Πρωινή Ενηµέρωση. Σχόλιο Ηµέρας

Transcript

1 .Ε.Π.Ε.Υ. Πρωινή Ενηµέρωση Πρωινή Ενηµέρωση Παρασκευή, 13 Απριλίου 2018 είκτες Κλείσιµο %Ηµ. %YTD Γενικός 806,08 0,85% 0,5% FTSE/ASE LARGE CAP 2.075,85 0,53% -0,4% FTSE/ASE MID CAP 1.257,22 1,32% 4,9% FTSE/ASE ,12 0,00% 0,0% Τράπεζες 830,77 0,65% -5,2% Τηλεπικοινωνίες 3.102,15 0,27% -2,0% Κατασκευές-Υλικά 2.813,84 0,55% -0,2% Πετρέλαιο & Αέριο 4.603,81 1,94% 1,6% Κοινής Ωφέλειας 2.217,13 1,59% 11,3% Τροφίµων & Ποτών ,84-0,89% 6,3% Στατιστικά Μετοχές Ανοδικές Καθοδικές Σταθερές Στατιστικά Αξία Συναλλαγών ( σε εκατ.) Μεταβολή Αξίας Συναλλαγών Κεφαλαιοποίηση ( σε δις.) Κεφαλαιοποίηση/ΑΕΠ 2016 Παράγωγα FTSE /04/18 11/04/ % 55,3 55,0 31% % Premium ASE ADEX (Discount) Μάρτιος , ,00 0,01 Απρίλιος , ,00-0,04 Μάιος , ,25-0,17 Μεγαλύτερη Άνοδος Μετοχή Κλείσιµο % ΚΕΚΡΟΨ (ΚΟ) 1,66 10,67 ΠΛΑΙΣΙΟ COMPUTER AEE 4,56 8,83 INTRAKAT 1,28 6,67 ΕΛΛΑ ΟΣ (ΚΟ) 15,10 4,86 INTRALOT AE (KO) 1,13 4,82 Μεγαλύτερη Πτώση Μετοχή Κλείσιµο % ΝΑΚΑΣ ΜΟΥΣΙΚΗ 1,58-5,95 ΙΚΤΙΝΟΣ ΕΛΛΑΣ (ΚO) 3,18-5,36 PROFILE Α.Ε.Β.Ε. (ΚΟ) 1,18-4,07 ΠΕΡΣΕΥΣ ΑΕ (KΟ) 0,74-3,90 ΥΓΕΙΑ Α.Ε. 0,84-3,33 Υψηλ. Όγκος Συν/γών Μετοχή Τεµάχια % ΕΘΝΙΚΗ (ΚΟ) ,73 ALPHA BANK (ΚΟ) ,61 EUROBANK ERGASIAS (KO) ,01 ΤΡΑΠΕΖΑ ΠΕΙΡΑΙΩΣ (ΚΟ) ,97 MARFIN INVESTMENT GROUP ,80 Υψηλ. Αξία Συν/γών Μετοχή Ευρώ % ΤΡΑΠΕΖΑ ΠΕΙΡΑΙΩΣ (ΚΟ) ,97 ΕΘΝΙΚΗ (ΚΟ) ,73 ΟΠΑΠ ΑΕ (ΚΟ) ,17 ΟΤΕ(ΚΟ) ,27 ALPHA BANK (ΚΟ) ,61 Σχόλιο Ηµέρας Συνεδρίαση µε έντονη νευρικότητα και συνεχείς εναλλαγές προσήµων ήταν η χθεσινή. Όµως µε τους ευρωπαϊκούς και αµερικανικούς δείκτες να δείχνουν αντοχές κόντρα στις γεωπολιτικές εντάσεις ο Γενικός είκτης όχι µόνο κατάφερε να ανακάµψει από τα χαµηλά ηµέρας αλλά και να γυρίσει σε θετικό πρόσηµο µε κλείσιµο υψηλότερα από το ψυχολογικό όριο των 800 µονάδων. Ρόλο σ' αυτό έπαιξαν οι νέες δηλώσεις του Αµερικανού προέδρου, ότι ίσως το χτύπηµα στη Συρία δεν γίνει σύντοµα, κάτι που αποφορτίζει µερικώς το κλίµα. Ο Γενικός είκτης αφού υποχώρησε µέχρι τις 795,76 µονάδες (-0,44%) βρέθηκε στις 804,74 (+0,68%) και µέσω των τελικών δηµοπρασιών, ολοκλήρωσε την συνεδρίαση στο υψηλό ηµέρας των 806,08 µονάδων, µε ηµερήσια κέρδη 0,85%. Ο αυξηµένος τζίρος έφθασε στα 60,3 εκατ., από τα οποία τα 11,5 εκατ. αφορούσαν προσυµφωνηµένες συναλλαγές. Να σηµειωθεί ότι η Eurobank έφθασε ενδοσυνεδριακά έως -3,68% για να ανακάµψει στην συνέχεια και να κλείσει στο υψηλό της ηµέρας στο +3,01%. Καλύτερη της αρχικής η τελική εικόνα, µε 66 ανοδικές µετοχές έναντι 51 πτωτικών, ενώ 12 τίτλοι ολοκλήρωσαν την συνεδρίαση µε κέρδη µεγαλύτερα του 6%. Οι µετοχές µε τα σηµαντικότερα κέρδη ήταν οι Κέκροπας (+10,6%), Ιντρακόµ (+4,52%), Ιντρακάτ (+6,67%), Πλαίσιο (+8,83%), Ελλάκτωρας (+3,92%), Grivalia (+3,95%) και Α ΜΗΕ (+2,87%). Για σήµερα αναµένουµε προσπάθεια συνέχειας της ανοδικής χθεσινής κίνησης του Γ εάν και εφόσον το διεθνές κλίµα παραµείνει ευνοϊκό, αν και όπως όλα δείχνουν η υψηλή µεταβλητότητα ήρθε για να µείνει. Επιχειρηµατικά Νέα Νέα µείωση στο όριο χρήσης του µηχανισµού έκτακτης ρευστότητας ELA για τις Ελληνικές Τράπεζες, κατά 1,9 δισ. ευρώ, ανακοίνωσε η Τράπεζα της Ελλάδος. Το συνολικό ποσό του ELA µειώθηκε περαιτέρω, στα 14,7 δισ. ευρώ. Αυξηµένη εµφανίζεται η αεροπορική κίνηση των αεροδροµίων της χώρας το πρώτο τρίµηνο του 2018 κατά την διάρκεια του οποίου διακινήθηκαν επιβάτες, παρουσιάζοντας αύξηση 5,9% σε σχέση µε το Άνοδο 41,7% σηµείωσε η ιδιωτική οικοδοµική δραστηριότητα τον Ιανουάριο, σύµφωνα µε τα στοιχεία της ΕΛΣΤΑΤ. Όπως ανακοινώθηκε κατά τον εξεταζόµενο µήνα εκδόθηκαν 915 άδειες ιδιωτικής οικοδοµικής δραστηριότητας, που αντιστοιχούν σε 195,6 χιλιάδες m2 επιφάνειας και 768,7 χιλιάδες m3 όγκου. Αποτέλεσµα να παρουσιασθεί αύξηση 17,2% στον αριθµό των οικοδοµικών αδειών, 41,3% στην επιφάνεια και 41,7% στον όγκο, σε σχέση µε τον αντίστοιχο µήνα του Η Παπουτσάνης ΑΒΕΕ ανακοινώσε την ανάπτυξη του κύκλου εργασιών της κατά 26% το α' τρίµηνο του 2018 σε σχέση µε την αντίστοιχη περίοδο του Συγκεκριµένα ο κύκλος εργασιών κατά το πρώτο τρίµηνο του 2018 ανήλθε σε 53 εκατ. Ευρώ έναντι 42 εκατ. Ευρώ το πρώτο τρίµηνο του Η Εταιρεία δηµοσιεύει πρόσκληση έκτακτης γενικής συνέλευσης για την 03 Μαΐου 2018 µε θέµατα την επιστροφή κεφαλαίου στους µετόχους και την ακύρωση ιδίων µετοχών. Η Κέκροψ ΑΕ ανακοίνωσε ότι µε απόφαση του Αρείου Πάγου αναιρείται η προηγούµενη εις βάρος της εταιρείας απόφαση του εφετείου, για την επίµαχη διαµάχη µε το δηµόσιο για την έκταση στα Τουρκοβούνια. Ως εκ τούτου η υπόθεση θα εισαχθεί εκ νέου στο Εφετείο Αθηνών για ουσιαστική κρίση.

2 ΔΙΕΘΝΕΙΣ ΔΕΙΚΤΕΣ ΤΙΜΗ ΜΕΤΑΒΟΛΗ %YTD ΟΜΟΛΟΓΑ ΑΠΟΔΟΣΗ ΜΕΤΑΒΟΛΗ ΑΜΕΡΙΚΗ MSCI WORLD 2090,9 0,40% -0,60% US 10 Year 2,84% 1,98% MSCI EMERGING 1176,88 0,12% 1,59% ΗΝ. ΒΑΣΙΛΕΙΟ S&P ,99 0,83% -0,36% UK 10 Year 1,46% 3,48% DOW JONES 24483,05 1,21% -0,96% ΕΥΡΩΠΗ NASDAQ ,26 1,11% 4,06% EU 10 Year 0,52% 3,21% BRAZIL IBOVESPA 85443,53 0,23% 11,83% ΙΑΠΩΝΙΑ ΕΥΡΩΠΗ JP 10 Year 0,04% 5,71% EURO STOXX ,97 0,15% -1,71% STOXX ,82 0,11% -2,66% DAX ,01 0,14% -3,89% ΕΛΛΗΝΙΚΑ ΚΡΑΤΙΚΑ ΟΜΟΛΟΓΑ FTSE ,34-0,12% -5,59% GR 10 Year 4,02% -1,23% CAC ,22 0,03% -0,06% GR 15 Year 4,44% -0,72% IBEX ,00-0,17% -2,96% GR 20 Year 4,60% -0,88% SWISS MARKET 8774,76 0,22% -6,47% RUSSIAN RTSI $ 1125,09 3,14% -2,54% ΕΛΛΗΝΙΚΑ ΕΤΑΙΡΙΚΑ ΟΜΟΛΟΓΑ ΛΗΞΗ TURKEY BIST ,41-0,43% -4,42% ΟΠΑΠ 2,92% 2,54% 21/03/2022 ΑΣΙΑ ΕΛΠΕ 2,12% -2,71% 04/07/2019 NIKKEI ,28-0,12% -4,33% HOUSEMARKET 3,67% 0,31% 04/10/2021 HANG SENG 30831,28-0,21% 3,14% OTE 0,89% -0,10% 09/07/2020 SHANGHAI COMP. 3180,158-0,87% -4,22% ΕΗ 6,05% 1,15% 01/05/2019 ΜΕΤΑΒΛΗΤΟΤΗΤΑ MLS 5,30% 0,00% 31/08/2022 CBOE VIX 18,49-8,65% 67,48% MOTOR OIL 2,52% -0,11% 01/04/2022 VSTOXX 15,81-3,10% 17,02% ΕΜΠΟΡΕΥΜΑΤΑ (ΣΜΕ) ΣΥΝΑΛΛΑΓΜΑ ΤΙΜΗ ΜΕΤΑΒΟΛΗ %YTD CRUDE OIL 67,07 0,37% 11,03% EUR/USD 1,233-0,32% 2,69% BRENT OIL 72,02-0,06% 9,27% EUR/GBP 0,866-0,69% 2,53% NATURAL GAS 2,686 0,41% -1,71% EUR/CHF 1,186 0,16% -1,45% GOLD 1341,90-1,33% 1,65% EUR/JPY 132,31 0,17% 2,00% SILVER 16,47-1,76% -4,33% EUR/AUD 1,590-0,34% -2,81% COPPER 6787,25-2,34% -5,88% ΙΕΘΝΕΙΣ ΑΓΟΡΕΣ Η Αγορά Μετοχών O Dow Jones ολοκλήρωσε τη συνεδρίαση στις µονάδες µε άνοδο 1,21%. Ο Nasdaq ενισχύθηκε κατά 1,01%, στις µονάδες. Κέρδη 0,83% για τον S&P 500 που έκλεισε στις µονάδες. Στην Φρανκφούρτη, ο DAX κινήθηκε 0,98% υψηλότερα στις µονάδες, ενώ στο Παρίσι ο CAC 40 σηµείωσε άνοδο 0,4% στις µονάδες. Στο Λονδίνο ο δείκτης FTSE 100 έκλεισε µε οριακή άνοδο 0,02% στις µονάδες. Στον ευρωπαϊκό Νότο, το ιταλικό χρηµατιστήριο έκλεισε µε άνοδο 1,27% στις µονάδες, ενώ στην Ισπανία ο δείκτης IBEX κατέγραψε κέρδη 0,1% στις µονάδες. Η Αγορά Εµπορευµάτων Εν τω µεταξύ µικρή άνοδο σηµείωσε το αργό πετρέλαιο, διαγράφοντας τις αρχικές απώλειες. Στη Νέα Υόρκη, η τιµή του συµβολαίου έκλεισε µε κέρδη 0,3% στα 67,07 δολάρια το βαρέλι, παραµένοντας σε υψηλά τριών ετών. Η τιµή του συµβολαίου του χρυσού έπεσε 1,3% στα δολάρια ανά ουγκιά. Η Αγορά Οµολόγων Στα οµόλογα η απόδοση του αµερικανικού 10ετούς διαµορφώθηκε στο 2,77% και του γερµανικού στο 0,50%.

3 Οικονοµικά στοιχεία - ιεθνείς εξελίξεις Aνοδικές τάσεις επικράτησαν στο αµερικανικό χρηµατιστήριο µε τις γεωπολιτικές ανησυχίες να υποχωρούν ελαφρώς, µετά τη δήλωση Tραµπ ότι η επίθεση στη Συρία «θα µπορούσε να πραγµατοποιηθεί πολύ σύντοµα ή όχι και τόσο σύντοµα». Στις εταιρικές ειδήσεις άνοδο κατέγραψε η BlackRock καθώς σηµείωσε κέρδη και έσοδα υψηλότερα των προβλέψεων. Με θετικό πρόσηµο και η µετοχή της Delta Airlines, µε την εταιρεία να ανακοινώνει αύξηση µεγεθών στο α τρίµηνο. Στις ειδήσεις από το µακροοικονοµικό µέτωπο ο αριθµός των ατόµων που υπέβαλαν αίτηση για επίδοµα ανεργίας στις υποχώρησε την πρώτη εβδοµάδα του Απριλίου και επέστρεψε κοντά στα πιο χαµηλά επίπεδα από τις αρχές της δεκαετίας του Οι αιτήσεις για επιδόµατα ανεργίας που υποβλήθηκαν για πρώτη φορά υποχώρησαν κατά 9.000, φτάνοντας στις την εβδοµάδα που ολοκληρώθηκε στις 7 Απριλίου. Οι οικονοµολόγοι που συµµετείχαν σε έρευνα του MarketWatch είχαν προβλέψει ότι ο αριθµός θα φτάσει τις Ο αριθµός των Αµερικανών που λαµβάνουν ήδη επιδόµατα ανεργίας αυξήθηκε κατά , φτάνοντας το 1,87 εκατοµµύρια. Παράλληλα ο δείκτης τιµών εισαγωγών παρέµεινε αµετάβλητος τον Μάρτιο στις, εξαιτίας του χαµηλότερου κόστους του πετρελαίου. H Eυρωπαϊκή Κεντρική Τράπεζα τάσσεται υπέρ προτάσεων για την ενσωµάτωση του Ευρωπαϊκού Μηχανισµού Σταθερότητας (ESM) στο δίκαιο της Ευρωπαϊκής Ένωσης, αλλά είναι κατά του να ονοµαστεί Ευρωπαϊκό Νοµισµατικό Ταµείο, αναφέρει η κεντρική τράπεζα. Εταιρικά Αποτελέσµατα (Εκτίµηση EPS) ΠΑΡΑΣΚΕΥΗ JP Morgan 2.27 Citigroup 1.61 Wells Fargo 1.07 Οικονοµικό Ηµερολόγιο Παρασκευή Χώρα Ώρα Γεγονός Εκτίµηση ΕΥΡΩΖΩΝΗ 9:00 EUR German Consumer Price Index (MoM) (Mar F) ΕΥΡΩΖΩΝΗ 9:00 EUR German Consumer Price Index (YoY) (Mar F) ΕΥΡΩΖΩΝΗ ΕΥΡΩΖΩΝΗ 12:00 EUR Euro-Zone Trade Balance s.a. (Feb) 12:00 EUR Euro-Zone Trade Balance (euros) (Feb) 15:00 USD Fed's Rosengren Speaks on Economic Outlook 16:00 USD Fed's Bullard Speaks on Living Standards across 17:00 USD JOLTS Job Openings (Feb) 17:00 USD U. of Mich. Sentiment (Apr P) 17:00 USD U. of Mich. Current Conditions (Apr P) 17:00 USD U. of Mich. Expectations (Apr P) 17:00 USD U. of Mich. 1 Yr Inflation (Apr P) 17:00 USD U. of Mich Yr Inflation (Apr P) 20:00 USD Baker Hughes U.S. Rig Count (Apr 13) 20:00 USD Fed's Kaplan Speaks in Odessa 14 Μαΐου 2018: Εξαµηνιαία Αναθεώρηση είκτη MSCI Ηµεροµηνία έναρξης ισχύος: 1 Ιουνίου Αυγούστου 2018 : Τριµηνιαία Αναθεώρηση είκτη MSCI Ηµεροµηνία έναρξης : 3 Σεπτεµβρίου Νοεµβρίου 2018 : Εξαµηνιαία Αναθεώρηση είκτη MSCI Ηµεροµηνία έναρξης ισχύος: 3 εκεµβρίου 2018

4 Γενικός είκτης Χ.Α. Ανοδική αντίδραση της αγοράς είχαµε τη προηγούµενη εβδοµάδα. Ο Γ αντέδρασε από το χαµηλό των 770µ και προσέγγισε την σηµαντική αντίσταση της ζώνης των µονάδων. Εφόσον καταφέρει να διατηρηθεί πάνω από το επίπεδο αυτό και οι διεθνείς αγορές δεν συνεχίσουν τη πτώση τους, τότε δηµιουργούνται οι συνθήκες για συνέχιση της ανοδικής αντίδρασης της αγοράς προς τις 830µ. Ο MACD διατηρεί το σήµα πώλησης. Κρίσιµες ηµεροµηνίες για το έτος Απριλίου 2018 : Εαρινή Σύνοδος ΝΤ και World Bank - Washington, D.C. 26 Απριλίου 2018 : Συνεδρίαση ΕΚΤ 04 Μαΐου 2018: Αποτελέσµατα stress test ελλ. τραπεζών 24 Μαΐου 2018: Eurogroup 14 Ιουνίου 2018 : Συνεδρίαση ΕΚΤ26/07/2018 : Συνεδρίαση ΕΚΤ 20 Ιουλίου 2018: Ανακοίνωση αξιολόγησης από S&P 26 Ιουλίου 2018 : Συνεδρίαση ΕΚΤ 13 Σεπτεµβρίου 2018 : Συνεδρίαση ΕΚΤ Οκτώβριου 2018 : Ετήσια Σύνοδος ΝΤ και World Bank - Bali, Indonesia 25 Οκτώβριου 2018 : Συνεδρίαση ΕΚΤ 13 εκεµβρίου 2018: Συνεδρίαση ΕΚΤ

5 Οικονοµικό Ηµερολόγιο Εβδοµάδας Ηµεροµηνία Τίτλος Χρόνος αναφοράς 12/04/18 Έρευνα Εργατικού υναµικού (µηνιαία αποτελέσµατα) Ιανουάριος /04/18 Οικοδοµική ραστηριότητα Ιανουάριος /04/18 είκτης Τιµών Εισαγωγών στη Βιοµηχανία Φεβρουάριος /04/18 Εθνικός είκτης Τιµών Καταναλωτή Μάρτιος /04/18 Εναρµονισµένος είκτης Τιµών Καταναλωτή Μάρτιος /04/18 Κίνηση Μουσείων και Αρχαιολογικών Χώρων εκέµβριος /04/18 Χορήγηση Αδειών Κυκλοφορίας Οχηµάτων Μάρτιος /04/18 είκτες Τιµών Εισροών και Εκροών στη Γεωργία - Κτηνοτροφία Φεβρουάριος /04/18 είκτης Κύκλου Εργασιών στη Βιοµηχανία Φεβρουάριος /04/18 ύναµη του Ελληνικού Εµπορικού Στόλου Φεβρουάριος 2018 Μ Ε Τ Ο Χ Η Μ Ε Ρ. Α Π Ο Δ Ο Σ Η Η Μ Ε Ρ. Α Π Ο Κ Ο Π Η Σ Μ Ε ΡΙΣ Μ Α Α Ρ Α ΙΓ 6,0 8 % # N /A N / A 0,5 5 Γ Ρ ΙΒ 3,8 0 % 2 3 / 0 3 / ,3 6 ΕΕ Ε Κ 1,8 7 % # N /A N / A 0,5 4 Ε Λ Λ 4,4 5 % 0 8 / 0 3 / ,6 7 Ε Λ Π Ε 4,9 2 % 0 2 / 0 7 / ,4 0 ΕΛ Τ Ρ Α Κ 2 1,6 7 % 2 1 / 0 2 / ,6 9 Ε Ν Τ Ε Ρ 3,8 7 % 2 0 / 0 7 / ,1 3 Ε Υ Α Π Σ 2,3 5 % 2 9 / 0 6 / ,1 1 Ε ΥΠ ΙΚ 2,7 6 % 2 4 / 0 5 / ,1 0 Ε Χ Α Ε 1,0 4 % # N /A N / A 0,0 5 ΙΝ Τ ΕΡ Κ Ο 5,1 9 % 1 8 / 0 5 / ,2 8 Κ Α Ρ Ε Λ 3,2 4 % 2 4 / 0 7 / ,2 0 Κ Λ Μ 2,5 0 % 2 0 / 0 6 / ,0 2 Κ Ρ Ι-Κ Ρ Ι 2,3 9 % 1 7 / 0 8 / ,0 9 Λ Υ Κ 8,0 6 % 0 7 / 0 6 / ,0 7 Μ Ο Η 6,9 7 % 2 5 / 0 6 / ,3 0 Μ Π Ε Λ Α 2,3 1 % 2 6 / 0 3 / ,3 5 Ο Λ Θ 1,7 4 % 3 1 / 0 7 / ,4 9 Ο Λ Π 1,1 0 % 1 9 / 0 7 / ,1 7 Ο Π Α Π 4,2 4 % 0 7 / 0 5 / ,4 0 Ο ΤΕ 3,1 1 % 2 8 / 0 6 / ,3 5 Ο Τ Ο ΕΛ 3,6 6 % 1 5 / 0 6 / ,8 5 Π Α Ν Γ Α ΙΑ 5,3 9 % # N /A N / A 0,2 6 Π Λ Α ΙΣ ΙΟ 1,5 4 % # N /A N / A 0,0 7 Σ Α Ρ 1,2 3 % 0 9 / 0 5 / ,1 8 Τ Ε Ν Ε Ρ Γ Α 0,8 2 % 1 8 / 0 6 / ,0 4 Τ ΙΤΚ 0,2 4 % 2 5 / 0 6 / ,0 5 ΓΕΝΙΚΕΣ ΣΥΝΕΛΕΥΣΕΙΣ Εταιρεία Ηµεροµηνία Εταιρεία Ηµεροµηνία ΑΧΟΝ Α.Ε. ΣΥΜΜΕΤΟΧΩΝ 17/04/2018 ΙΚΤΙΝΟΣ ΕΛΛΑΣ Α.Ε. 03/05/2018 ΤΗΛΕΤΥΠΟΣ Α.Ε. 17/04/2018 ΠΛΑΣΤΙΚΑ ΘΡΑΚΗΣ ΕΤΑΙΡΙΑ ΣΥΜΜΕΤΟΧΩΝ Α.Ε.Ε. 15/05/2018 BRIQ PROPERTIES Α.Ε.Ε.Α.Π 19/04/2018 ΑΕΡΟΠΟΡΙΑ ΑΙΓΑΙΟΥ Α.Ε. 16/05/2018 ΠΕΤΡΟΣ ΠΕΤΡΟΠΟΥΛΟΣ Α.Ε.Β.Ε. 19/04/2018 ΕΥΡΩΠΑΪΚΗ ΠΙΣΤΗ Α.Ε.Γ.Α. 22/05/2018 ΓΡ. ΣΑΡΑΝΤΗΣ Α.Β.Ε.Ε. 19/04/2018 ΓΡ. ΣΑΡΑΝΤΗΣ Α.Β.Ε.Ε. 22/05/2018 ΑΙΟΛΙΚΗ Α.Ε.Ε.Χ. 20/04/2018 ΕΧΑΕ 23/05/2018 ΕΘΝΙΚΗ ΠΑΝΓΑΙΑ Α.Ε.Ε.Α.Π. 23/04/2018 ΕΛΒΑΛΧΑΛΚΟΡ 24/05/2018 PAPERPACK Α.Β.Ε.Ε. 24/04/2018 MOTO 24/05/2018 AUTOHELLAS AΝ ΤΟΥΡ & ΕΜΠ ΕΤΑΙΡΕΙΑ 25/04/2018 ΕΤ. Υ ΡΕΥΣΗΣ & ΑΠΟΧΕΤΕΥΣΗΣ ΘΕΣ/ΚΗΣ Α.Ε. 31/05/2018 ΟΡΓΑΝΙΣΜΟΣ ΠΡΟΓΝΩΣΤΙΚΩΝ ΑΓΩΝΩΝ ΠΟ ΟΣΦΑΙΡΟ 25/04/2018 ΜΟΤΟΡ ΟΪΛ (ΕΛΛΑΣ) 08/06/2018 MERMEREN KOMBINAT A.D. PRILEP 25/04/2018 ΛΑΝΑΚΑΜ Α.Ε. 29/06/2018

6 ΕΤΑΙΡΙΚΗ ΙΑΡΘΡΩΣΗ Αγορά εσωτερικού Αναστάσιος Σταµατόπουλος, Ιωάννης Βλαχάκης, ηµήτριος Τζάνας, Εµµανουήλ Στάικος, Νεκτάριος Ιωάννου, Αλεξάνδρα Βοϊλή ιεθνείς αγορές Παναγιώτης ουκέλης, ηµήτριος Μούρκας Ιωάννης Βλαχάκης Θεσµικοί επενδυτές Αναστάσιος Σταµατόπουλος, Εµµανουήλ Στάικος Εξυπηρέτηση πελατείας Ευαγγελία Κουνιάρη Ελένη Γιαννακοπούλου Παράγωγα Νικόλαος Αλευροµάγειρας, Νικόλαος Γιαννόπουλος Σηµαντικές Γνωστοποιήσεις Πιστοποίηση Αναλυτών Η Κύκλος Χρηµατιστηριακή Α.Ε.Π.Ε.Υ. βεβαιώνει ότι οι απόψεις σχετικά µε εταιρίες και µετοχές που εµπεριέχονται στο παρόν σηµείωµα αντικατοπτρίζουν αποκλειστικά και µόνο προσωπικές απόψεις των αναλυτών και ότι κανένα τµήµα της χρηµατικής τους αποζηµίωσης δεν συνδέεται και ούτε πρόκειται να συνδεθεί άµεσα ή έµµεσα µε τις συγκεκριµένες συστάσεις ή απόψεις τους. Η χρηµατική αποζηµίωσή τους, επίσης, δεν σχετίζεται µε καµία υπηρεσία επενδυτικής τραπεζικής που έχει τυχόν παρασχεθεί από την Κύκλος Χρηµατιστηριακή Α.Ε.Π.Ε.Υ. Γνωστοποιήσεις για την εταιρία Η Κύκλος Χρηµατιστηριακή Α.Ε.Π.Ε.Υ. και οι εργαζόµενοι της ενδέχεται να προβαίνουν σε κάθε είδους νόµιµες συναλλαγές επί µετοχών των αναφεροµένων εταιριών για ίδιο λογαριασµό ή για λογαριασµό τρίτων ή και να παρέχουν τις υπηρεσίες τους στους εκδότες των µετοχών αυτών. Συνεπώς, οι επενδυτές θα πρέπει να λαµβάνουν υπόψη τους ότι είναι πιθανόν να υπάρχει σύγκρουση συµφερόντων η οποία θα µπορούσε να επηρεάσει την αντικειµενικότητα της ανάλυσης. Η Κύκλος Χρηµατιστηριακή Α.Ε.Π.Ε.Υ. δεν αναλαµβάνει ευθύνη για επενδυτικές αποφάσεις βασισµένες στα κείµενα ή τις αξιολογήσεις του παρόντος. Σηµαντικές Γνωστοποιήσεις Το περιεχόµενο των παραπάνω αναλύσεων, απόψεων, εκτιµήσεων, κρίσεων δεν έχει αποσταλεί στις αναφερόµενες εταιρίες και εκφράζει την άποψη του αναλυτή κατά την ηµεροµηνία σύνταξης της ανάλυσης / πρωινής ενηµέρωσης / εβδοµαδιαίας στρατηγικής και υπόκεινται σε αλλαγές χωρίς προηγούµενη προειδοποίηση. Η ανανέωση των αναλύσεων των επιµέρους αναφερόµενων εταιριών γίνεται σε µη προκαθορισµένες ηµεροµηνίες αναλόγως µε τις εταιρικές ανακοινώσεις και τις εξελίξεις που αφορούν τον κλάδο ή την αγορά και που ενδέχεται να έχουν σηµαντική επίδραση στις απόψεις ή συστάσεις που αναφέρονται στο παρόν σηµείωµα. Η ανάλυση / πρωινή ενηµέρωση / εβδοµαδιαία στρατηγική εκπονήθηκε από το τµήµα ανάλυσης µε απόλυτη εχεµύθεια και εµπιστευτικότητα χωρίς τη συµµετοχή στελεχών εκτός του τµήµατος αυτού και δηµοσιοποιήθηκε µετά την ολοκλήρωσή της ταυτοχρόνως στο κοινό και τα στελέχη της εταιρίας. ήλωση Αποποίησης Το παρόν δεν αποτελεί προτροπή για την αγορά, πώληση ή/και διακράτηση αξιών και αποσκοπεί στην ενηµέρωση των επενδυτών. εν επιτρέπεται να αναπαραχθεί, αποθηκευτεί σε σύστηµα από το οποίο µπορεί να ανακτηθεί, ή να διαβιβαστεί περαιτέρω, σε οποιαδήποτε µορφή ή µε οποιοδήποτε µέσο, ηλεκτρονικό, µηχανικό, φωτοτυπικό, µαγνητοφωνικό ή άλλο, εν όλω ή εν µέρει, σε κανένα πρόσωπο, για οποιοδήποτε λόγο ή/και σκοπό χωρίς την προηγούµενη έγγραφη άδεια της ΚΥΚΛΟΣ ΑΧΕΠΕΥ. Το παραπάνω έγγραφο δηµιουργήθηκε από το Τµήµα Ανάλυσης, τηλ , fax , analysis@cyclos.gr. (Πηγή ειδήσεων : reporter.gr, amna.gr )