Πρωινή Ενηµέρωση. Τρίτη, 18 Ιουλίου Σχόλιο Ηµέρας

Transcript

1 .Ε.Π.Ε.Υ. Πρωινή Ενηµέρωση Πρωινή Ενηµέρωση Τρίτη, 18 Ιουλίου 2017 είκτες Κλείσιµο %Ηµ. %YTD Γενικός 858,08 0,19% 33,3% FTSE/ASE ,87 0,15% 27,9% FTSE/ASE ,51 2,48% 58,4% FTSE/ASE ,12 0,00% 0,0% Τράπεζες 1.135,00 0,23% 35,5% Τηλεπικοινωνίες 3.000,30 1,11% 22,1% Κατασκευές-Υλικά 2.983,10-0,18% 32,3% Πετρέλαιο & Αέριο 4.741,42-0,72% 58,1% Κοινής Ωφέλειας 2.319,24 1,05% 52,9% Τροφίµων & Ποτών 9.475,06-0,66% 22,9% Στατιστικά Μετοχές Ανοδικές Καθοδικές Σταθερές Στατιστικά Αξία Συναλλαγών ( σε εκατ.) Μεταβολή Αξίας Συναλλαγών Κεφαλαιοποίηση ( σε δις.) Κεφαλαιοποίηση/ΑΕΠ 2012 Παράγωγα FTSE /07/17 14/07/ % 56,0 55,9 29% % Premium ASE ADEX (Discount) Ιούλιος , ,00-0,08 Άυγουστος , ,25-0,03 Σεπτέµβριος , ,00 0,01 Μεγαλύτερη Άνοδος Μετοχή Κλείσιµο % WARRANT NATIONAL BANK 0,01 25,00 ΛΕΒΕΝΤΕΡΗΣ (Π) 0,19 19,88 SATO S.A. (KO) 0,07 19,30 ΜΠΟΥΤΑΡΗΣ (ΚΑ) 0,05 19,05 ΝΑΥΤΕΜΠΟΡΙΚΗ AE (KO) 0,05 18,18 Μεγαλύτερη Πτώση Μετοχή Κλείσιµο % ΕΠΙΧΕΙΡ.ΗΧΟΥ & ΕΙΚΟΝΟΣ 0,14-27,42 ΚΕΚΡΟΨ (ΚΟ) 0,60-10,00 Γ.Ε. ΗΜΗΤΡΙΟΥ Α.Ε.Ε. 0,02-9,52 REVOIL Α.Ε.Ε.Π. 0,52-9,22 SPACE HELLAS (ΚΟ) 1,28-7,25 Υψηλ. Όγκος Συν/γών Μετοχή Τεµάχια % ΕΘΝΙΚΗ (ΚΟ) ,54 ΤΡΑΠΕΖΑ ΠΕΙΡΑΙΩΣ (ΚΟ) ,16 ALPHA BANK (ΚΟ) ,44 EUROBANK ERGASIAS (KO) ,97 MARFIN INVESTMENT GROUP ,65 Υψηλ. Αξία Συν/γών Μετοχή Ευρώ % ALPHA BANK (ΚΟ) ,44 ΕΘΝΙΚΗ (ΚΟ) ,54 EUROBANK ERGASIAS (KO) ,97 ΤΡΑΠΕΖΑ ΠΕΙΡΑΙΩΣ (ΚΟ) ,16 ΟΠΑΠ ΑΕ (ΚΟ) ,99 Σχόλιο Ηµέρας Άνοδο κατά 0,19% κατέγραψε ο Γενικός είκτης στη χτεσινή συνεδρίαση κλείνοντας στις 858,08 µονάδες. Παράλληλα, η αξία των συναλλαγών σηµείωσε περαιτέρω υποχώρηση καθώς διαµορφώθηκε µόλις στα 52,7 εκ. ευρώ. Ήταν µια συνεδρίαση µε χαρακτηριστικό της τη συναλλακτική καθίζηση, µε µικρές διακυµάνσεις καθώς η πιθανολογούµενη έκδοση οµολόγου έχει αναστείλει κινήσεις µείζονος σηµασίας τόσο από τους αγοραστές όσο και από τους πωλητές που επιλέγουν τη στάση της αναµονής. Έτσι, ο τραπεζικός κλάδος (+0,23%) κατέγραψε µικρά µόνο κέρδη µε τη µετοχή της Πειραιώς (+1,16%) να διαφοροποιείται εµφανώς καθώς η διοίκηση δηλώνει αποφασισµένη να προβεί στην επιτάχυνση της εξυγίανσης του χαρτοφυλακίου της. Ανοδικά κινήθηκαν τα ΕΛΠΕ (+0,61%), ο ΟΠΑΠ (+0,99%), ο ΟΤΕ (+1,11%), το Folli-Follie (+0,83%), το Jumbo (+1,19%), η ΕΧΑΕ (+1,16%), η Ιντρακόµ (+7,76%) αλλά και ο Λιβάνης (+18,18%) και η ΕΛΤΟΝ (+5%). Στον αντίποδα, πτωτικά κινήθηκε η Motor Oil (-1,33%), η Lamda (-1,30%), η Βιοχάλκο (-1,35%), η Aegean (-1,19%) και ο Ελλάκτωρ (-1,57%). Απολογιστικά, 65 µετοχές κατέγραψαν κέρδη έναντι 40 εκείνων που υποχώρησαν. Στη σηµερινή συνεδρίαση είναι πιθανή η ανακοίνωση για την έκδοση οµολόγου, στο βαθµό που η απόφαση κριθεί ως η ενδεδειγµένη ενέργεια αποσκοπώντας στην αναβάθµιση της εµπιστοσύνης για τις προοπτικές της ελληνικής οικονοµίας. Ο απόηχός της θα είναι ευεργετικός για το ελληνικό χρηµατιστήριο, δροµολογώντας ανοδική κίνηση βραχυπρόθεσµα, ενώ η αναστολή της απόφασης θα ενεργοποιήσει τους πωλητές µε τα επίπεδα στήριξης να δοκιµάζονται. Επιχειρηµατικά Νέα Κρι Κρι: Λανσάρεται στην αλυσίδα ALDI η σειρά SuperSpoon. Η σειρά SuperSpoon πρόκειται το επόµενο δίµηνο να διατεθεί σε µεγάλη αλυσίδα σούπερ µάρκετ της Ολλανδίας αλλά και σε άλλες αλυσίδες στην Ιταλία. Μεγάλου: Επιταχύνεται το σχέδιο αναδιάρθρωσης. Πρώτος στόχος η µείωση της έκθεσης σε µη τραπεζικά holdings, αποεπένδυση δηλαδή από τις θυγατρικές της στα Βαλκάνια και τα µερίδιά της στη Hellenic Seaways, τη Σελόντα και τη Νηρεύς, τονίζει ο CEO της Πειραιώς στο BBG καθώς και η µείωση των «κόκκινων» δανείων κατά 4 δισ. ως το τέλος του έτους. Στο +45% η µετοχή της Πειραιώς από τότε που ανέλαβε ο κ. Μεγάλου, δίνοντας στην τράπεζα αγοραία αξία περίπου 2,3 δισ. ευρώ. Η MIG ανακοινώνει ότι θα προβεί στην πρόωρη αποπληρωµή του συνόλου των οµολογιών αµφοτέρων σειρών του Μετατρέψιµου Οµολογιακού ανείου της Εταιρίας, ύψους ευρώ µε ηµεροµηνία έκδοσης (ΜΟ ) κατά την 4η ετήσια επέτειο της έκδοσης του ΜΟ, ήτοι την Η Εταιρία θα αποδώσει στους οµολογιούχους δανειστές, πέραν του κεφαλαίου που αντιστοιχεί στις οµολογίες που προπληρώνει, και τους αναλογούντες τόκους του διαδραµόντος χρόνου. Η αποπληρωµή του ΜΟ θα πραγµατοποιηθεί από το προϊόν έκδοσης του νέου Μετατρέψιµου Οµολογιακού ανείου της Εταιρίας, ύψους έως ευρώ, που αποφασίσθηκε από τη Β' Επαναληπτική Τακτική Γενική Συνέλευση των Μετόχων της Πρωτογενές αποτέλεσµα εκατ. ευρώ καταγράφει ο προϋπολογισµός το διάστηµα Ιανουαρίου-Ιουνίου, έναντι εκατ. ευρώ για την ίδια περίοδο το 2016 και στόχου για πρωτογενές πλεόνασµα 431 εκατ. ευρώ. Το ύψος των καθαρών εσόδων του κρατικού προϋπολογισµού ανήλθε σε εκατ. ευρώ, παρουσιάζοντας αύξηση κατά 52 εκατ. Ευρώ, ενώ οι δαπάνες του κρατικού προϋπολογισµού ανήλθαν στα εκατ. ευρώ και παρουσιάζονται µειωµένες κατά εκατ. Ευρώ.

2 ΔΙΕΘΝΕΙΣ ΔΕΙΚΤΕΣ ΤΙΜ Η Μ ΕΤΑΒΟΛΗ %YTD ΟΜΟΛΟΓΑ ΑΠΟΔΟΣΗ Μ ΕΤΑΒΟΛΗ ΑΜ ΕΡΙΚΗ ΗΠΑ M SCI W ORLD 1 948,58 0,03% 11,27% US 10 Year 2,31% -0,76% M SCI EMERG ING 1 051,55 0,43% 21,95% ΗΝ. ΒΑΣΙΛΕΙΟ S& P ,14-0,01% 9,84% UK 10 Year 1,27% -2,46% DOW JONES ,72-0,04% 9,45% ΕΥΡΩΠΗ NASDAQ ,74 0,03% 20,07% EU 10 Year 0,58% -3,65% BRAZIL IBOVESPA ΕΥΡΩΠΗ ,31-0,34% 8,28% ΙΑΠΩΝΙΑ JP 10 Year 0,08% 0,00% EURO STO XX ,35-0,33% 6,86% STO XX ,86 0,19% 7,04% DAX ,16-0,43% 9,63% ΕΛΛΗΝΙΚΑ ΚΡΑΤΙΚΑ ΟΜΟΛΟΓΑ FTSE ,13-0,13% 3,66% GR 10 Year 5,28% -1,10% CAC ,17-0,10% 7,57% GR 15 Year 6,23% -0,29% IBEX ,20-0,07% 13,89% GR 20 Year 6,48% -0,34% SW ISS MARKET 9 038,65 0,39% 9,96% RUSSIAN RTSI $ 1 039,34 0,92% -9,81% ΕΛΛΗΝΙΚΑ ΕΤΑΙΡΙΚΑ ΟΜ ΟΛΟΓΑ ΛΗΞΗ TURKEY BIST ,00 1,93% 35,93% ΟΠΑΠ 3,05% 0,69% 21/03/2022 ΑΣΙΑ ΕΛΠΕ 3,16% 0,55% 04/07/2019 NIKKEI ,86 0,09% 4,60% ΟΤΕ 1,61% -1,82% 07/02/2018 HANG SENG ,58 0,31% 20,19% OTE 2,29% -0,05% 09/07/2020 SHANGHAI COMP ,4 65-1,43% 2,11% ΕΗ 10,14% -7,12% 01/05/2019 Μ ΕΤΑΒΛΗΤΟΤΗΤΑ MLS 5,05% -1,06% 11/07/2020 CBOE VIX 9,82 3,26% -30,06% MOTOR O IL 2,74% -0,33% 15/05/2019 VSTO XX 12,63-3,73% -30,29% ΕΜΠΟΡΕΥΜΑΤΑ (ΣΜΕ) ΣΥΝΑΛΛΑΓΜΑ ΤΙΜ Η ΜΕΤΑΒΟΛΗ %YTD CRUDE OIL 46,02-1,12% -19,12% EUR/USD 1,148 0,07% 9,5 6% BRENT OIL 48,42-1,00% -17,68% EUR/G BP 0,879 0,44% -3,0 1% NATURAL G AS 3,0 20 1,34% -15,13% EUR/CHF 1,105 0,01% -3,0 9% G O LD 1 233,70 0,51% 6,72% EUR/JPY 12 9,28 0,16% -4,8 2% SILVER 16,10 1,04% 0,30% EUR/AUD 1,471 0,46% 0,0 6% COPPER ,76% 8,32% ΙΕΘΝΕΙΣ ΑΓΟΡΕΣ Η Αγορά Μετοχών Ο Dow Jones ολοκλήρωσε τη χθεσινή συνεδρίαση στις µονάδες µε πτώση 0,04%, ενώ ο S&P έκλεισε στις µονάδες µε οριακές απώλειες 0,01%. Κέρδη 0,03% για τον Nasdaq που ολοκλήρωσε τη συνεδρίαση στις µονάδες. Με µεικτά πρόσηµα έκλεισαν τα ευρωπαϊκά χρηµατιστήρια τη ευτέρα, µετά τα στοιχεία για το ΑΕΠ της Κίνας και ενώ οι επενδυτές παρακολουθούν την πορεία των διαπραγµατεύσεων για το Brexit. Ο πανευρωπαϊκός δείκτης Stoxx 600 έκλεισε µε οριακή άνοδο 0,01% στις 386,86 µονάδες. Στο Λονδίνο, ο FTSE 100 ενισχύθηκε 0,35% στις µονάδες. Στη Φρανκφούρτη ο DAX υποχώρησε 0,35% στις µονάδες, ενώ ο CAC 40 σηµείωσε πτώση 0,1% στις µονάδες.στην Ιταλία, ο FTSE MIB κινήθηκε 0,03% χαµηλότερα στις µονάδες, ενώ ο ισπανικός IBEX υποχώρησε 0,01% στις µονάδες. Η Αγορά Εµπορευµάτων Στη Νέα Υόρκη, η τιµή του συµβολαίου του χρυσού παραδόσεως Αυγούστου σκαρφάλωσε στα δολάρια ανά ουγκιά, σηµειώνοντας άνοδο 0,5%. Το κλείσιµο αυτό είναι το υψηλότερο από τις 30 Ιουνίου. Την προηγούµενη εβδοµάδα ο χρυσός ενισχύθηκε περίπου 1,5%. Η τιµή του πετρελαίου κατέγραψε πτώση 1,18%, στα 45,9 δολάρια ανά βαρέλι. Η Αγορά Οµολόγων Στα οµόλογα, η απόδοση του αµερικανικού 10ετούς διαµορφώθηκε στο 2,31% και του γερµανικού στο 0,58%.

3 Οικονοµικά στοιχεία - ιεθνείς εξελίξεις Μικτές τάσεις διαµορφώθηκαν στη Wall Street µε τους επενδυτές να στρέφουν την προσοχή τους στα αποτελέσµατα των εισηγµένων. Περίπου 68 εισηγµένες στον S&P 500 αναµένεται να ανακοινώσουν αυτή την εβδοµάδα αποτελέσµατα. Από τα οικονοµικά νέα της ηµέρας, ο δείκτης που καταγράφει τη µεταποιητική δραστηριότητα στην περιοχή της Νέας Υόρκης υποχώρησε στις 9,8 µονάδες τον Ιούλιο από 19,8 µονάδες τον προηγούµενο µήνα. Οι αναλυτές ανέµεναν ότι ο δείκτης Empire State Building θα διαµορφωθεί στις 15 µονάδες. Ο ετήσιος δείκτης τιµών καταναλωτή στην ευρωζώνη ενισχύθηκε 1,3% τον Ιούνιο, σύµφωνα µε δεύτερη ανάγνωση της στατιστικής υπηρεσίας που συνάδει µε τις αρχικές της εκτιµήσεις. Ο πληθωρισµός υποχώρησε από το 1,4% του Μαΐου, αλλά και από το υψηλό τριών ετών που άγγιξε τον Απρίλιο στο 1,9%. Ο δοµικός πληθωρισµός, ο οποίος εξαιρεί τα µεταβλητά στοιχεία και θεωρείται πιο αξιόπιστος δείκτης των πληθωριστικών πιέσεων, αυξήθηκε από 0,9% σε 1,1%τον Ιούνιο. Εν τω µεταξύ, ετήσια αύξηση 6,9% κατέγραψε το ΑΕΠ της Κίνας, στα 5,62 τρισεκατοµµύρια δολάρια κατά το β τρίµηνο του 2017, σύµφωνα µε τα επίσηµα στοιχεία που δηµοσιοποιήθηκαν σήµερα, λίγο υψηλότερα των εκτιµήσεων των αναλυτών.

4 Γενικός είκτης Χ.Α. Ο Γ.. συνεχίζει να κινείται ανοδικά και να προσεγγίζει τη σηµαντική αντίσταση των 855µ. Εφόσον καταφέρει να σπάσει τα επίπεδα αυτά, µε αυξηµένο όγκο συναλλαγών, η αγορά θα έχει ανοικτό τον ορίζοντα ώστε να προσεγγίσει και να ξεπεράσει το ψυχολογικό όριο των 900µ. Το πιο σηµαντικό κοντινό σηµείο στήριξης είναι πλέον οι 798µ. Κρίσιµες ηµεροµηνίες για το έτος Ιουλίου 2017: Λήξη οµολόγου 4 ις Ευρώ 20 Ιουλίου 2017: Συνεδρίαση ΕΚΤ 21 Ιουλίου 2017: Έκθεση αξιολόγησης πιστοληπτικής ικανότητας Ελλάδος από την S&P 18 Αυγούστου 2017: Έκθεση αξιολόγησης πιστοληπτικής ικανότητας Ελλάδος από την Fitch Σεπτέµβριος 2017: Έναρξη Γ Αξιολόγησης 7 Σεπτεµβρίου 2017: Συνεδρίαση ΕΚΤ 24 Σεπτεµβρίου 2017: Γερµανικές Εκλογές 13 Οκτωβρίου 2017: Έκθεση αξιολόγησης πιστοληπτικής ικανότητας Ελλάδος από την Moody's 26 Οκτωβρίου 2017:- Συνεδρίαση ΕΚΤ 14 εκεµβρίου 2017: Συνεδρίαση ΕΚΤ

5 Οικονοµικό Ηµερολόγιο Τρίτη Χώρα Ώρα Γεγονός Εκτίµηση ΕΥΡΩΖΩΝΗ 11:00 EUR ECB Bank Lending Survey ΒΡΕΤΑΝΙΑ 11:30 GBP CPIH (YoY ) (JUN ) ΒΡΕΤΑΝΙΑ 11:30 GBP Consumer Price Index (MoM) (JUN) ΒΡΕΤΑΝΙΑ 11:30 GBP Consumer Price Index (YoY ) (JUN) ΒΡΕΤΑΝΙΑ 11:30 GBP Core Consumer Price Index (YoY) (JUN) ΒΡΕΤΑΝΙΑ 11:30 GBP House Price Index (YoY ) (MAY) ΕΥΡΩΖΩΝΗ 12:00 EUR German ZEW Survey (Current Situation) (JUL) ΕΥΡΩΖΩΝΗ 12:00 EUR Euro-Zone ZEW Survey (Economic Sentiment) (JU ΕΥΡΩΖΩΝΗ 12:00 EUR German ZEW Survey (Economic Sentiment) (JUL) ΗΠΑ 15:30 USD Import Price Index (MoM) (JUN) ΗΠΑ 15:30 USD Import Price Index ex Petroleum (MoM) (JUN) ΗΠΑ 15:30 USD Import Price Index (Y oy) (JUN) ΗΠΑ 15:30 USD Export Price Index (MoM) (JUN) ΗΠΑ 15:30 USD Export Price Index (Y oy) (JUN) ΗΠΑ 17:00 USD NAHB H ousing Market Index (JUL) ΗΠΑ 18:30 USD U.S. to Sell USD20 Bln 52-Week Bills ΗΠΑ 18:30 USD U.S. to Sell 4-Week Bills ΗΠΑ 23:00 USD Total Net TIC Flows (MAY) ΗΠΑ 23:00 USD Net Long-term TIC Flows (MAY) Μ Ε Τ Ο Χ Η Μ Ε Ρ. Α Π Ο Δ Ο Σ Η Η μ ε ρ. Α π ο κ ο π ή ς Α Ρ Α ΙΓ 4, 8 2 % 1 7 / 0 5 / Ε Λ Π Ε 2, 4 2 % 0 3 / 0 7 / Ε Υ Π Ι Κ 2, 6 3 % 2 4 / 0 5 / Ε Χ Α Ε 1, 0 6 % 2 4 / 0 7 / Ε Υ Α Π Σ 2, 5 3 % 2 9 / 0 6 / Γ Ρ ΙΒ 4, 0 9 % 2 7 / 0 3 / Ο Τ Ε 1, 4 7 % 0 7 / 0 7 / ΙΝ Τ Ε Ρ Κ Ο 4, 7 2 % 1 8 / 0 5 / Κ Α Ρ Ε Λ 2, 8 3 % 1 5 / 0 7 / Κ Λ Μ 2, 6 3 % 2 0 / 0 6 / Λ Υ Κ 8, 7 5 % 0 7 / 0 6 / Μ Ο Η 4, 6 6 % 2 6 / 0 6 / Ο Λ Θ 2, 0 9 % 3 1 / 0 7 / Ο Π Α Π 7, 0 7 % 0 2 / 0 5 / Ο Τ Ο Ε Λ 4, 2 2 % 1 5 / 0 6 / Σ Α Ρ 1, 4 0 % 0 9 / 0 5 / Ε Λ Λ 4, 8 1 % 0 9 / 0 3 / Τ Ε Ν Ε Ρ Γ Α 2, 2 8 % 1 9 / 0 6 / Τ Ι Τ Κ 0, 4 1 % 1 3 / 0 6 / Π Λ Α Ι Σ Ι Ο 1, 1 4 % 3 0 / 0 5 / E E E K 1, 7 3 % 2 9 / 0 6 / ΑΠΟΤΕΛΕΣΜΑΤΑ ΕΤΑΙΡΕΙΩΝ ΣΑΡ ΤΙΤΚ ΕΧΑΕ ΟΤΕ ΠΕΤΡΟ ΜΥΤΙΛ ΕΕΕΚ ΓΡΙΒ ΓΕΝΙΚΕΣ ΣΥΝΕΛΕΥΣΕΙΣ Εταιρεία Ηµεροµηνία Εταιρεία Ηµεροµηνία PASAL 18/07/2017 ΚΡΕ.ΚΑ Α.Ε. 04/09/2017 ΚΑΠΝΟΒΙΟΜΗΧΑΝΙΑ ΚΑΡΕΛΙΑ Α.Ε 19/07/2017 ΕΛΒΕ ΑΝΩΝΥΜΗ ΒΙΟΜΗΧΑΝΙΚΗ ΕΜΠΟΡΙΚΗ ΕΤΑΙΡΙΑ 05/09/2017 ΗΜΟΣΙΑ ΕΠΙΧΕΙΡΗΣΗ ΗΛΕΚΤΡΙΣΜΟΥ ΑΕ 20/07/2017 ΙΟΝΙΚΗ (ΞΕΝ/ΚΕΣ ΕΠΙΧ/ΣΕΙΣ) 06/09/2017 ΙΑΤΡΙΚΟ ΑΘΗΝΩΝ Ε.Α.Ε 20/07/2017 ΚΤΗΜΑ ΚΩΣΤΑ ΛΑΖΑΡΙ Η Α.Ε 07/09/2017 ΣΙ ΗΡΕΜΠΟΡΙΚΗ ΜΑΚΕ ΟΝΙΑΣ ΣΙ ΜΑ Α.Ε 26/07/2017 ΝΗΡΕΥΣ Α.Ε. 08/09/2017 ΠΑΠΟΥΤΣΑΝΗΣ ΑΒΕΕ ΚΑΤΑΝΑΛΩΤΙΚΩΝ ΑΓΑΘΩΝ 26/07/2017 ΕΛΤΡΑΚ Α.Ε. 08/09/2017 ΟΜΙΛΟΣ ΙΝΤΕΑΛ Α.Β.Ε.Ε..Ε. 26/07/2017 ΤΡΟΠΑΙΑ ΣΥΜΜΕΤΟΧΙΚΗ Α.Ε.Β.Ε 08/09/2017 Γ.Ε. ΗΜΗΤΡΙΟΥ Α.Ε.Ε. 26/07/2017 ΛΑΜΨΑ Α.Ε. ΕΛΛΗΝΙΚΩΝ ΞΕΝΟ ΟΧΕΙΩΝ 08/09/2017 ΙΝΤΕΡΤΕΚ Α.Ε. ΙΕΘΝΕΙΣ ΤΕΧΝ/ΓΙΕΣ 26/07/2017 ΛΙΒΑΝΗΣ ΑΕ 08/09/2017 TRASTOR Α.Ε.Ε. ΑΚΙΝΗΤΗΣ ΠΕΡΙΟΥΣΙΑΣ 27/07/2017 ΕΛΛΗΝΙΚΗ ΥΦΑΝΤΟΥΡΓΙΑ Α.Ε 10/09/2017 Ν. ΒΑΡΒΕΡΗΣ-MODA BAGNO Α.Ε 27/07/2017 ΙΧΘΥΟΤΡΟΦΕΙΑ ΣΕΛΟΝΤΑ Α.Ε.Γ.Ε. 15/09/2017 Ι. ΜΠΟΥΤΑΡΗΣ & ΥΙΟΣ HOLDING A.E 27/07/2017 YALCO - ΚΩΝΣΤΑΝΤΙΝΟΥ Α.Ε 28/07/2017 ΣΩΛΗΝΟΥΡΓΕΙΑ ΤΖΙΡΑΚΙΑΝ ΠΡΟΦΙΛ Α.Ε. 31/07/2017 Ε ΡΑΣΗ - Χ. ΨΑΛΛΙ ΑΣ Α.Τ.Ε 31/07/2017 ΕΛΛ. ΒΙΟΜ. ΖΑΧΑΡΗΣ Α.Ε 31/07/2017 ΠΡΟΟ ΕΥΤΙΚΗ Α.Τ.Ε. 04/08/2017 ΜΑΡΑΚ ΗΛΕΚΤΡΟΝΙΚΗ Α.Β.Ε.Ε 24/08/2017

6 ΕΤΑΙΡΙΚΗ ΙΑΡΘΡΩΣΗ Αγορά εσωτερικού Αναστάσιος Σταµατόπουλος, Ιωάννης Βλαχάκης, ηµήτρης Τζάνας, Εµµανουήλ Στάικος, Νεκτάριος Ιωάννου, Αλεξάνδρα Βοϊλή ιεθνείς αγορές Παναγιώτης ουκέλης, ηµήτρης Μούρκας Ιωάννης Βλαχάκης Θεσµικοί επενδυτές Αναστάσιος Σταµατόπουλος, Εµµανουήλ Στάικος Εξυπηρέτηση πελατείας Ευαγγελία Κουνιάρη Ελένη Γιαννακοπούλου Παράγωγα Νίκος Αλευροµάγειρας, Νίκος Γιαννόπουλος Σηµαντικές Γνωστοποιήσεις Πιστοποίηση Αναλυτών Η Κύκλος Χρηµατιστηριακή Α.Ε.Π.Ε.Υ. βεβαιώνει ότι οι απόψεις σχετικά µε εταιρίες και µετοχές που εµπεριέχονται στο παρόν σηµείωµα αντικατοπτρίζουν αποκλειστικά και µόνο προσωπικές απόψεις των αναλυτών και ότι κανένα τµήµα της χρηµατικής τους αποζηµίωσης δεν συνδέεται και ούτε πρόκειται να συνδεθεί άµεσα ή έµµεσα µε τις συγκεκριµένες συστάσεις ή απόψεις τους. Η χρηµατική αποζηµίωσή τους, επίσης, δεν σχετίζεται µε καµία υπηρεσία επενδυτικής τραπεζικής που έχει τυχόν παρασχεθεί από την Κύκλος Χρηµατιστηριακή Α.Ε.Π.Ε.Υ. Γνωστοποιήσεις για την εταιρία Η Κύκλος Χρηµατιστηριακή Α.Ε.Π.Ε.Υ. και οι εργαζόµενοι της ενδέχεται να προβαίνουν σε κάθε είδους νόµιµες συναλλαγές επί µετοχών των αναφεροµένων εταιριών για ίδιο λογαριασµό ή για λογαριασµό τρίτων ή και να παρέχουν τις υπηρεσίες τους στους εκδότες των µετοχών αυτών. Συνεπώς, οι επενδυτές θα πρέπει να λαµβάνουν υπόψη τους ότι είναι πιθανόν να υπάρχει σύγκρουση συµφερόντων η οποία θα µπορούσε να επηρεάσει την αντικειµενικότητα της ανάλυσης. Η Κύκλος Χρηµατιστηριακή Α.Ε.Π.Ε.Υ. δεν αναλαµβάνει ευθύνη για επενδυτικές αποφάσεις βασισµένες στα κείµενα ή τις αξιολογήσεις του παρόντος. Σηµαντικές Γνωστοποιήσεις Το περιεχόµενο των παραπάνω αναλύσεων, απόψεων, εκτιµήσεων, κρίσεων δεν έχει αποσταλεί στις αναφερόµενες εταιρίες και εκφράζει την άποψη του αναλυτή κατά την ηµεροµηνία σύνταξης της ανάλυσης / πρωινής ενηµέρωσης / εβδοµαδιαίας στρατηγικής και υπόκεινται σε αλλαγές χωρίς προηγούµενη προειδοποίηση. Η ανανέωση των αναλύσεων των επιµέρους αναφερόµενων εταιριών γίνεται σε µη προκαθορισµένες ηµεροµηνίες αναλόγως µε τις εταιρικές ανακοινώσεις και τις εξελίξεις που αφορούν τον κλάδο ή την αγορά και που ενδέχεται να έχουν σηµαντική επίδραση στις απόψεις ή συστάσεις που αναφέρονται στο παρόν σηµείωµα. Η ανάλυση / πρωινή ενηµέρωση / εβδοµαδιαία στρατηγική εκπονήθηκε από το τµήµα ανάλυσης µε απόλυτη εχεµύθεια και εµπιστευτικότητα χωρίς τη συµµετοχή στελεχών εκτός του τµήµατος αυτού και δηµοσιοποιήθηκε µετά την ολοκλήρωσή της ταυτοχρόνως στο κοινό και τα στελέχη της εταιρίας. ήλωση Αποποίησης Το παρόν δεν αποτελεί προτροπή για την αγορά, πώληση ή/και διακράτηση αξιών και αποσκοπεί στην ενηµέρωση των επενδυτών. εν επιτρέπεται να αναπαραχθεί, αποθηκευτεί σε σύστηµα από το οποίο µπορεί να ανακτηθεί, ή να διαβιβαστεί περαιτέρω, σε οποιαδήποτε µορφή ή µε οποιοδήποτε µέσο, ηλεκτρονικό, µηχανικό, φωτοτυπικό, µαγνητοφωνικό ή άλλο, εν όλω ή εν µέρει, σε κανένα πρόσωπο, για οποιοδήποτε λόγο ή/και σκοπό χωρίς την προηγούµενη έγγραφη άδεια της ΚΥΚΛΟΣ ΑΧΕΠΕΥ. Το παραπάνω έγγραφο δηµιουργήθηκε από το Τµήµα Ανάλυσης, τηλ , fax , analysis@cyclos.gr.