Πρωινή Ενηµέρωση. Τετάρτη, 28 Ιουνίου Σχόλιο Ηµέρας

Transcript

1 .Ε.Π.Ε.Υ. Πρωινή Ενηµέρωση Πρωινή Ενηµέρωση Τετάρτη, 28 Ιουνίου 2017 είκτες Κλείσιµο %Ηµ. %YTD Γενικός 822,77 0,45% 27,8% FTSE/ASE ,68 0,18% 24,3% FTSE/ASE ,85 1,34% 45,8% FTSE/ASE ,12 0,00% 0,0% Τράπεζες 1.026,42 1,26% 22,5% Τηλεπικοινωνίες 2.931,49-1,02% 19,3% Κατασκευές-Υλικά 2.867,31-0,21% 27,2% Πετρέλαιο & Αέριο 4.661,37 2,23% 55,5% Κοινής Ωφέλειας 2.267,94-3,23% 49,5% Τροφίµων & Ποτών 9.997,62-2,00% 29,7% Στατιστικά Μετοχές Ανοδικές Καθοδικές Σταθερές Στατιστικά Αξία Συναλλαγών ( σε εκατ.) Μεταβολή Αξίας Συναλλαγών Κεφαλαιοποίηση ( σε δις.) Κεφαλαιοποίηση/ΑΕΠ 2012 Παράγωγα FTSE /06/17 26/06/ % 54,7 54,5 28% % Premium ASE ADEX (Discount) Ιούνιος , ,00-0,12 Ιούλιος , ,75-0,09 Άυγουστος , ,25-0,20 Μεγαλύτερη Άνοδος Μετοχή Κλείσιµο % INTRAKAT 0,49 17,46 ΧΑΛΚOΡ (KA) 0,73 14,83 VIOHALCO SA/NV (ΚΑ) 2,89 10,73 ΙΝΤΡΑΚΟΜ (ΚΟ) 0,46 5,28 LAMDA DEVELOPMENT (KΟ) 6,51 4,49 Μεγαλύτερη Πτώση Μετοχή Κλείσιµο % ΕΗ Α.Ε. 2,16-6,09 MERMEREN KOMBINAT 12,71-2,83 GRIVALIA PROPERTIES 9,18-2,34 COCA COLA HBC AG 26,82-2,01 ATTICA BANK (ΚΟ) 0,12-1,68 Υψηλ. Όγκος Συν/γών Μετοχή Τεµάχια % ΤΡΑΠΕΖΑ ΠΕΙΡΑΙΩΣ (ΚΟ) ,93 ΕΘΝΙΚΗ (ΚΟ) ,10 ALPHA BANK (ΚΟ) ,00 EUROBANK ERGASIAS (KO) ,35 MARFIN INVESTMENT GROUP ,59 Υψηλ. Αξία Συν/γών Μετοχή Ευρώ % ALPHA BANK (ΚΟ) ,00 ΟΤΕ(ΚΟ) ,02 ΕΘΝΙΚΗ (ΚΟ) ,10 ΤΡΑΠΕΖΑ ΠΕΙΡΑΙΩΣ (ΚΟ) ,93 ΟΠΑΠ ΑΕ (ΚΟ) ,63 Σχόλιο Ηµέρας Άνοδο κατά 0,45% κατέγραψε ο Γενικός είκτης στη χτεσινή συνεδρίαση κλείνοντας στις 822,77 µονάδες. Παράλληλα, η αξία των συναλλαγών σηµείωσε περαιτέρω υποχώρηση καθώς διαµορφώθηκε στα 44,9 εκ. ευρώ. Η συνεδρίαση είχε δύο όψεις καθώς µέχρι το µέσο περίπου ήταν πτωτική επηρεασµένη από τον απόηχο των δηλώσεων Ντράγκι για τη µη ένταξη ελληνικών οµολόγων στην ποσοτική χαλάρωση. Όµως, η επιβεβαίωση ότι «οι αγοραστές είναι εδώ» στα τεχνικά όρια στήριξης, αντέστρεψαν στη συνέχεια την εικόνα οδηγώντας το πρόσηµο του Γενικού είκτη σε θετικό. Όλα αυτά ωστόσο µε συναλλακτική υποτονικότητα. Έτσι, ο τραπεζικός δείκτης (+1,26%) κατέγραψε τελικά κέρδη λόγω κυρίως της επίδοσης της Εθνικής (+3,10%) και δευτερευόντως της Eurobank (+3,35%). Κέρδη ακόµη κατέγραψαν η Βιοχάλκο (+10,73%) και οι τίτλοι του οµίλου Cenergy(+5,56%) και Χαλκόρ (+14,83%), η Motor Oil (+2,05%), η Lamda (+4,49%), το Folli-Follie (+1,32%), τα ΕΛΠΕ (+2,64%), η Jumbo (+0,75%), η ΓΕΚΤΕΡΝΑ (+1,05%) και η ΕΧΑΕ (+1,05%). Στον αντίποδα, απώλειες κατέγραψε η ΕΗ (-6,09%) λόγω των ζηµιών 1ου 3µήνου, η ΕΕΕ (- 2,01%), ο ΟΤΕ (-1,02%), ο Τιτάν (-0,43%) και η Grivalia (-2,34%). Απολογιστικά, 62 µετοχές κατέγραψαν κέρδη έναντι 43 εκείνων που υποχώρησαν. Στη σηµερινή συνεδρίαση είναι πιθανή η διατήρηση ήπιας µεταβλητότητας, ενώ δύσκολα θα διαφοροποιηθεί και το συναλλακτικό σκηνικό. Ξεκινάει ακόµη η διαπραγµάτευση του οµολόγου του Μυτιληναίου, έκδοση που έτυχε της θερµής ψήφου εµπιστοσύνης από τους επενδυτές καθώς υπερκαλύφθηκε κατά 2,5 φορές. Επιχειρηµατικά Νέα Ζηµίες τόσο συµπεριλαµβανοµένης όσο και µη συµπεριλαµβανοµένης της Α ΜΗΕ, κατέγραψε το α' τρίµηνο του 2017 η ΕΗ σε σχέση µε το αντίστοιχο περυσινό διάστηµα, ενώ µειωµένος εµφανίζεται και ο κύκλος εργασιών. Σύµφωνα µε τα στοιχεία που δηµοσιοποίησε η Επιχείρηση, συµπεριλαµβανοµένης της Α ΜΗΕ Α.Ε., το α' τρίµηνο κατέγραψε ζηµίες µετά από φόρους ύψους 67,5 εκατ. ευρώ, έναντι κερδών 85,6 εκατ. ευρώ το αντίστοιχο περυσινό διάστηµα, ενώ µη συµπεριλαµβανοµένης της Α ΜΗΕ οι ζηµίες ανήλθαν σε 80,4 εκατ. ευρώ έναντι κερδών 61,6 εκατ. ευρώ πέρυσι. Ο κύκλος εργασιών συµπεριλαµβανοµένης της Α ΜΗΕ διαµορφώθηκε σε 1,368 δισ. ευρώ από 1,412 δισ. ευρώ πέρυσι, ενώ µη συµπεριλαµβανοµένης της Α ΜΗΕ διαµορφώθηκε σε 1,357 δισ. ευρώ από 1,397 δισ. ευρώ πέρυσι. Σύµφωνα µε όσα γνωστοποιήθηκαν κατά το σηµερινό.σ. της Εθνικής, το σχήµα Calamos-Exin Partners αποτίµησε το 100% της Εθνικής Ασφαλιστικής καθώς και την 15ετή συµφωνία bancassurance στα 960 εκατ. ευρώ. Η Εθνική εποµένως θα εισπράξει για το 75% τίµηµα 720 εκατ. ευρώ, µε κεφαλαιακό κέρδος 157,5 εκατ. ευρώ. Η κοινοπραξία δεσµεύεται να εξοφλήσει η Εθνική Ασφαλιστική, υπό την ιδιοκτησία τους, το οµόλογο µειωµένης εξασφάλισης, ύψους 50 εκατ. ευρώ, τις οµολογίες του οποίου κατέχει στο σύνολό τους η Εθνική. Intralot: Ανανεώθηκε η συµφωνία µε τη λοταρία του Οχάιο. Η αξία του συµβολαίου στις υπολογίζεται σε 71 εκατ. δολάρια. Παράλληλα παρέχεται η δυνατότητα στην Intralot για τρεις επιπλέον διετείς ανανεώσεις, επεκτείνοντας κατ αυτό τον τρόπο την περίοδο της σύµβασης µέχρι τις 30 Ιουνίου Στην Αθήνα επιστρέφει το κουαρτέτο. Μηνύµατα για την τρίτη αξιολόγηση θα στείλουν από το Λαγονήσι στο συνέδριο του Economist οι εκπρόσωποι των δανειστών, την ώρα που κλείνουν και τα τελευταία προαπαιτούµενα για τη δεύτερη. Ανάπτυξη 1,7% φέτος «βλέπει» η Εθνική Τράπεζα. Η βελτίωση του κλίµατος σε συνδυασµό µε την αναµενόµενη εξοµάλυνση ρευστότητας, τροφοδοτούν την ανάκαµψη στο υπόλοιπο του 2017, λέει η τράπεζα.

2 ΔΙΕΘΝΕΙΣ ΔΕΙΚΤΕΣ ΤΙΜΗ ΜΕΤΑΒΟΛΗ %YTD ΟΜΟΛΟΓΑ ΑΠΟΔΟΣΗ ΜΕΤΑΒΟΛΗ ΑΜΕΡΙΚΗ MSCI WORLD 1917,57-0,51% 9,50% US 10 Year 2,21% 3,19% MSCI EMERGING 1016,68-0,24% 17,91% ΗΝ. ΒΑΣΙΛΕΙΟ S&P ,38-0,81% 8,06% UK 10 Year 1,09% 5,72% DOW JONES 21310,66-0,46% 7,83% ΕΥΡΩΠΗ NASDAQ ,60-1,83% 16,61% EU 10 Year 0,37% 51,02% BRAZIL IBOVESPA ΕΥΡΩΠΗ 61675,46-0,82% 2,40% ΙΑΠΩΝΙΑ JP 10 Year 0,05% -12,96% EURO STOXX ,32-0,15% 7,53% STOXX ,98-0,42% 6,80% DAX ,02-0,49% 10,36% ΕΛΛΗΝΙΚΑ ΚΡΑΤΙΚΑ ΟΜΟΛΟΓΑ FTSE ,36 0,14% 4,08% GR 10 Year 5,49% 1,20% CAC ,58-0,14% 8,15% GR 15 Year 6,28% 0,93% IBEX ,90 0,16% 13,86% GR 20 Year 6,47% 1,47% SWISS MARKET 9072,92 0,44% 10,38% RUSSIAN RTSI $ 1003,79 1,50% -12,89% ΕΛΛΗΝΙΚΑ ΕΤΑΙΡΙΚΑ ΟΜΟΛΟΓΑ ΛΗΞΗ TURKEY BIST ,65 0,25% 27,52% ΟΠΑΠ 3,08% -2,17% 21/03/2022 ΑΣΙΑ ΕΛΠΕ 3,03% -1,12% 04/07/2019 NIKKEI ,09 0,36% 5,26% ΟΤΕ 1,72% -1,52% 07/02/2018 HANG SENG 25839,99-0,12% 16,90% OTE 2,19% -11,03% 09/07/2020 SHANGHAI COMP. 3191,197 0,18% 2,59% ΕΗ 13,13% -0,82% 01/05/2019 ΜΕΤΑΒΛΗΤΟΤΗΤΑ MLS 5,12% 0,00% 11/07/2020 CBOE VIX 11,06 11,72% -21,23% MOTOR OIL 2,72% -0,02% 15/05/2019 VSTOXX 14,77 3,89% -18,48% ΕΜΠΟΡΕΥΜΑΤΑ (ΣΜΕ) ΣΥΝΑΛΛΑΓΜΑ ΤΙΜΗ ΜΕΤΑΒΟΛΗ %YTD CRUDE OIL 44,24 1,98% -22,60% EUR/USD 1,134 1,40% 8,16% BRENT OIL 46,65 1,79% -20,84% EUR/GBP 0,885 0,66% -3,83% NATURAL GAS 3,037 0,33% -15,56% EUR/CHF 1,089 0,15% -1,70% GOLD 1246,90 0,04% 7,91% EUR/JPY 127,39 1,85% -3,75% SILVER 16,65 0,12% 4,18% EUR/AUD 1,495 1,44% -2,35% COPPER ,75% 5,83% ΙΕΘΝΕΙΣ ΑΓΟΡΕΣ Η Αγορά Μετοχών Πτωτικά τερµάτισαν στη χθεσινή συνεδρίαση οι αµερικανικοί δείκτες στη Wall Street, στον απόηχο της επιβολής προστίµου, ύψους 2,42 δισ. ευρώ, στη Google από τις ευρωπαϊκές ρυθµιστικές αρχές. Συγκεκριµένα, ο βιοµηχανικός δείκτης Dow Jones υποχώρησε κατά 0,46% στις µονάδες, ο δείκτης S&P 500 σηµείωσε πτώση κατά 0,81% στις µονάδες και ο τεχνολογικός δείκτης Nasdaq κατέγραψε απώλειες κατά 1,61% στις µονάδες. Αρνητικά πρόσηµα εµφάνισαν και τα κυριότερα χρηµατιστήρια στην Ευρώπη, µετά την παρέµβαση του Μάριο Ντράγκι για τη νοµισµατική πολιτική της Ευρωζώνης. Συγκεκριµένα, o πανευρωπαϊκός δείκτης Stoxx 600 υποχώρησε κατά 0,81% στις 385,89 µονάδες, ο γερµανικός DAX σηµείωσε απώλειες κατά 0,78% στις µονάδες και ο βρετανικός FTSE 100 κατέγραψε κάµψη κατά 0,17% στις µονάδες. Η Αγορά Εµπορευµάτων Στην αγορά εµπορευµάτων, τα συµβόλαια WTI ενισχύθηκαν κατά 2,05% στα 44,25 δολάρια και τα συµβόλαια Brent σηµείωσαν κέρδη κατά 1,86% στα 46,84 δολάρια. Η τιµή του χρυσού, παράλληλα, κατέγραψε άνοδο κατά 0,30% στα 1.250,20 δολάρια. Η Αγορά Οµολόγων Ανοδικά έκλεισαν οι αποδόσεις των αµερικανικών οµολόγων µε την δεκαετία να κλείνει στο 2,2%. Οι αποδόσεις των ευρωπαϊκών οµολόγων κινήθηκαν επίσης ανοδικά µε την απόδοση της γερµανικής δεκαετίας να κλείνει στο 0,37%.

3 Οικονοµικά στοιχεία - ιεθνείς εξελίξεις Ο επικεφαλής της ΕΚΤ, Μάριο Ντράγκι, υπερασπίστηκε τη χαλαρή νοµισµατική πολιτική της τράπεζας, προειδοποιώντας πως η πρώιµη σύσφιγξη της νοµισµατικής πολιτικής θα µπορούσε να οδηγήσει σε ύφεση την οικονοµία της Ευρωζώνης. Παρ όλα αυτά, παραδέχθηκε πως η ανάκαµψη ισχυροποιείται και επεκτείνεται, ενώ ξεκαθάρισε ότι ο κίνδυνος του αποπληθωρισµού έχει εξαλειφθεί. Οι αποπληθωριστικές δυνάµεις έχουν αντικατασταθεί από πληθωριστικές», τόνισε ο τραπεζίτης στη διάρκεια του ετήσιου φόρουµ της κεντρικής τράπεζας για τις πολιτικές, στην Πορτογαλία. «Ωστόσο, ένας σηµαντικός βαθµός νοµισµατικής διευκόλυνσης εξακολουθεί να χρειάζεται, ώστε να γίνει ανθεκτική η δυναµική του πληθωρισµού και να µπορεί να διατηρηθεί από µόνος του», πρόσθεσε. Στο επίκεντρο του επενδυτικού ενδιαφέροντος βρέθηκε και η επιβολή προστίµου 2,42 δισ. ευρώ στη Google από την Επιτροπή Ανταγωνισµού της Ε.Ε. Η απόφαση αφορά τη χειραγώγηση των αποτελεσµάτων της µηχανής αναζήτησης, µε συνέπεια την ευνοϊκή µεταχείριση της υπηρεσίας αγορών της Google έναντι των έτερων εταιρειών. Όπως ήταν αναµενόµενο η µετοχή της Alphabet κινήθηκε χαµηλότερα (-2,5%) καθ όλη τη διάρκεια της συνεδρίασης. Επιπλέον, αρνητικός ήταν ο αντίχτυπος από την αναβολή για µετά τις 4 Ιουλίου της ψήφισης του νοµοσχεδίου που θα αντικαταστήσει το Obamacare. Σύµφωνα µε τους αναλυτές, η αναβολή οφείλεται στη δυσκολία που αντιµετωπίζουν οι Ρεπουµπλικάνοι να συγκεντρώσουν τους απαιτούµενους ψήφους. Παράλληλα, στο επίκεντρο του επενδυτικού ενδιαφέροντος βρέθηκαν και οι οµιλίες αξιωµατούχων της Fed. H επικεφαλής της Κεντρικής Τράπεζας των, Janet Yellen, δήλωσε ότι οι τράπεζες είναι πολύ πιο ισχυρές σε σχέση µε το παρελθόν και πως µια χρηµατοοικονοµική κρίση σαν του 2008 δεν είναι πιθανό να ξανασυµβεί. Να ενισχύσουν την κεφαλαιακή τους επάρκεια, εν όψει των κρίσιµων, πολύµηνων διαπραγµατεύσεων για το Brexit, καλεί τα εγχώρια χρηµατοπιστωτικά ιδρύµατα η Τράπεζα της Αγγλίας. Στο πλαίσιο της διετούς έκθεσης για τη χρηµατοπιστωτική σταθερότητα, η κεντρική τράπεζα του Ηνωµένου Βασιλείου κάνει λόγο για µία σειρά κινδύνων, όπως η έξοδος από την Ε.Ε., η πιθανότητα «φούσκας» στην αγορά ακινήτων και η επιβράδυνση της ιδιωτικής κατανάλωσης. Στο µεταξύ, ανακοινώθηκε η συνεργασία του Συντηρητικού Κόµµατος της Τερέζα Μέι µε το ηµοκρατικό Ενωτικό Κόµµα για τον σχηµατισµό κυβέρνησης. Τις εκτιµήσεις για την πορεία της αµερικανικής οικονοµίας υποβαθµίζει το ιεθνές Νοµισµατικό Ταµείο, επικαλούµενο την έλλειψη ενός ακριβούς δηµοσιονοµικού σχεδίου εκ µέρους της κυβέρνησης Τραµπ. Ειδικότερα, το Ταµείο αναθεωρεί στο 2,1% την αύξηση του ΑΕΠ για το 2017 και το 2018, έναντι της πρότερης εκτίµησης περί ανάπτυξης

4 Γενικός είκτης Χ.Α. Ο Γενικός είκτης διέσπασε και την αντίσταση στις 813µ µε βοήθεια και από το καλό διεθνές κλίµα. Πλέον η πιο κοντινή σηµαντική στήριξη εντοπίζεται στις 781µ, ενώ η πρώτη αντίσταση εντοπίζεται στις 841µ και η κύρια αντίσταση στο επίπεδο των 850 µονάδων.. Κρίσιµες ηµεροµηνίες για το έτος Ιουλίου 2017: Λήξη οµολόγου 2 ις Ευρώ 20 Ιουλίου 2017: Λήξη οµολόγου 4 ις Ευρώ 20 Ιουλίου 2017: Συνεδρίαση ΕΚΤ 21 Ιουλίου 2017: Έκθεση αξιολόγησης πιστοληπτικής ικανότητας Ελλάδος από την S&P 18 Αυγούστου 2017: Έκθεση αξιολόγησης πιστοληπτικής ικανότητας Ελλάδος από την Fitch Σεπτέµβριος 2017: Έναρξη Γ Αξιολόγησης 7 Σεπτεµβρίου 2017: Συνεδρίαση ΕΚΤ 24 Σεπτεµβρίου 2017: Γερµανικές Εκλογές 13 Οκτωβρίου 2017: Έκθεση αξιολόγησης πιστοληπτικής ικανότητας Ελλάδος από την Moody's 26 Οκτωβρίου 2017:- Συνεδρίαση ΕΚΤ 14 εκεµβρίου 2017: Συνεδρίαση ΕΚΤ

5 Οικονοµικό Ηµερολόγιο Τετάρτη Χώρα Ώρα Γεγονός Εκτίµηση ΒΡΕΤΑΝΙΑ 9:00 GBP Nationwide House Prices n.s.a. (YoY) (JUN) 14:00 USD MBA Mortgage Applications (JUN 23) 15:30 USD Advance Goods Trade Balance (MAY) 15:30 SD Wholesale Inventories (MAY P) 17:00 USD Pending Home Sales (YoY) (MAY) 17:30 USD DOE U.S. Crude Oil Inventories (JUN 23) 17:30 USD DOE Cushing OK Crude Inventory (JUN 23) 17:30 USD DOE U.S. Gasoline Inventories (JUN 23) 17:30 USD DOE U.S. Distillate Inventory (JUN 23) 18:30 USD U.S. to Sell USD13 2-Year Floating Rate Notes 22:00 USD U.S. to Sell USD28 Bln 7-Year Notes Μ ε ρ ισ μ α τ ικ έ ς Α π ο δ ό σ ε ις Μ Ε Τ Ο Χ Η Μ Ε Ρ. Α Π Ο Δ Ο Σ Η Α Ρ Α ΙΓ 8, 3 9 % Ο Π Α Π 7, 3 2 % Μ Ο Η 4, 8 4 % ΙΝ Τ Ε Ρ Κ Ο 4, 7 4 % Ο Τ Ο Ε Λ 4, 2 4 % Ε Λ Λ 3, 7 9 % Γ Ρ ΙΒ 3, 2 4 % Κ Α Ρ Ε Λ 3, 1 7 % Ε Λ Π Ε 2, 5 1 % Τ Ε Ν Ε Ρ Γ Α 2, 5 1 % Ε Υ Α Π Σ 2, 4 5 % Ο Λ Θ 2, 2 5 % Ε Χ Α Ε 1, 7 5 % Ο Τ Ε 1, 4 9 % Ο Λ Π 0, 5 8 % Τ Ι Τ Κ 0, 5 7 % ΑΠΟΤΕΛΕΣΜΑΤΑ ΠΡΩΤΟΥ ΤΡΙΜΗΝΟΥ ΑΠΟΚΟΠΗ ΜΕΡΙΣΜΑΤΩΝ ΟΛΠ Τετάρτη 28 Ιουνίου 2017 ΕΕΕ Πέµπτη 29 Ιουνίου 2017 ΕΛΠΕ ευτέρα 3 Ιουλίου 2017 ΟΤΕ Παρασκευή 7 Ιουλίου 2017 ΓΕΝΙΚΕΣ ΣΥΝΕΛΕΥΣΕΙΣ Εταιρεία Ηµεροµηνία Εταιρεία Ηµεροµηνία ΕΛΓΕΚΑ Α.Ε 29/06/2017 ΝΤΟΠΛΕΡ Α.Β.Ε.Ε 30/06/2017 ΤΕΧΝΙΚΗ ΟΛΥΜΠΙΑΚΗ Α.Ε 29/06/2017 Ν. ΒΑΡΒΕΡΗΣ-MODA BAGNO Α.Ε. 30/06/2017 ΚΥΛΙΝ ΡΟΜΥΛΟΙ Κ. ΣΑΡΑΝΤΟΠΟΥΛΟΣ Α.Ε. 29/06/2017 EUROMEDICA Α.Ε. ΠΑΡΟΧΗΣ ΙΑΤΡΙΚΩΝ ΥΠΗΡΕΣΙΩΝ 30/06/2017 ΠΗΓΑΣΟΣ ΕΚ ΟΤΙΚΗ Α.Ε 29/06/2017 ΛΙΒΑΝΗΣ ΑΕ 30/06/2017 ΙΚΤΙΝΟΣ ΕΛΛΑΣ Α.Ε. 30/06/2017 ΡΕΒΟΪΛ Α.Ε.Ε.Π 30/06/2017 ΛΑΝΑΚΑΜ Α.Ε. 30/06/2017 FLEXOPACK Α.Ε.Β.Ε.Π 30/06/2017 ALPHA ΤΡΑΠΕΖΑ Α.Ε. 30/06/2017 ΟΜΙΛΟΣ ΙΝΤΕΑΛ Α.Β.Ε.Ε..Ε 30/06/2017 ΕΘΝΙΚΗ ΤΡΑΠΕΖΑ ΤΗΣ ΕΛΛΑ ΟΣ Α.Ε 30/06/2017 DIONIC AEBE 30/06/2017 EPSILON NET Α.Ε. 30/06/2017 SATO ΑΝΩΝΥΜΗ ΕΤΑΙΡΕΙΑ ΕΙ ΩΝ ΓΡΑΦΕΙΟΥ ΚΑΙ ΣΠΙΤΙΟ 30/06/2017 ΦΙΕΡΑΤΕΞ ΑΦΟΙ ΑΝΕΖΟΥΛΑΚΗ Α.Ε 30/06/2017 ΕΠΙΛΕΚΤΟΣ ΚΛΩΣ/ΡΓΙΑ Α.Ε.Β.Ε 30/06/2017 ΥΙΟΙ Ε.ΧΑΤΖΗΚΡΑΝΙΩΤΗ - ΑΛΕΥΡΟΒΙΟΜ. ΤΥΡΝΑΒΟΥ 30/06/2017 ΕΚΤΕΡ Α.Ε. 30/06/2017 MEDICON ΕΛΛΑΣ ΑΝΩΝΥΜΗ ΕΤΑΙΡΙΑ 30/06/2017 ΒΙΣ Α.Ε 30/06/2017 M.L.S. ΠΛΗΡΟΦΟΡΙΚΗ Α.Ε. 30/06/2017 ΑΤΤΙΚΕΣ ΕΚ ΟΣΕΙΣ Α.Ε 30/06/2017 Ε. ΠΑΙΡΗΣ Α.Β.Ε.Ε ΠΛΑΣΤΙΚΩΝ 30/06/2017 ΑΓΡΟΤΙΚΟΣ ΟΙΚΟΣ ΣΠΥΡΟΥ Α.Ε.Β.Ε. 30/06/2017 ΕΛ.ΤΕΧ. ΑΝΕΜΟΣ Α.Ε. 30/06/2017 ΕΛΛΑΚΤΩΡ Α.Ε. 30/06/2017 ΟΥΡΟΣ Α.Ε 30/06/2017 FOLLI-FOLLIE Α.Ε.Β.Τ.Ε. 30/06/2017 QUALITY AND RELIABILITY Α.Β.Ε.Ε. 30/06/2017 Π.Γ. ΝΙΚΑΣ Α.Β.Ε.Ε. 03/07/2017 ΝΤΡΟΥΚΦΑΡΜΠΕΝ ΕΛΛΑΣ ΑΕΒΕ 30/06/2017 ΕΙ ΗΣΕΟΦΩΝΙΚΗ ΕΛΛΑΣ Α.Ε.Ε 04/07/2017 REDS Α.Ε. ΑΝΑΠΤΥΞΗΣ ΑΚΙΝΗΤΩΝ & ΥΠΗΡΕΣΙΩΝ 30/06/2017 Forthnet A.E. 05/07/2017 ΜΠΗΤΡΟΣ ΣΥΜΜΕΤΟΧΙΚΗ Α.Ε. 30/06/2017 ΚΥΡΙΑΚΟΥΛΗΣ Μ.Κ.Ν. Α.Ε 06/07/2017 ΕΠΙΧΕΙΡΗΣΕΙΣ ΗΧΟΥ ΚΑΙ ΕΙΚΟΝΟΣ Α.Ε. 30/06/2017 ΕΛΛΗΝΙΚΑ ΠΕΤΡΕΛΑΙΑ Α.Ε. 06/07/2017

6 ΕΤΑΙΡΙΚΗ ΙΑΡΘΡΩΣΗ Αγορά εσωτερικού Αναστάσιος Σταµατόπουλος, Ιωάννης Βλαχάκης, ηµήτρης Τζάνας, Εµµανουήλ Στάικος, Νεκτάριος Ιωάννου, Αλεξάνδρα Βοϊλή ιεθνείς αγορές Παναγιώτης ουκέλης, ηµήτρης Μούρκας Ιωάννης Βλαχάκης Θεσµικοί επενδυτές Αναστάσιος Σταµατόπουλος, Εµµανουήλ Στάικος Εξυπηρέτηση πελατείας Ευαγγελία Κουνιάρη Ελένη Γιαννακοπούλου Παράγωγα Νίκος Αλευροµάγειρας, Νίκος Γιαννόπουλος Σηµαντικές Γνωστοποιήσεις Πιστοποίηση Αναλυτών Η Κύκλος Χρηµατιστηριακή Α.Ε.Π.Ε.Υ. βεβαιώνει ότι οι απόψεις σχετικά µε εταιρίες και µετοχές που εµπεριέχονται στο παρόν σηµείωµα αντικατοπτρίζουν αποκλειστικά και µόνο προσωπικές απόψεις των αναλυτών και ότι κανένα τµήµα της χρηµατικής τους αποζηµίωσης δεν συνδέεται και ούτε πρόκειται να συνδεθεί άµεσα ή έµµεσα µε τις συγκεκριµένες συστάσεις ή απόψεις τους. Η χρηµατική αποζηµίωσή τους, επίσης, δεν σχετίζεται µε καµία υπηρεσία επενδυτικής τραπεζικής που έχει τυχόν παρασχεθεί από την Κύκλος Χρηµατιστηριακή Α.Ε.Π.Ε.Υ. Γνωστοποιήσεις για την εταιρία Η Κύκλος Χρηµατιστηριακή Α.Ε.Π.Ε.Υ. και οι εργαζόµενοι της ενδέχεται να προβαίνουν σε κάθε είδους νόµιµες συναλλαγές επί µετοχών των αναφεροµένων εταιριών για ίδιο λογαριασµό ή για λογαριασµό τρίτων ή και να παρέχουν τις υπηρεσίες τους στους εκδότες των µετοχών αυτών. Συνεπώς, οι επενδυτές θα πρέπει να λαµβάνουν υπόψη τους ότι είναι πιθανόν να υπάρχει σύγκρουση συµφερόντων η οποία θα µπορούσε να επηρεάσει την αντικειµενικότητα της ανάλυσης. Η Κύκλος Χρηµατιστηριακή Α.Ε.Π.Ε.Υ. δεν αναλαµβάνει ευθύνη για επενδυτικές αποφάσεις βασισµένες στα κείµενα ή τις αξιολογήσεις του παρόντος. Σηµαντικές Γνωστοποιήσεις Το περιεχόµενο των παραπάνω αναλύσεων, απόψεων, εκτιµήσεων, κρίσεων δεν έχει αποσταλεί στις αναφερόµενες εταιρίες και εκφράζει την άποψη του αναλυτή κατά την ηµεροµηνία σύνταξης της ανάλυσης / πρωινής ενηµέρωσης / εβδοµαδιαίας στρατηγικής και υπόκεινται σε αλλαγές χωρίς προηγούµενη προειδοποίηση. Η ανανέωση των αναλύσεων των επιµέρους αναφερόµενων εταιριών γίνεται σε µη προκαθορισµένες ηµεροµηνίες αναλόγως µε τις εταιρικές ανακοινώσεις και τις εξελίξεις που αφορούν τον κλάδο ή την αγορά και που ενδέχεται να έχουν σηµαντική επίδραση στις απόψεις ή συστάσεις που αναφέρονται στο παρόν σηµείωµα. Η ανάλυση / πρωινή ενηµέρωση / εβδοµαδιαία στρατηγική εκπονήθηκε από το τµήµα ανάλυσης µε απόλυτη εχεµύθεια και εµπιστευτικότητα χωρίς τη συµµετοχή στελεχών εκτός του τµήµατος αυτού και δηµοσιοποιήθηκε µετά την ολοκλήρωσή της ταυτοχρόνως στο κοινό και τα στελέχη της εταιρίας. ήλωση Αποποίησης Το παρόν δεν αποτελεί προτροπή για την αγορά, πώληση ή/και διακράτηση αξιών και αποσκοπεί στην ενηµέρωση των επενδυτών. εν επιτρέπεται να αναπαραχθεί, αποθηκευτεί σε σύστηµα από το οποίο µπορεί να ανακτηθεί, ή να διαβιβαστεί περαιτέρω, σε οποιαδήποτε µορφή ή µε οποιοδήποτε µέσο, ηλεκτρονικό, µηχανικό, φωτοτυπικό, µαγνητοφωνικό ή άλλο, εν όλω ή εν µέρει, σε κανένα πρόσωπο, για οποιοδήποτε λόγο ή/και σκοπό χωρίς την προηγούµενη έγγραφη άδεια της ΚΥΚΛΟΣ ΑΧΕΠΕΥ. Το παραπάνω έγγραφο δηµιουργήθηκε από το Τµήµα Ανάλυσης, τηλ , fax , analysis@cyclos.gr.