ ΑΒΕΕ ΚΑΤΑΝΑΛΩΤΙΚΩΝ ΑΓΑΘΩΝ 26/07/2017 ΚΤΗΜΑ ΚΩΣΤΑ ΛΑΖΑΡΙ Η Α.Ε 07/09/2017 ΟΜΙΛΟΣ ΙΝΤΕΑΛ Α.Β.Ε.Ε..Ε. 26/07/2017 ΝΗΡΕΥΣ Α.Ε. 08/09/2017 Γ.Ε. ΗΜΗΤΡΙΟΥ Α.Ε.Ε. 26/07/2017 ΕΛΤΡΑΚ Α.Ε. 08/09/2017 ΙΝΤΕΡΤΕΚ Α.Ε. ΙΕΘΝΕΙΣ ΤΕΧΝ/ΓΙΕΣ 26/07/2017 ΤΡΟΠΑΙΑ ΣΥΜΜΕΤΟΧΙΚΗ Α.Ε.Β.Ε 08/09/2017 TRASTOR Α.Ε.Ε. ΑΚΙΝΗΤΗΣ ΠΕΡΙΟΥΣΙΑΣ 27/07/2017 ΛΑΜΨΑ Α.Ε. ΕΛΛΗΝΙΚΩΝ ΞΕΝΟ ΟΧΕΙΩΝ 08/09/2017 Ν. ΒΑΡΒΕΡΗΣ-MODA BAGNO Α.Ε 27/07/2017 ΛΙΒΑΝΗΣ ΑΕ 08/09/2017 Ι. ΜΠΟΥΤΑΡΗΣ & ΥΙΟΣ HOLDING A.E 27/07/2017 ΕΛΛΗΝΙΚΗ ΥΦΑΝΤΟΥΡΓΙΑ Α.Ε 10/09/2017 YALCO - ΚΩΝΣΤΑΝΤΙΝΟΥ Α.Ε 28/07/2017 ΙΧΘΥΟΤΡΟΦΕΙΑ ΣΕΛΟΝΤΑ Α.Ε.Γ.Ε. 15/09/2017 ΣΩΛΗΝΟΥΡΓΕΙΑ ΤΖΙΡΑΚΙΑΝ ΠΡΟΦΙΛ Α.Ε. 31/07/2017 Ε ΡΑΣΗ - Χ. ΨΑΛΛΙ ΑΣ Α.Τ.Ε 31/07/2017 ΕΛΛ. ΒΙΟΜ. ΖΑΧΑΡΗΣ Α.Ε 31/07/2017 ΠΡΟΟ ΕΥΤΙΚΗ Α.Τ.Ε. 04/08/2017 ΜΑΡΑΚ ΗΛΕΚΤΡΟΝΙΚΗ Α.Β.Ε.Ε 24/08/2017

6 ΕΤΑΙΡΙΚΗ ΙΑΡΘΡΩΣΗ Αγορά εσωτερικού Αναστάσιος Σταµατόπουλος, Ιωάννης Βλαχάκης, ηµήτρης Τζάνας, Εµµανουήλ Στάικος, Νεκτάριος Ιωάννου, Αλεξάνδρα Βοϊλή ιεθνείς αγορές Παναγιώτης ουκέλης, ηµήτρης Μούρκας Ιωάννης Βλαχάκης Θεσµικοί επενδυτές Αναστάσιος Σταµατόπουλος, Εµµανουήλ Στάικος Εξυπηρέτηση πελατείας Ευαγγελία Κουνιάρη Ελένη Γιαννακοπούλου Παράγωγα Νίκος Αλευροµάγειρας, Νίκος Γιαννόπουλος Σηµαντικές Γνωστοποιήσεις Πιστοποίηση Αναλυτών Η Κύκλος Χρηµατιστηριακή Α.Ε.Π.Ε.Υ. βεβαιώνει ότι οι απόψεις σχετικά µε εταιρίες και µετοχές που εµπεριέχονται στο παρόν σηµείωµα αντικατοπτρίζουν αποκλειστικά και µόνο προσωπικές απόψεις των αναλυτών και ότι κανένα τµήµα της χρηµατικής τους αποζηµίωσης δεν συνδέεται και ούτε πρόκειται να συνδεθεί άµεσα ή έµµεσα µε τις συγκεκριµένες συστάσεις ή απόψεις τους. Η χρηµατική αποζηµίωσή τους, επίσης, δεν σχετίζεται µε καµία υπηρεσία επενδυτικής τραπεζικής που έχει τυχόν παρασχεθεί από την Κύκλος Χρηµατιστηριακή Α.Ε.Π.Ε.Υ. Γνωστοποιήσεις για την εταιρία Η Κύκλος Χρηµατιστηριακή Α.Ε.Π.Ε.Υ. και οι εργαζόµενοι της ενδέχεται να προβαίνουν σε κάθε είδους νόµιµες συναλλαγές επί µετοχών των αναφεροµένων εταιριών για ίδιο λογαριασµό ή για λογαριασµό τρίτων ή και να παρέχουν τις υπηρεσίες τους στους εκδότες των µετοχών αυτών. Συνεπώς, οι επενδυτές θα πρέπει να λαµβάνουν υπόψη τους ότι είναι πιθανόν να υπάρχει σύγκρουση συµφερόντων η οποία θα µπορούσε να επηρεάσει την αντικειµενικότητα της ανάλυσης. Η Κύκλος Χρηµατιστηριακή Α.Ε.Π.Ε.Υ. δεν αναλαµβάνει ευθύνη για επενδυτικές αποφάσεις βασισµένες στα κείµενα ή τις αξιολογήσεις του παρόντος. Σηµαντικές Γνωστοποιήσεις Το περιεχόµενο των παραπάνω αναλύσεων, απόψεων, εκτιµήσεων, κρίσεων δεν έχει αποσταλεί στις αναφερόµενες εταιρίες και εκφράζει την άποψη του αναλυτή κατά την ηµεροµηνία σύνταξης της ανάλυσης / πρωινής ενηµέρωσης / εβδοµαδιαίας στρατηγικής και υπόκεινται σε αλλαγές χωρίς προηγούµενη προειδοποίηση. Η ανανέωση των αναλύσεων των επιµέρους αναφερόµενων εταιριών γίνεται σε µη προκαθορισµένες ηµεροµηνίες αναλόγως µε τις εταιρικές ανακοινώσεις και τις εξελίξεις που αφορούν τον κλάδο ή την αγορά και που ενδέχεται να έχουν σηµαντική επίδραση στις απόψεις ή συστάσεις που αναφέρονται στο παρόν σηµείωµα. Η ανάλυση / πρωινή ενηµέρωση / εβδοµαδιαία στρατηγική εκπονήθηκε από το τµήµα ανάλυσης µε απόλυτη εχεµύθεια και εµπιστευτικότητα χωρίς τη συµµετοχή στελεχών εκτός του τµήµατος αυτού και δηµοσιοποιήθηκε µετά την ολοκλήρωσή της ταυτοχρόνως στο κοινό και τα στελέχη της εταιρίας. ήλωση Αποποίησης Το παρόν δεν αποτελεί προτροπή για την αγορά, πώληση ή/και διακράτηση αξιών και αποσκοπεί στην ενηµέρωση των επενδυτών. εν επιτρέπεται να αναπαραχθεί, αποθηκευτεί σε σύστηµα από το οποίο µπορεί να ανακτηθεί, ή να διαβιβαστεί περαιτέρω, σε οποιαδήποτε µορφή ή µε οποιοδήποτε µέσο, ηλεκτρονικό, µηχανικό, φωτοτυπικό, µαγνητοφωνικό ή άλλο, εν όλω ή εν µέρει, σε κανένα πρόσωπο, για οποιοδήποτε λόγο ή/και σκοπό χωρίς την προηγούµενη έγγραφη άδεια της ΚΥΚΛΟΣ ΑΧΕΠΕΥ. Το παραπάνω έγγραφο δηµιουργήθηκε από το Τµήµα Ανάλυσης, τηλ , fax , analysis@cyclos.gr.