Πρωινή Ενηµέρωση. Παρασκευή, 13 Ιουλίου Σχόλιο Ηµέρας

Transcript

1 .Ε.Π.Ε.Υ Παρασκευή, 13 Ιουλίου 2018 είκτες Κλείσιµο %Ηµ. %YTD Γενικός 752,40 0,76% -6,2% FTSE/ASE LARGE CAP 1.995,64 1,24% -4,2% FTSE/ASE MID CAP 1.261,94 0,33% 5,3% FTSE/ASE ,12 0,00% 0,0% Τράπεζες 844,01 1,62% -3,7% Τηλεπικοινωνίες 2.854,41-1,05% -9,8% Κατασκευές-Υλικά 2.922,09 0,33% 3,7% Πετρέλαιο & Αέριο 4.168,30-0,41% -8,0% Κοινής Ωφέλειας 1.971,45 1,20% -1,0% Τροφίµων & Ποτών ,27 3,46% 12,9% Στατιστικά Μετοχές Ανοδικές Καθοδικές Σταθερές Στατιστικά Αξία Συναλλαγών ( σε εκατ.) Μεταβολή Αξίας Συναλλαγών Κεφαλαιοποίηση ( σε δις.) Κεφαλαιοποίηση/ΑΕΠ 2016 Παράγωγα FTSE /07/18 11/07/ % 52,9 52,5 30% % Premium ASE ADEX (Discount) Ιούλιος , ,75 0,11 Αύγουστος , ,75 0,21 Σεπτέµβριος , ,00 1,47 Μεγαλύτερη Άνοδος Μετοχή Κλείσιµο % ATTICA GROUP KO 1,49 4,20 PROFILE Α.Ε.Β.Ε. (ΚΟ) 1,37 3,79 COCA COLA HBC AG 30,77 3,50 ALPHA BANK (ΚΟ) 1,94 3,24 ΕΥ ΑΠ (ΚO) 5,60 2,56 Μεγαλύτερη Πτώση Μετοχή Κλείσιµο % ΚΕΚΡΟΨ (ΚΟ) 1,20-5,51 ΕΛΒΑΛΧΑΛΚOΡ AE (KA) 1,39-2,80 ΕΛΑΣΤΡΟΝ Α.Ε.Β.Ε. 1,26-2,33 ΤΡΑΠΕΖΑ ΠΕΙΡΑΙΩΣ (ΚΟ) 2,71-2,09 ΕΛ.ΤΕΧ. ΑΝΕΜΟΣ ΑΕ (ΚΟ) 1,89-1,56 Σχόλιο Ηµέρας Άνοδο κατά 0,76% κατέγραψε ο Γενικός είκτης του Χ.Α. στη χτεσινή συνεδρίαση κλείνοντας στις 752,4 µονάδες. Παράλληλα, η αξία των συναλλαγών διαµορφώθηκα χαµηλά στα 31,3 εκ. ευρώ. Με τους αγοραστές να έχουν εµφανή υπεροχή σε ολόκληρη τη συνεδρίαση και το Γ.. να ξεπερνά ενδοσυνεδριακά το 1%, η συνεδρίαση συνέβαλλε στην αναβάθµιση της επενδυτικής ψυχολογίας. Αυτό ήταν το αποτέλεσµα της κίνησης της δεικτοβαρούς ΕΕΕ (+3,5%) σε συνέχεια της αναβάθµισής της, της ένεσης αξιοπιστίας από τον επικεφαλής του QCM που «αποκλείει την ύπαρξη ενός ακόµη Folli-Follie» αλλά και του θετικού κλίµατος των ευρωπαϊκών αγορών. Έτσι, ο τραπεζικός δείκτης (+1,62%) κατέγραψε ισχυρά κέρδη µε τη µετοχή της Alpha (+3,24%) και της Πειραιώς (+2,09%) να υπεραποδίδουν. Κέρδη ακόµη κατέγραψαν η ΕΗ (+1,25%), ο Α ΜΗΕ (+1,89%), ο Ελλάκτωρ (+1,48%), η Grivalia (+1,31%), η ΕΥ ΑΠ (+2,56%), η ΓΕΚΤΕΡΝΑ (+1,58%), ο Σαράντης (+1,63%) και η Attica (+4,20%). Στον αντίποδα, απώλειες κατέγραψαν η Motor Oil (-0,46%), ο ΟΠΑΠ (-0,15%), ο ΟΤΕ (-1,05%), ο Τιτάν (-0,48%) και η ΕΧΑΕ (-0,87%). Απολογιστικά, 42 µετοχές κατέγραψαν κέρδη έναντι 48 εκείνων που υποχώρησαν. Η τεχνική βελτίωση που σηµειώθηκε δηµιουργεί τις προϋποθέσεις για συνέχιση της κίνησης προς τις 760 µονάδες ώστε να υπάρξει η εύλογη ανταπόκριση της κίνησης των µετοχικών αξιών στη κίνηση αποτύπωσης του µειωµένου κινδύνου που έχουν ήδη καταγράψει τα οµόλογα. Η θετική εικόνα των διεθνών αγορών µπορεί να συµβάλει σε ανάλογη κίνηση και στο ελληνικό χρηµατιστήριο. Επιχειρηµατικά Νέα Σύµφωνα µε τα στοιχεία που δηµοσιοποίησε η ΕΛΣΤΑΤ, το εποχικά διορθωµένο ποσοστό ανεργίας ανήλθε τον Απρίλιο στο 20,2% έναντι του 20,1% τον Μάρτιο του 2018 και έναντι του 21,7% τον Απρίλιο του Το 50% των κερδών της Α ΜΗΕ Συµµετοχών θα διανέµεται ως µέρισµα, ενώ τον επόµενο µήνα η εισηγµένη θα δώσει προµέρισµα για τα κέρδη του 2018 πάνω από 0,03 ευρώ ανά µετοχή. Fraport: Αύξηση 11% στην κίνηση των 14 περιφερειακών αεροδροµίων. Η κίνηση αυξήθηκε σε περίπου 10,6 εκατ. επιβάτες το α' εξάµηνο, ενώ τον Ιούνιο µόνο κατεγράφη αύξηση των επιβατών στα 14 περιφερειακά αεροδρόµια κατά 10,9%. Alpha Bank: Τέλος Ιουλίου ξεκινά το project Mercury. Προς πώληση, στα τέλη του µήνα, νέο πακέτο κόκκινων καταναλωτικών δανείων ύψους 2 δισ. ευρώ, µε κωδική ονοµασία «Mercury». έκα µη δεσµευτικές προσφορές έχει λάβει η τράπεζα, για το πακέτο εταιρικών δανείων 800 εκατ. ευρώ µε εξασφαλίσεις (Jupiter). Υψηλ. Όγκος Συν/γών Μετοχή Τεµάχια % ΕΘΝΙΚΗ (ΚΟ) ,93 MARFIN INVESTMENT GROUP ,19 EUROBANK ERGASIAS (KO) ,45 ALPHA BANK (ΚΟ) ,24 ΤΡΑΠΕΖΑ ΠΕΙΡΑΙΩΣ (ΚΟ) ,09 Υψηλ. Αξία Συν/γών Μετοχή Ευρώ % ΕΘΝΙΚΗ (ΚΟ) ,93 ΟΤΕ(ΚΟ) ,05 ΤΡΑΠΕΖΑ ΠΕΙΡΑΙΩΣ (ΚΟ) ,09 ALPHA BANK (ΚΟ) ,24 EUROBANK ERGASIAS (KO) ,45 Γερµανικό «γυµνάσιο» µε τη δόση λόγω του ΦΠΑ στα νησιά. Πάγο στην εκταµίευση των 15 δισ. έβαλε το Βερολίνο, µε την Αθήνα να δεσµεύεται στο Eurogroup ότι θα βρει ισοδύναµα 28 εκατ. ευρώ για να καλύψει τη µη αύξηση του ΦΠΑ. Αυτό είναι µια σηµαντική δέσµευση που θα επιτρέψει και στη γερµανική βουλή να εγκρίνει τη συµφωνία, τόνισε ο επικεφαλής του ESM, Οι δεσµεύσεις να τηρηθούν, το σχόλιο Σεντένο για τις συντάξεις, ενώ εκδηλώθηκε η ενόχληση Μοσκοβισί για τη στάση της Γερµανίας.

2 ΔΙΕΘΝΕΙΣ ΔΕΙΚΤΕΣ ΤΙΜΗ ΜΕΤΑΒΟΛΗ %YTD ΟΜΟΛΟΓΑ ΑΠΟΔΟΣΗ ΜΕΤΑΒΟΛΗ ΑΜΕΡΙΚΗ ΗΠΑ MSCI WORLD 2130,86 0,64% 1,30% US 10 Year 2,85% -0,13% MSCI EMERGING 1070,24 0,52% -7,61% ΗΝ. ΒΑΣΙΛΕΙΟ S&P ,29 0,87% 4,66% UK 10 Year 1,28% -1,54% DOW JONES 24924,89 0,91% 0,83% ΕΥΡΩΠΗ NASDAQ ,25 1,69% 15,16% EU 10 Year 0,36% 11,56% BRAZIL IBOVESPA 75856,22 1,96% -0,71% ΙΑΠΩΝΙΑ ΕΥΡΩΠΗ JP 10 Year 0,04% -6,98% EURO STOXX ,49-0,80% -1,67% STOXX ,37-0,49% -1,24% DAX ,97-0,93% -3,29% ΕΛΛΗΝΙΚΑ ΚΡΑΤΙΚΑ ΟΜΟΛΟΓΑ FTSE ,33-0,53% -0,47% GR 10 Year 3,87% 0,47% CAC ,90-0,52% 1,76% GR 15 Year 4,47% 0,63% IBEX ,40-1,23% -2,75% GR 20 Year 4,67% 0,67% SWISS MARKET 8818,19 0,56% -6,01% RUSSIAN RTSI $ 1177,50-2,07% 2,00% ΕΛΛΗΝΙΚΑ ΕΤΑΙΡΙΚΑ ΟΜΟΛΟΓΑ ΛΗΞΗ TURKEY BIST ,25-6,96% -22,34% ΟΠΑΠ 2,80% -0,24% 21/03/2022 ΑΣΙΑ ΕΛΠΕ 2,80% -1,49% 04/07/2019 NIKKEI ,96 1,17% -0,57% HOUSEMARKET 2,80% -36,29% 04/10/2021 HANG SENG 28480,83 0,60% -4,32% OTE 2,80% 98,54% 09/07/2020 SHANGHAI COMP. 2837,659 2,16% -14,46% ΕΗ 2,80% -49,09% 01/05/2019 ΜΕΤΑΒΛΗΤΟΤΗΤΑ MLS 2,80% -47,22% 31/08/2022 CBOE VIX 12,58-7,70% 13,95% MOTOR OIL 2,80% 5,09% 01/04/2022 VSTOXX 13,46 3,59% -0,38% ΕΜΠΟΡΕΥΜΑΤΑ (ΣΜΕ) ΣΥΝΑΛΛΑΓΜΑ ΤΙΜΗ ΜΕΤΑΒΟΛΗ %YTD CRUDE OIL 70,33-0,07% 18,43% EUR/USD 1,167-0,02% -2,88% BRENT OIL 74,45 1,43% 14,67% EUR/GBP 0,884-0,04% 0,34% NATURAL GAS 2,797-1,13% -0,39% EUR/CHF 1,170 0,60% 0,12% GOLD 1246,60 0,18% -5,93% EUR/JPY 131,34 0,44% 3,02% SILVER 15,98 1,01% -8,13% EUR/AUD 1,576-0,57% -2,25% COPPER 6210,25 1,06% -14,06% ΙΕΘΝΕΙΣ ΑΓΟΡΕΣ Η Αγορά Μετοχών Ο Dow Jones εµφάνισε άνοδο 0,91% στις µονάδες, ενώ ο S&P 500 κινήθηκε 0,87% υψηλότερα στις µονάδες. Ο Nasdaq σηµείωσε άνοδο 1,39% στις µονάδες, επίπεδο που αποτελεί νέο ιστορικό υψηλό. O πανευρωπαϊκός δείκτης Stoxx600 ενισχύθηκε κατά 0,8%, ενώ ο EuroStoxx 50 σηµείωσε άνοδο της τάξης του 0,7% περίπου. Ο γερµανικός DAX κέρδισε 0,6%, ο γαλλικός CAC σηµείωσε κέρδη 0,97%. Ο βρετανικός FTSE 100 κατέγραψε άνοδο 0,78%. Στην περιφέρεια, ο ιταλικός FTSE MIB ενισχύθηκε κατά 0,38%, ενώ ο ισπανικός IBEX κατέγραψε άνοδο της τάξης του 0,35%. Η Αγορά Εµπορευµάτων Στα εµπορεύµατα, το αργό πετρέλαιο εµφανίζει πτώση 0,23% στα 70,22 δολάρια το βαρέλι, ενώ ο χρυσός κινείται 0,2% υψηλότερα, στα δολάρια ανά ουγγιά. Ο χρυσός υποχώρησε 1% στα δολάρια ανά ουγγιά. Η Αγορά Οµολόγων Στα οµόλογα η απόδοση του αµερικανικού 10ετούς διαµορφώθηκε στο 2.86 % και του γερµανικού στο 0,3 %.

3 Οικονοµικά στοιχεία - ιεθνείς εξελίξεις Σε θετικό έδαφος έκλεισαν οι δείκτες την Πέµπτη διαγράφοντας σηµαντικό µέρος των ισχυρών απωλειών που πυροδότησε η τελευταία κίνηση Τραµπ στον εµπορικό πόλεµο µε την Κίνα και που αφορά την προαναγγελία νέων δασµών.οι επενδυτές αξιολόγησαν επίσης τη δεύτερη και τελευταία ηµέρα των συνοµιλιών στη Σύνοδο Κορυφής του ΝΑΤΟ στις Βρυξέλλες µεταξύ του Ντ. Τραµπ και των Ευρωπαίων συµµάχων του. Tο Πεκίνο ενέκρινε την ίδρυση υποκαταστηµάτων αρκετών Ξένων Τραπεζών, στο πλαίσιο υλοποίησης της προσπάθειας που βρίσκεται σε εξέλιξη, για την περαιτέρω φιλελευθεροποίηση της Κινεζικής Οικονοµίας. Η Αρµόδια Επιτροπή (CBIRC) ενέκρινε την αίτηση της Τράπεζας Arab Bank για την ίδρυση υποκαταστήµατος στην Σαγκάη, αλλά και της CTBC Bank για την ίδρυση υποκαταστήµατος στην πόλη Σεντζέν. Παράλληλα, η Τράπεζα Bank of East Asia αναβαθµίζει την παρουσία της στην Σεντζέν, µε την ίδρυση υποκαταστήµατος, ενώ τα υποκαταστήµατα των Τραπεζών Chang Hwa Bank και Cathay United Bank, επιτρέπεται ν αρχίσουν την λειτουργία τους, εντός της Κίνας. Ερχόµενοι στην Ευρώπη, ο πληθωρισµός στη Γερµανία τον Ιούνιο, εναρµονισµένος για να µπορεί να συγκρίνεται µε τις υπόλοιπες Χώρες της Ευρωπαϊκής Ένωσης, διαµορφώθηκε στο 2,1% σε ετήσια βάση, σε συµφωνία µε τα προκαταρκτικά στοιχεία. Σε µηνιαία βάση, επίσης επιβεβαίωσε την αρχική ανάγνωση του 0,1%. Σύµφωνα µε την Κοµισιόν, η ανάπτυξη αναµένεται να παραµείνει ισχυρή το 2018 και το 2019, µε ρυθµούς 2,1 % φέτος, χαµηλότερα από το 2,3% που προέβλεπε στις προηγούµενες εκτιµήσεις της τον Μάιο και 2% το επόµενο έτος στην ΕΕ και στη Ζώνη του Ευρώ αντίστοιχα. Η αλλαγή των εκτιµήσεων έρχεται µετά τις εµπορικές εντάσεις µε τις Ηνωµένες Πολιτείες και τις αυξηµένες τιµές αργού, που ωθούν τον πληθωρισµό του Μπλοκ υψηλότερα. Η επιβράδυνση της Οικονοµίας της Ευρωζώνης θα επηρεάσει όλες τις µεγάλες Οικονοµίες του Μπλοκ, αλλά αναµένεται να δώσει µεγαλύτερο χτύπηµα στην Ιταλία, καθώς η Χώρα θα έχει τον χαµηλότερο ρυθµό ανάπτυξης στην Ευρώπη. Η βιοµηχανική παραγωγή της Ευρωζώνης ενισχύθηκε κατά 1,3% τον Μάιο, από τον προηγούµενο µήνα, σύµφωνα µε τα στοιχεία της Eurostat. Οι εκτιµήσεις έκαναν λόγο για 1,2%. Σε ετήσια βάση, αυξήθηκε 2,4% ενώ οι προβλέψεις των οικονοµολόγων δηµοσκόπησης του Reuters, έβλεπαν να διαµορφώνεται στο 2,1%. "Οι κεντρικοί τραπεζίτες της Ευρωζώνης είναι έτοιµοι να τερµατίσουν την παράταση του προγράµµατος αγοράς οµολόγων αργότερα φέτος, καθώς είναι όλο και περισσότερο πεπεισµένοι ότι η Οικονοµία της Περιοχής είναι αρκετά δυνατή για να αποµακρυνθεί η υποστήριξη της εποχής της κρίσης", σύµφωνα τα πρακτικά της Ευρωπαϊκής Κεντρικής Τράπεζας. Αλλάζοντας Ήπειρο, ο πληθωρισµός στις ΗΠΑ σκαρφάλωσε στο υψηλότερο επίπεδο των τελευταίων έξι ετών τον Ιούνιο. Ο δείκτης τιµών καταναλωτή ενισχύθηκε 0,1% τον περασµένο µήνα, σε σχέση µε τον Μάιο, ενώ διαµορφώθηκε 2,9% υψηλότερα σε σχέση µε τον Ιούνιο του Το επίπεδο αυτό είναι το υψηλότερο από τον Φεβρουάριο του Τον Μάιο ο ετήσιος πληθωρισµός είχε διαµορφωθεί στο 2,9%. Ο δοµικός δείκτης, ο οποίος δεν περιλαµβάνει τις τιµές των Τροφίµων και της Ενέργειας, αυξήθηκε στο 2,3%, από 2,2% προηγουµένως. Το επίπεδο αυτό είναι το υψηλότερο των τελευταίων 18 µηνών. H Βρετανίδα πρωθυπουργός Τερέζα Μέι ανακοίνωσε την Πέµπτη τις προτάσεις της για τη µελλοντική σχέση της Βρετανίας µε την Ευρωπαϊκή Ένωση, σε µια Λευκή Βίβλο που περιλαµβάνει σχέδια για µια «συµφωνία σύνδεσης» σαν και αυτήν που υπέγραψαν οι Βρυξέλλες µε την Ουκρανία. Η Λευκή Βίβλος της κας Μέι, η οποία έχει οδηγήσει ήδη στις παραιτήσεις δύο ευρωσκεπτικιστών υπουργών, επιβεβαιώνει ότι η πρωθυπουργός κινείται προς µια ηπιότερη µορφή Brexit, µε τη Βρετανία να διατηρεί στενή οικονοµική σχέση µε την Ε.Ε. Το έγγραφο 120 σελίδων για τις «µελλοντικές σχέσεις» των δύο πλευρών έχει σαν στόχο να επιταχύνει τις διαπραγµατεύσεις στις Βρυξέλλες, ενόψει της συµφωνίας που έχει προγραµµατιστεί για το φθινόπωρο. Αν και οι Ευρωπαίοι ηγέτες έχουν καλωσορίσει τις προτάσεις, στις Βρυξέλλες αναµένουν πως η κα Μέι πρέπει να κάνει πολλά περισσότερα για να εκπληρώσει τις απαιτήσεις της Ε.Ε. Ο ικ ο νο µι κό Η µ ερ ολ ό γιο Π α ρ α σ κ ε υ ή Χ ώ ρα Ώ ρ α Γ εγ ον ό ς Ε κ τίµ ησ η Ε Υ Ρ Ω Ζ Ω Ν Η 9 :0 0 E U R G e rm a n W h o les a le P r ic e In d ex (M om ) (J U N ) Ε Υ Ρ Ω Ζ Ω Ν Η 9 :0 0 E U R G e rm a n W h o les a le P r ic e In d ex (Y o Y ) (J U N ) Η Π Α 1 5 :3 0 U S D Im po rt P ric e Ind e x (M o M ) (J U N ) Η Π Α 1 5 :3 0 U S D Im po rt P ric e Ind e x ex P etr o le u m (M o M ) (J U N ) Η Π Α 1 5 :3 0 U S D Im po rt P ric e Ind e x (Y o Y ) (J U N ) Η Π Α 1 5 :3 0 U S D E x po rt P ric e In d e x (M o M ) (J U N ) Η Π Α 1 5 :3 0 U S D E x po rt P ric e In d e x (Y o Y ) (J U N ) Η Π Α 1 7 :0 0 U S D U. of M ic h. S e n tim e nt (J U L P ) Η Π Α 1 7 :0 0 U S D U. of M ic h. C u rre n t C o n ditio n s (J U L P ) Η Π Α 1 7 :0 0 U S D U. of M ic h. E x p e c tatio n s (J U L P ) Η Π Α 1 7 :0 0 U S D U. of M ic h. 1 Y r In fla tion (J U L P ) Η Π Α 1 7 :0 0 U S D U. of M ic h Y r In fla tio n (J U L P ) Η Π Α 1 8 :0 0 U S D F e d R e lea s es M o ne ta ry P olic y R e p o rt to C o n g r e Η Π Α 2 0 :0 0 U S D B ak e r H u g h e s U.S. R ig C o u n t (J U L 1 3) 3 Αυγούστου 2018 : Τριµηνιαία Αναθεώρηση είκτη MSCI Ηµεροµηνία έναρξης : 3 Σεπτεµβρίου Νοεµβρίου 2018 : Εξαµηνιαία Αναθεώρηση είκτη MSCI Ηµεροµηνία έναρξης ισχύος: 3 εκεµβρίου 2018

4 Γενικός είκτης Χ.Α. Η αδυναµία να διασπάσει ανοδικά την πρώτη αντίσταση στις µονάδες οδήγησε τον Γ χαµηλότερα µετά την πρόσφατη ανοδική του αντίδραση από τα χαµηλά των 740µ. Εφόσον στη συνέχεια καταφέρει να διασπάσει ανοδικά τη σηµαντική ζώνη αντίστασης των µ τότε η τεχνική του εικόνα θα βελτιωθεί σηµαντικά. Σε αντίθετη περίπτωση ο Γ κινδυνεύει να καταγράψει νέα χαµηλότερα επίπεδα. Κρίσιµες ηµεροµηνίες για το έτος Ιουλίου 2018: Ανακοίνωση αξιολόγησης από S&P 26 Ιουλίου 2018 : Συνεδρίαση ΕΚΤ 13 Σεπτεµβρίου 2018 : Συνεδρίαση ΕΚΤ 21 Σεπτεµβρίου 2018 : Ανακοίνωση αξιολόγησης από Moody s Οκτώβριου 2018 : Ετήσια Σύνοδος ΝΤ και World Bank - Bali, Indonesia 25 Οκτώβριου 2018 : Συνεδρίαση ΕΚΤ 13 εκεµβρίου 2018: Συνεδρίαση ΕΚΤ

5 Οικονοµικό Ηµερολόγιο Εβδοµάδας Ηµεροµηνία Τίτλος Χρόνος αναφοράς 10/07/18 είκτης Βιοµηχανικής Παραγωγής Μάιος /07/18 Εθνικός είκτης Τιµών Καταναλωτή Ιούνιος /07/18 Εναρµονισµένος είκτης Τιµών Καταναλωτή Ιούνιος /07/18 Χορήγηση Αδειών Κυκλοφορίας Οχηµάτων Ιούνιος /07/18 Έρευνα Εργατικού υναµικού (µηνιαία αποτελέσµατα) Απρίλιος /07/18 Οικοδοµική ραστηριότητα Απρίλιος /07/18 είκτες Τιµών Εισροών και Εκροών στη Γεωργία - Κτηνοτροφία Μάιος /07/18 είκτης Τιµών Εισαγωγών στη Βιοµηχανία Μάιος /07/18 Κίνηση Μουσείων και Αρχαιολογικών Χώρων Μάρτιος /07/18 ύναµη του Ελληνικού Εµπορικού Στόλου Μάιος 2018 Μ Ε Τ Ο Χ Η Μ Ε Ρ. Α Π Ο Δ Ο Σ Η Η Μ Ε Ρ. Α Π Ο Κ Ο Π Η Σ Μ Ε Ρ ΙΣ Μ Α Α Ρ Α ΙΓ 6, 6 9 % 2 2 / 0 5 / , 5 5 Γ Ρ ΙΒ 3, 8 0 % 2 3 / 0 3 / , 3 6 Ε Ε Ε Κ 1, 7 6 % 2 8 / 0 6 / , 5 4 Ε Λ Λ 4, 7 3 % 0 8 / 0 3 / , 6 7 Ε Λ Π Ε 5, 8 3 % 0 2 / 0 7 / , 2 5 Ε Λ Τ Ρ Α Κ 2 7,3 4 % 2 1 / 0 2 / , 6 0 Ε Ν Τ Ε Ρ 4, 3 3 % 2 0 / 0 7 / , 1 3 Ε Υ Δ Α Π 3, 6 0 % 2 2 / 0 6 / , 2 0 Ε Υ Α Π Σ 4, 7 3 % 2 8 / 0 6 / , 2 2 Ε Υ Π ΙΚ 3, 5 9 % 3 0 / 0 5 / , 1 2 ΙΝ Τ Ε Ρ Κ Ο 6, 0 2 % 0 5 / 0 6 / , 3 1 Κ Α Ρ Ε Λ 3, 5 4 % 2 4 / 0 7 / , 2 0 Κ Ρ Ι- Κ Ρ Ι 2, 2 7 % 1 7 / 0 8 / , 0 9 Λ Υ Κ 1 1,8 2 % 0 8 / 0 6 / , 1 0 Μ Ο Η 7, 4 4 % 2 6 / 0 6 / , 0 0 Μ Π Ε Λ Α 2, 5 8 % 2 6 / 0 3 / , 1 7 Ο Λ Θ 1, 8 1 % 0 5 / 0 7 / , 4 5 Μ Υ Τ ΙΛ 3, 8 2 % 1 1 / 0 6 / , 3 2 Ο Π Α Π 4, 1 2 % 0 7 / 0 5 / , 3 0 Ο Τ Ε 3, 3 8 % 2 8 / 0 6 / , 3 5 Ο Τ Ο Ε Λ 4, 8 2 % 1 7 / 0 5 / , 1 0 Π Α Ν Γ Α Ι Α 5, 4 4 % 0 8 / 0 5 / , 1 3 Π Λ Α ΙΣ ΙΟ 1, 7 1 % 2 9 / 0 5 / , 0 7 Π Λ Α Θ 2, 2 0 % 1 8 / 0 5 / , 0 5 Σ Α Ρ 1, 8 7 % 2 4 / 0 5 / , 1 4 Τ Ε Ν Ε Ρ Γ Α 0, 8 1 % 0 2 / 0 7 / , 2 2 Τ Ι Τ Κ 0, 2 5 % 2 6 / 0 6 / , 5 3 ΓΕΝΙΚΕΣ ΣΥΝΕΛΕΥΣΕΙΣ Εταιρεία Ηµεροµηνία Εταιρεία Ηµεροµηνία F.G. EUROPE Α.Ε. 12/07/2018 ΕΛΒΕ ΑΝ ΒΙΟΜΗΧΑΝΙΚΗ ΕΜΠΟΡΙΚΗ ΕΤΑΙΡΙΑ 03/09/2018 Α ΜΗΕ ΣΥΜΜΕΤΟΧΩΝ Α.Ε. 12/07/2018 ΟΜΙΚΗ ΚΡΗΤΗΣ Α.Ε. 05/09/2018 ΟΜΙΛΟΣ ΙΝΤΕΑΛ Α.Β.Ε.Ε..Ε. 17/07/2018 ΠΑΠΟΥΤΣΑΝΗΣ ΑΒΕΕ ΚΑΤΑΝΑΛ ΑΓΑΘΩΝ 06/09/2018 ΚΑΠΝΟΒΙΟΜΗΧΑΝΙΑ ΚΑΡΕΛΙΑ Α.Ε. 18/07/2018 YALCO - ΚΩΝΣΤΑΝΤΙΝΟΥ Α.Ε. 07/09/2018 PASAL ΑΝΩΝΥΜΟΣ ΕΤΑΙΡΕΙΑ ΑΝΑΠΤΥΞΕΩΣ ΑΚΙΝΗΤ 18/07/2018 ΙΧΘΥΟΤΡΟΦΕΙΑ ΣΕΛΟΝΤΑ Α.Ε.Γ.Ε 07/09/2018 ΚΥΡΙΑΚΟΥΛΗΣ Μ.Κ.Ν. Α.Ε. 24/07/2018 Ν. ΛΕΒΕΝΤΕΡΗΣ Α.Ε 07/09/2018 ΓΡ. ΣΑΡΑΝΤΗΣ Α.Β.Ε.Ε. 25/07/2018 ΑΛΟΥΜΥΛ ΒΙΟΜΗΧΑΝΙΑ ΑΛΟΥΜΙΝΙΟΥ Α.Ε 07/09/2018 DIONIC AEBE 26/07/2018 FOLLI-FOLLIE Α.Ε.Β.Τ.Ε. 10/09/2018 J. & P. - ΑΒΑΞ Α.Ε. 26/07/2018 ΝΗΡΕΥΣ Α.Ε 10/09/2018 ΕΘΝΙΚΗ ΤΡΑΠΕΖΑ ΤΗΣ ΕΛΛΑ ΟΣ Α.Ε. 26/07/2018 ΛΙΒΑΝΗΣ ΑΕ 10/09/2018 MARFIN INVESTMENT GROUP Α.Ε. 27/07/2018 ΛΑΝΑΚΑΜ Α.Ε. 10/09/2018 ΑΛΚΟ ΕΛΛΑΣ Α.Β.Ε.Ε 27/07/2018 Ν. ΒΑΡΒΕΡΗΣ-MODA BAGNO Α.Ε. 30/07/2018 F.G. EUROPE Α.Ε 31/07/2018 ΕΒΡΟΦΑΡΜΑ ΑΒΕΕ - ΒΙΟΜΗΧΑΝΙΑ ΓΑΛΑΚΤΟΣ 28/08/2018 ΙΝΤΕΡΤΕΚ Α.Ε. ΙΕΘΝΕΙΣ ΤΕΧΝ/ΓΙΕΣ 29/08/2018 ΤΡΟΠΑΙΑ ΣΥΜΜΕΤΟΧΙΚΗ Α.Ε.Β.Ε 30/08/2018 ΒΑΡΑΓΚΗΣ Α.Β.Ε.Π.Ε 30/08/2018

6 ΕΤΑΙΡΙΚΗ ΙΑΡΘΡΩΣΗ Αγορά εσωτερικού Αναστάσιος Σταµατόπουλος, Ιωάννης Βλαχάκης, ηµήτριος Τζάνας, Εµµανουήλ Στάικος, Νεκτάριος Ιωάννου, Αλεξάνδρα Βοϊλή ιεθνείς αγορές Παναγιώτης ουκέλης, ηµήτριος Μούρκας Ιωάννης Βλαχάκης Θεσµικοί επενδυτές Αναστάσιος Σταµατόπουλος, Εµµανουήλ Στάικος Εξυπηρέτηση πελατείας Ευαγγελία Κουνιάρη Ελένη Γιαννακοπούλου Παράγωγα Νικόλαος Αλευροµάγειρας, Νικόλαος Γιαννόπουλος Σηµαντικές Γνωστοποιήσεις Πιστοποίηση Αναλυτών Η Κύκλος Χρηµατιστηριακή Α.Ε.Π.Ε.Υ. βεβαιώνει ότι οι απόψεις σχετικά µε εταιρίες και µετοχές που εµπεριέχονται στο παρόν σηµείωµα αντικατοπτρίζουν αποκλειστικά και µόνο προσωπικές απόψεις των αναλυτών και ότι κανένα τµήµα της χρηµατικής τους αποζηµίωσης δεν συνδέεται και ούτε πρόκειται να συνδεθεί άµεσα ή έµµεσα µε τις συγκεκριµένες συστάσεις ή απόψεις τους. Η χρηµατική αποζηµίωσή τους, επίσης, δεν σχετίζεται µε καµία υπηρεσία επενδυτικής τραπεζικής που έχει τυχόν παρασχεθεί από την Κύκλος Χρηµατιστηριακή Α.Ε.Π.Ε.Υ. Γνωστοποιήσεις για την εταιρία Η Κύκλος Χρηµατιστηριακή Α.Ε.Π.Ε.Υ. και οι εργαζόµενοι της ενδέχεται να προβαίνουν σε κάθε είδους νόµιµες συναλλαγές επί µετοχών των αναφεροµένων εταιριών για ίδιο λογαριασµό ή για λογαριασµό τρίτων ή και να παρέχουν τις υπηρεσίες τους στους εκδότες των µετοχών αυτών. Συνεπώς, οι επενδυτές θα πρέπει να λαµβάνουν υπόψη τους ότι είναι πιθανόν να υπάρχει σύγκρουση συµφερόντων η οποία θα µπορούσε να επηρεάσει την αντικειµενικότητα της ανάλυσης. Η Κύκλος Χρηµατιστηριακή Α.Ε.Π.Ε.Υ. δεν αναλαµβάνει ευθύνη για επενδυτικές αποφάσεις βασισµένες στα κείµενα ή τις αξιολογήσεις του παρόντος. Σηµαντικές Γνωστοποιήσεις Το περιεχόµενο των παραπάνω αναλύσεων, απόψεων, εκτιµήσεων, κρίσεων δεν έχει αποσταλεί στις αναφερόµενες εταιρίες και εκφράζει την άποψη του αναλυτή κατά την ηµεροµηνία σύνταξης της ανάλυσης / πρωινής ενηµέρωσης / εβδοµαδιαίας στρατηγικής και υπόκεινται σε αλλαγές χωρίς προηγούµενη προειδοποίηση. Η ανανέωση των αναλύσεων των επιµέρους αναφερόµενων εταιριών γίνεται σε µη προκαθορισµένες ηµεροµηνίες αναλόγως µε τις εταιρικές ανακοινώσεις και τις εξελίξεις που αφορούν τον κλάδο ή την αγορά και που ενδέχεται να έχουν σηµαντική επίδραση στις απόψεις ή συστάσεις που αναφέρονται στο παρόν σηµείωµα. Η ανάλυση / πρωινή ενηµέρωση / εβδοµαδιαία στρατηγική εκπονήθηκε από το τµήµα ανάλυσης µε απόλυτη εχεµύθεια και εµπιστευτικότητα χωρίς τη συµµετοχή στελεχών εκτός του τµήµατος αυτού και δηµοσιοποιήθηκε µετά την ολοκλήρωσή της ταυτοχρόνως στο κοινό και τα στελέχη της εταιρίας. ήλωση Αποποίησης Το παρόν δεν αποτελεί προτροπή για την αγορά, πώληση ή/και διακράτηση αξιών και αποσκοπεί στην ενηµέρωση των επενδυτών. εν επιτρέπεται να αναπαραχθεί, αποθηκευτεί σε σύστηµα από το οποίο µπορεί να ανακτηθεί, ή να διαβιβαστεί περαιτέρω, σε οποιαδήποτε µορφή ή µε οποιοδήποτε µέσο, ηλεκτρονικό, µηχανικό, φωτοτυπικό, µαγνητοφωνικό ή άλλο, εν όλω ή εν µέρει, σε κανένα πρόσωπο, για οποιοδήποτε λόγο ή/και σκοπό χωρίς την προηγούµενη έγγραφη άδεια της ΚΥΚΛΟΣ ΑΧΕΠΕΥ. Το παραπάνω έγγραφο δηµιουργήθηκε από το Τµήµα Ανάλυσης, τηλ , fax , analysis@cyclos.gr. (Πηγή ειδήσεων : reporter.gr, amna.gr )